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《財(cái)富捷徑》理財(cái)筆記30:美國家庭如何在投資中省稅?

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該書作者出生于中國偏遠(yuǎn)山區(qū)貧困農(nóng)民家庭,憑借努力以全省前十成績考入清華大學(xué),后獲美國計(jì)算機(jī)博士學(xué)位,畢業(yè)15年便實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)自由。其結(jié)合18年投資經(jīng)驗(yàn)與數(shù)百篇博文著成本書。

書中涵蓋資產(chǎn)配置、基金選擇、退休賬戶優(yōu)化、節(jié)稅等個(gè)人理財(cái)核心主題,為財(cái)富積累與保值階段提供具體可操作策略,方法簡單易懂,適合投資新手、對當(dāng)前投資感到沮喪,或沒時(shí)間學(xué)習(xí)股票投資技能的人群。



美國國父之一的富蘭克林在 1789 年給朋友的信中寫道:現(xiàn)在我們的新憲法建立了,它看起來能夠永存下去;但是這個(gè)世界上,除了死亡和納稅,沒有什么事情是確定的。

234 年后的今天,美國的憲法仍然健在;而這句話的后半段也成了世人皆知的諺語。

作為普通家庭,如何合理合法地避稅或者省稅是一個(gè)經(jīng)久不衰的議題。今天我就和大家分享一下如何在家庭理財(cái)中盡可能地省稅,從而取得更高的投資收益。

一、充分利用雇主提供的退休賬戶

大部分雇主提供渠道讓員工把稅前工資的一部分存入退休金賬戶;大家最熟悉的就是 401K 計(jì)劃,而非盈利機(jī)構(gòu)(比如學(xué)校、醫(yī)院和政府)也有對應(yīng)的 403B 計(jì)劃。為了方便,我下面的討論統(tǒng)一以 401K 為例,其它計(jì)劃的操作幾乎完全一樣。

401K 計(jì)劃有如下好處:

● 1. 延遲納稅。計(jì)劃里投資產(chǎn)生的分紅和資本增值可以繼續(xù)增長,直到員工退休后取錢時(shí)才交稅。僅此一項(xiàng),就可以比普通應(yīng)稅賬戶節(jié)省大量稅賦。

● 2. 降低稅率。大部分人在工作期間工資收入較高,稅率也高;而退休后的應(yīng)稅收入可能比較低,從而需要繳納的稅率也會(huì)下降。退休人士也可以搬到州稅較低的地方居住,近一步降低州稅和地方稅的負(fù)擔(dān)。

● 3. 公司的匹配。比如員工存 2.2 萬美元,公司匹配 1.1 萬美元;員工的投資瞬間產(chǎn)生 50%的回報(bào)。這個(gè)完全是天上掉餡餅,大家不容錯(cuò)過。

除了大家熟知的稅前 401K(Pre-tax401K),超過 40%的公司允許員工存放稅后 401K(After-Tax 401K)。和稅前 401K 不同,這里員工存的錢是稅后的。這個(gè)聽起來和普通應(yīng)稅賬戶差不多,但是照樣有延遲納稅的好處。而此計(jì)劃最關(guān)鍵的地方是,你可以利用名聞天下的“超級后門 Roth”(即 Mega Backdoor Roth)把它們轉(zhuǎn)換成 Roth 401K 或者 Roth IRA,從而一勞永逸地解決了這些錢的稅務(wù)問題!

例如,員工在放滿 Pre-Tax 401K 后,又向 401K 計(jì)劃里投資了 2 萬美元的稅后 401K。很多計(jì)劃允許員工自動(dòng)或者手動(dòng)把這 2 萬美元立刻轉(zhuǎn)換成 Roth 401K,這個(gè)稱為計(jì)劃內(nèi)轉(zhuǎn)換(In-plan Conversion)。如果公司的 401K 里沒有 Roth 401K 選項(xiàng),員工也可以隨時(shí)把這 2 萬元轉(zhuǎn)入自己的 Roth IRA 賬戶。無論哪種渠道,這兩萬元都成了永久不需要納稅的資金,哪怕 30 年后它們增值到了 34 萬元!

那么,你最多可以放多少稅后 401K 呢?國稅局每年會(huì)調(diào)整 401K 計(jì)劃的上限,包括員工的貢獻(xiàn)和雇主的匹配;2023 年這個(gè)上限是 6.6 萬美元。如果員工放滿了 2.25 萬的稅前 401K,公司匹配了 1.125 萬(50%),那么理論上員工可以再放 3.225 萬的稅后 401K:6.6 萬 - 2.25 萬 - 1.125 萬 = 3.225 萬

通過“超級后門 Roth”策略,員工可以把 3.225 萬元的資產(chǎn)變成永久免稅資產(chǎn)。根據(jù)我的計(jì)算,在 30 年內(nèi),僅此一項(xiàng)就可以節(jié)省 10 萬美元的稅賦,是本金的三倍多!

二、利用雇主提供的健康儲(chǔ)蓄賬戶(Health Saving Account,HSA)

如果你的雇主提供的醫(yī)療保險(xiǎn)計(jì)劃里含有 HSA,恭喜你又被天上的餡餅砸到了!你需要好好感謝你們公司的人力資源部門,因?yàn)?HSA 是天下無敵的省稅利器。

HSA 是這么運(yùn)行的:

● 1. 員工把稅前工資存入 HSA 賬戶,并且在里面進(jìn)行投資。通常計(jì)劃里都是一些大家耳熟能詳?shù)闹笖?shù)基金。

● 2. 如果員工有醫(yī)療賬單,就可以把 HSA 里的錢取出來付清賬單,而不需要納稅。

我們可以注意到,在整個(gè)過程中,不管是員工的存款,還是計(jì)劃里資產(chǎn)的增值,都不會(huì)被政府納稅!所以我說,HSA 在省稅方面獨(dú)步天下,估計(jì)富蘭克林在墳?zāi)估镆矔?huì)被驚得目瞪口呆!

更加匪夷所思的是,該計(jì)劃允許用未來的 HSA 賬戶里的錢支付現(xiàn)在的醫(yī)療賬單。比如你今年有一個(gè) 1000 美元的醫(yī)療賬單,你自己先用信用卡支付掉(比如說使用可以返現(xiàn) 2%的花旗銀行的信用卡),而不要?jiǎng)佑?HSA 里的資金,留著那 1000 元讓它繼續(xù)增長。如果有必要,你需要把賬單存在 HSA 賬戶里。30 年后,這 1000 元已經(jīng)復(fù)利增長到 1.7 萬,你可以用賬單作為憑據(jù),從 HSA賬戶里取出 1000 元作為報(bào)銷退給自己,留下那 1.6 萬繼續(xù)增長。整個(gè)過程,你照樣不用交一分錢的稅。

如果你天賦異稟一生健康,根本沒有足夠多的醫(yī)療支出來花掉 HSA 里面積累的財(cái)富,那么國稅局允許你在退休后把里面的錢取出來用于其它目的,只需要把稅交了就行。這和普通稅前 401K 的待遇是一模一樣的;所以,在最壞情況下,它仍然不失為一個(gè)省稅利器。

正因如此,國稅局嚴(yán)格限制每年存入 HSA 的資金額度:在 2023 年,每人 3850 美元,每個(gè)家庭 7750 美元。

三、利用個(gè)人退休賬戶(Individual Retirement Account,IRA)

只要你的家庭有收入,你就可以在大部分基金公司開設(shè)自己的 IRA 賬戶,就算是那些沒有收入的家庭主婦/家庭主男。

IRA 有兩種:傳統(tǒng) IRA(Traditional IRA,TIRA)和 Roth IRA。當(dāng)然還有 Rollover IRA和其它的類型,它們超出了我們這里的討論范圍。

看到 Roth 這個(gè)詞,你大概就能夠猜到它是一種和 Roth 401K 一樣的永久免稅賬戶,所以說是最佳的個(gè)人退休賬戶。

但是,國稅局設(shè)定了可以直接往 Roth IRA 里存款的收入限制:在 2023 年,單個(gè)人收入上限是 15.3 萬美元,家庭是 22.8 萬美元。

超過這個(gè)收入限制的人,只能把稅后的錢存入傳統(tǒng) IRA 賬戶,而退休后從這個(gè)賬號(hào)取錢時(shí)增值部分是要納稅的。那么有什么辦法可以繞過這個(gè)收入限制呢?還真有,那就是另一個(gè)天下聞名的省稅大法,Backdoor Roth IRA,也叫“后門 Roth

IRA”。其工作原理和“超級后門 Roth”類似:

● 員工把錢從銀行賬戶轉(zhuǎn)入傳統(tǒng) IRA 賬戶。在 2023 年,這個(gè)存入的上限是每人 6500美元。

● 一旦錢出現(xiàn)在傳統(tǒng) IRA 賬戶(通常在一周內(nèi),最快兩天),員工立刻把這些錢從傳統(tǒng) IRA 賬戶轉(zhuǎn)入 Roth IRA 賬戶。

根據(jù)我的計(jì)算,在 30 年內(nèi),通過后門 Roth IRA 轉(zhuǎn)換的 6500 美元,可以為家庭省下 2 萬美元的稅金,足足是本金的 3 倍多。

到這里我們可以做個(gè)小結(jié),看看一個(gè)雙職工家庭如果全部放滿這些免稅和延稅賬戶,每年可以存多少錢?

2 x 6.6 萬(401K)+ 2 x 6500 (Roth IRA) + 7750 (HSA) = 15.275 萬。

如果他們從 25 歲開始工作,并持續(xù)到 65 歲,假定他們的投資年化回報(bào)率是 10%,那么他們的這些退休賬戶里可以有多少金融資產(chǎn)呢?參考我的文章“神奇的投資累計(jì)倍數(shù)”,這個(gè)數(shù)目就是:486 x 15.275 萬 = 7408 萬

而且這里面,很大部分的資產(chǎn)是永遠(yuǎn)不用交稅的!

即使家庭里只有一個(gè)人工作,理論上他們每年照樣可以存到很多資金:

6.6 萬(401K)+ 2 x 6500 (Roth IRA) + 7750 (HSA) = 8.675 萬在 40 年后,這些賬戶里的資產(chǎn)仍然是相當(dāng)可觀的:486 x 8.675 萬 = 4216 萬

四、利用房貸省稅

對于普通家庭,房貸差不多是我們能夠拿到的利息最低的資本了,所以要充分利用。而房貸利息還可以抵消收入,是錦上添花的政府福利,更是不容忽視。我建議通過不定期的再貸款(Refinance)或者提現(xiàn)再貸款(Cash-out Refinance),延長持有房貸的時(shí)間和規(guī)模,最大化房貸帶給我們的省稅和低成本資金好處。

五、其它

如果你有孩子而且孩子有上大學(xué)的可能性,而你在窮盡了上述的省稅渠道后仍然心有不甘的話,你可以開設(shè) 529 計(jì)劃賬戶,給孩子的大學(xué)開支做準(zhǔn)備。它的工作原理非常簡單:存入的錢是稅后的,取出的錢只要是用于大學(xué)教育以及其它符合條件的教育開支,那么收益部分不用交稅;否則,收益部分要交稅。

如果到了年底前,你的投資賬戶有賬面虧損,你可以考慮做稅務(wù)損失收獲(Tax-loss Harvesting)。比如,把有賬面虧損的基金置換成類似的基金(比如,把標(biāo)普 500 基金置換成全市場指數(shù)基金),造成實(shí)際資本損失;這些損失可以用來抵消當(dāng)年的資本收益,并最多可以抵消 3000 美元的普通收入,而多余的部分可以延續(xù)到未來年份。

請注意的是,為了保持投資組合的穩(wěn)定性,不要把有虧損的基金置換成屬性差異太大的基金,比如把標(biāo)普 500 指數(shù)基金置換成納斯達(dá)克基金;否則的話,你的投資組合的風(fēng)險(xiǎn)和收益參數(shù)可能會(huì)有意想不到的大變動(dòng)。

免責(zé)聲明:美國的稅法幾乎是天底下最復(fù)雜的稅法;如果你有具體疑問,請咨詢你的稅務(wù)顧問。

特別聲明:以上內(nèi)容(如有圖片或視頻亦包括在內(nèi))為自媒體平臺(tái)“網(wǎng)易號(hào)”用戶上傳并發(fā)布,本平臺(tái)僅提供信息存儲(chǔ)服務(wù)。

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