7月14日，國家金融監(jiān)管總局溫州監(jiān)管分局披露一張罰單。罰單顯示，溫州銀行因存在“未對理財非標(biāo)準(zhǔn)化債權(quán)資產(chǎn)投資參照自營貸款管理”的違規(guī)行為，被罰款35萬元。這是近幾年溫州銀行收到的罰單中，首張針對理財業(yè)務(wù)開出的。

就在該罰單披露的一個月前，6月13日，溫州銀行在“2025年資產(chǎn)管理與財富管理行業(yè)發(fā)展大會第五屆‘金譽獎’頒獎典禮”上獲得了“金譽獎-優(yōu)秀固收類銀行理財產(chǎn)品”獎項。前腳剛收獲理財類相關(guān)大獎，后腳便因理財業(yè)務(wù)違規(guī)被罰，略顯諷刺。

“未對理財非標(biāo)準(zhǔn)化債權(quán)資產(chǎn)投資參照自營貸款管理”主要指銀行通過理財產(chǎn)品投資非標(biāo)資產(chǎn)的時候，沒有按照自營貸款的風(fēng)險管理標(biāo)準(zhǔn)，進行全流程管控。

《商業(yè)銀行理財業(yè)務(wù)監(jiān)督管理辦法》曾明確規(guī)定，銀行的理財資金在投資非標(biāo)資產(chǎn)的時候，必須比照自營貸款標(biāo)準(zhǔn)，進行盡職調(diào)查、風(fēng)險審查、投后管理，并且，理財非標(biāo)投資余額不可以超過理財產(chǎn)品凈資產(chǎn)的35%。

如果銀行在用理財資金投資非標(biāo)資產(chǎn)時，沒有執(zhí)行自營貸款的嚴(yán)格標(biāo)準(zhǔn)，便有可能出現(xiàn)對借款方資質(zhì)的審核走過場，貸款風(fēng)控環(huán)節(jié)松懈，撥備計提不充分等情況，可能掩蓋底層資產(chǎn)的實際風(fēng)險，導(dǎo)致理財資金流向問題房企等高風(fēng)險或敏感領(lǐng)域。一旦這些非標(biāo)投資的底層資產(chǎn)出現(xiàn)違約，理財產(chǎn)品無法兌付本息，利益最先受損的便是投資者。

監(jiān)管要求理財非標(biāo)投資履行自營貸款管理標(biāo)準(zhǔn)，主要是為了強化流程管控，倒逼銀行提升風(fēng)險管理水平，防范影子銀行風(fēng)險。尤其溫州銀行理財規(guī)模龐大，管理的存續(xù)理財產(chǎn)品眾多，但該行并未在相關(guān)報告中披露過理財資金中非標(biāo)投資的具體占比和底層資產(chǎn)明細，本身便存在透明度不足的情況，如今又因理財非標(biāo)投資的風(fēng)險管理不到位被罰，更是暴露出該行理財業(yè)務(wù)的風(fēng)險管理漏洞，很難不讓投資者產(chǎn)生疑慮。

根據(jù)2024年報所述，理財業(yè)務(wù)是溫州銀行財富管理的主要業(yè)務(wù)板塊，該行深刻踐行普惠理財，將滿足客戶財富管理需求作為核心追求，打造出了“小而美”的特色理財模式。2024年，該行所有清算兌付的理財產(chǎn)品都達成了業(yè)績基準(zhǔn)目標(biāo)，截至年末，理財產(chǎn)品存續(xù)規(guī)模為539.06億元，較年初縮水2.67%;理財資產(chǎn)合計為560.31億元，較年初減少1.54%。

橫向?qū)Ρ龋瑴刂葶y行的理財規(guī)模在同體量城商行中也算大的。根據(jù)iFinD金融數(shù)據(jù)終端統(tǒng)計的銀行理財機構(gòu)(包含銀行理財子公司)的理財分類數(shù)據(jù)，截至7月15日，溫州銀行的存續(xù)理財產(chǎn)品有341只，位列252家銀行理財機構(gòu)第29，在國內(nèi)城商行中僅次于天津銀行;產(chǎn)品存續(xù)規(guī)模為542.35億元，位列第40，低于貴陽銀行、天津銀行、中原銀行、廣州銀行、成都銀行等城商行。

盡管溫州銀行的理財產(chǎn)品絕大部分都是固收類產(chǎn)品，但從近一年年化收益率來看，溫州銀行的理財產(chǎn)品收益率表現(xiàn)并不算優(yōu)秀。iFinD金融數(shù)據(jù)終端顯示，溫州銀行理財產(chǎn)品的近一年年化收益率中位數(shù)和平均值都是2.28%，在252家發(fā)行機構(gòu)中排第100位。

理財業(yè)務(wù)作為資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)之一，其收入計入中間業(yè)務(wù)收入，溫州銀行年報并未單獨列示理財業(yè)務(wù)收入，在列出的幾項中間業(yè)務(wù)收入中，理財業(yè)務(wù)收入最有可能被納入“其他手續(xù)費收入”。2024年，該行的其他手續(xù)費收入為9.97億元，同比大增203.96%，帶動整體手續(xù)費及傭金凈收入大增301.72%至9.32億元，業(yè)績表現(xiàn)不錯。