前言

各位小伙伴們，大家好呀！

通過之前的學(xué)習(xí)，我們知道了金融資產(chǎn)應(yīng)按照業(yè)務(wù)模式和合同現(xiàn)金流特征這兩個(gè)標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行分類。

業(yè)務(wù)模式分為三類：

① 收取合同現(xiàn)金流量；

② 出售金融資產(chǎn)；

③ 兩者兼有。

合同現(xiàn)金流特征一共兩種：

① 符合基本借貸安排；

② 不符合基本借貸安排。

通過兩次判斷，我們就可以完成金融資產(chǎn)的分類。

3X2，一共能配對出6種不同的組合，其中

符合基本借貸安排+收取合同現(xiàn)金流=

第一類，以攤余成本計(jì)量的金融資產(chǎn)

符合基本借貸安排+兩者兼有=

第二類，以公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入其他綜合收益的金融資產(chǎn)

其他的全部歸為一類=

第三類，以公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)

是的，金融資產(chǎn)的分類就是這么的簡單。

三句話就完事了！

那準(zhǔn)則里，這幅復(fù)雜的流程圖又是怎么一回事呢？

我們會發(fā)現(xiàn)，按照這個(gè)決策樹的邏輯，在得到最終的三分類之前，準(zhǔn)則已經(jīng)對金融資產(chǎn)進(jìn)行了一次預(yù)分類。

分別是，債務(wù)工具投資、權(quán)益工具投資、衍生工具投資。

為什么要多此一舉呢？

小伙伴們還記得阿黃養(yǎng)雞的故事嗎？

阿黃為了更好地規(guī)劃養(yǎng)雞場的后續(xù)安排，預(yù)先將雞分成了公雞、母雞和雞蛋。

同理，預(yù)先把金融資產(chǎn)分成這三大類，為我們提供了一個(gè)梳理頭緒的路徑。

而準(zhǔn)則之所以將金融資產(chǎn)分成了這三類，也不是隨隨便便拍腦袋決定的。

這里我們先挖一個(gè)坑，后續(xù)聊到金融負(fù)債與權(quán)益工具的時(shí)候再揭曉。

今天這篇文章，我們結(jié)合最底層的判斷邏輯，來梳理一遍這個(gè)決策樹。

我們對底層知識架構(gòu)的理解深度，將決定所能達(dá)到頂層的高度。

認(rèn)真看完本文，你一定會有所收獲。

溫馨提示：在閱讀后續(xù)的內(nèi)容之前，建議小伙伴們先瞅一眼下面這個(gè)養(yǎng)雞的故事。

知識鏈接：新金融工具 | 人人都能聽懂的金融資產(chǎn)分類

衍生工具投資

先聊聊最簡單的衍生工具投資。

衍生工具的基本概念我們在之前的文章中有過介紹。

知識鏈接：新金融工具 | 人人都能聽懂的衍生金融工具講解

由于杠桿會導(dǎo)致合同現(xiàn)金流量的變動性增加，這不符合利息的經(jīng)濟(jì)特征。

因此，此類合同不符合本金加利息的合同現(xiàn)金流量特征。

直接將其分類成第三類。

這類資產(chǎn)對應(yīng)養(yǎng)雞故事的皮蛋

皮蛋作為雞蛋的衍生品，它存在的意義就只有交易。

權(quán)益工具投資

權(quán)益工具投資，就是我們常說的股權(quán)（股票）

炒股的風(fēng)險(xiǎn)，懂的都懂

保本是不可能保本的，沒虧完本金誰都不許走！

雖然有些股票每年都會有分紅，美其名曰“股息”。

但是這種分紅往往與企業(yè)的經(jīng)營情況掛鉤，它并不“純粹”。

所以，無論是從本金還是利息的角度來看，它都不符合本金加利息的合同現(xiàn)金流量特征。

很顯然，權(quán)益工具投資也應(yīng)全部分類為第三類。

但是，準(zhǔn)則給了這類資產(chǎn)一個(gè)特權(quán)——人為指定。

在初始確認(rèn)時(shí)，企業(yè)可以將非交易性權(quán)益工具投資指定為以公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入其他綜合收益的金融資產(chǎn)

這句話，有兩層意思：

① 指定這件事只能發(fā)生在初始確認(rèn)時(shí)。

過了這個(gè)村，可就沒這個(gè)店了。

② 這項(xiàng)權(quán)益工具投資必須是“非交易性的”。

換句話說，就是持有這項(xiàng)金融資產(chǎn)不是為了短期出售的，而是長期持有的。

但是，又不是只有“長期”就夠了的，而要從“持有目的”這一角度進(jìn)行判斷。

在實(shí)務(wù)中，這類資產(chǎn)一般是指持股比例較小的“戰(zhàn)略投資”。

因?yàn)槌止杀壤俅笠恍┛赡芫妥兂砷L期股權(quán)投資了，那就不歸我們金融工具準(zhǔn)則管了。

企業(yè)持有這類資產(chǎn)，往往是為了經(jīng)營上的協(xié)同，不太關(guān)心資產(chǎn)本身的價(jià)值變化。

所以，準(zhǔn)則給了這類資產(chǎn)一個(gè)小特權(quán)。

雖然你無法通過現(xiàn)金流量測試，還是讓你破格進(jìn)入了原本不屬于你的圈子，那自然也是有代價(jià)的

這里再挖一個(gè)坑，我們聊到金融資產(chǎn)的后續(xù)計(jì)量時(shí)再揭曉。

這類資產(chǎn)對應(yīng)養(yǎng)雞故事里的公雞

買入公雞，一般是打算養(yǎng)肥了作為肉雞進(jìn)行出售。

但是有一些“天賦異稟”的公雞可以人為指定為種雞，但是這種指定一經(jīng)做出不能改變。

債務(wù)工具投資

債務(wù)工具投資是這三類中最復(fù)雜的，常見的包括債券、應(yīng)收票據(jù)、應(yīng)收賬款等。

它是唯一有可能符合基本借貸安排的資產(chǎn)

首先，通不過現(xiàn)金流量測試的那一部分，仍然是先丟到第三類去。

符合的，才進(jìn)入到業(yè)務(wù)模式的討論。

三類業(yè)務(wù)模式，正好對應(yīng)三類金融資產(chǎn)。

① 收取合同現(xiàn)金流量

這類資產(chǎn)，企業(yè)最關(guān)心的就是能否按時(shí)收利息收本金，不太關(guān)心外面的花花世界。

在記賬方面，最關(guān)注的自然是人家到底還欠我們多少錢。

到了對方該付利息的時(shí)候，在賬上添上一筆；當(dāng)人家支付了利息或者歸還了本金，我們就給他減少一筆。

這種記賬方式就叫做“攤余成本計(jì)量”。

② 出售金融資產(chǎn)

這類資產(chǎn)，企業(yè)最關(guān)心的就是市場行情，也就是資產(chǎn)本身的公允價(jià)值。

在記賬方面，關(guān)注點(diǎn)就應(yīng)該落在資產(chǎn)的價(jià)值以及持有盈虧上了。

資產(chǎn)價(jià)值的變動體現(xiàn)在資產(chǎn)負(fù)債表，盈虧的變動體現(xiàn)在利潤表。

這種記賬方式就叫做“以公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入當(dāng)期損益”

③ 兩者兼有

這類資產(chǎn)，企業(yè)既關(guān)心人家欠了自己多少錢，還在乎自己的這張欠條值多少錢。

那在記賬方面該咋辦呢？

要不怎么說準(zhǔn)則的制定者是真的牛逼！

他們想到了一個(gè)兩全其美的招：

平時(shí)先按照攤余成本計(jì)量，到了期末（報(bào)告日）再按資產(chǎn)的公允價(jià)值進(jìn)行調(diào)整。

而攤余成本與公允價(jià)值的差額，就計(jì)入到其他綜合收益。

這可謂一舉兩得

這種記賬方式就叫做“以公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入其他綜合收益”

這類資產(chǎn)對應(yīng)養(yǎng)雞故事里的母雞

另外，債務(wù)工具投資這類資產(chǎn)還有一個(gè)消除會計(jì)錯(cuò)配的問題。

這個(gè)我們暫時(shí)不去管它，至少在金融資產(chǎn)分類的舞臺上，它不是主角。

總結(jié)

最后，我用一張重新繪制的決策樹，來總結(jié)一下本文的全部內(nèi)容。