在浩瀚的生命科學領域，創(chuàng)新藥的研發(fā)常被喻為“無人區(qū)”里的遠征。

研發(fā)團隊不僅需要挑戰(zhàn)人類科學的邊界，更要面對長期投入和融資難題。上海ZZ醫(yī)藥科技有限公司，正是這樣一位孤獨的遠征者。

彼時，這家企業(yè)處于最“燒錢”的研發(fā)階段，缺乏傳統(tǒng)增信措施，財務數(shù)據(jù)也難以達到信貸要求。在市場普遍對精神類創(chuàng)新藥物管線開發(fā)缺乏認知的情況下，上海農(nóng)商銀行的生物醫(yī)藥行業(yè)研究團隊卻看到了財務報表之外的微光：企業(yè)針對傳統(tǒng)成藥缺陷的改善方法，以及基于數(shù)字化認知評估系統(tǒng)的特有技術，可顯著增加新藥開發(fā)的成功率。

上海農(nóng)商銀行跳出常規(guī)，量身定制并發(fā)放了一筆3年期的“認股權貸款”，以解企業(yè)研發(fā)階段的燃眉之急。

故事并未止步于此。2年前，當ZZ醫(yī)藥需要股權融資時，上海農(nóng)商銀行憑借對企業(yè)賽道與投資機構偏好的精準把握，積極牽線搭橋。最終，成功協(xié)助ZZ醫(yī)藥引入QH資本，企業(yè)獲得2000萬元的戰(zhàn)略投資，2024年QH資本又給予ZZ醫(yī)藥第二期投資，為企業(yè)臨床研究的推進注入了強勁動力。 一筆勇于擔當?shù)馁J款，一次雪中送炭的撮合，上海農(nóng)商銀行所提供的服務，超越了傳統(tǒng)范疇。而這，正是專屬價值的核心要義，正是超越標準化的常規(guī)服務——以伙伴身份，融入客戶生態(tài)圈和產(chǎn)業(yè)鏈，以前瞻視野和專業(yè)服務，為客戶提供量身定制的解決方案，創(chuàng)造出難以替代的專屬價值。

以“創(chuàng)投思維”培育未來產(chǎn)業(yè)

謀科創(chuàng)就是謀未來。這不僅是一句口號，更是上海農(nóng)商銀行在十多年的深耕中，對科創(chuàng)金融的深刻理解。在該行看來，服務高成長、高風險、輕資產(chǎn)的科技企業(yè)，必須重塑兩個邏輯：一是重塑風險評價邏輯，改變從財報“看過去”，而是從成長性“看未來”，以投資視角、動態(tài)發(fā)展地看行業(yè)、看技術、看團隊。二是重塑風險收益平衡邏輯，通過認股權貸款等“股債聯(lián)動”創(chuàng)新，實現(xiàn)收益風險平衡。

當銀行有了“創(chuàng)投型”的信貸思維，科創(chuàng)金融就打開了一扇新的大門，這體現(xiàn)在對“早、小、硬”科技企業(yè)的培育上，更體現(xiàn)在對未來產(chǎn)業(yè)的支持上。

上海XT科技是一家從事量子通信技術研發(fā)的企業(yè)，其研究成果整體處于國際領先水平，主要產(chǎn)品也逐步應用于金融、電信等行業(yè)，整體訂單量穩(wěn)步提升。但銷售回款賬期普遍較長，不僅影響了經(jīng)營現(xiàn)金流，也讓企業(yè)的研發(fā)投入難以持續(xù)。通過合作孵化器，上海農(nóng)商銀行與企業(yè)建聯(lián)，了解到相關情況，面對這家輕資產(chǎn)的企業(yè)，銀行堅持“不唯數(shù)據(jù)看潛力”的科創(chuàng)服務理念，鑒于企業(yè)的創(chuàng)新技術、發(fā)展前景等，以“鑫孵貸”專項服務方案為企業(yè)提供了500萬三年期的流動資金貸款支持，為技術產(chǎn)業(yè)化落地找到了關鍵出口。

目前，XT科技計劃開展新一輪股權融資，基于良好的合作基礎，上海農(nóng)商銀行將為企業(yè)提供后續(xù)股權融資款募集監(jiān)管服務。

對企業(yè)來說，銀行的資金是“輸血”。而資金之外的賦能，則是“造血”。ZZ醫(yī)藥、XT科技等一大批科技型企業(yè)不僅獲得了上海農(nóng)商銀行的資金支持，更享受到該行“鑫動能”戰(zhàn)略新興客戶培育計劃的綜合賦能，即專門審批機制、專屬金融產(chǎn)品、專業(yè)服務團隊、專項服務方案、專享權益體系，以及產(chǎn)業(yè)資源整合、政策資源對接、投資機構引薦、專業(yè)輔導咨詢、人才管理服務、金融科技賦能等“五專服務+六維賦能”。

截至2025年9月末，上海農(nóng)商銀行已陪伴超千家“鑫動能”客戶成長，其中上市及擬上市企業(yè)超250家，以自身的專屬陪伴改變了很多企業(yè)的發(fā)展軌跡，為新質(zhì)生產(chǎn)力培育注入新動能。

以專業(yè)研究支撐匠心服務

要做好科創(chuàng)金融這件“難而正確的事”，單憑熱情與膽識還遠遠不夠。它需要“懂行”的專業(yè)能力作為堅實后盾。這正是上海農(nóng)商銀行堅持“科創(chuàng)更前、科技更全、科研更先”的底層邏輯。

為諸如ZZ醫(yī)藥這樣的科技型企業(yè)提供金融助力，得益于前期的行業(yè)研究積累，讓銀行敢于做出精準的價值判斷。如今，上海農(nóng)商銀行對專業(yè)的不懈追求，已體系化地演進為專設機構“行業(yè)研究院”。

行業(yè)研究院下設12個研究分院，聚焦集成電路、生物醫(yī)藥、人工智能等上海重點產(chǎn)業(yè)方向，擁有一支超300人、覆蓋總分支行前中后臺的研究隊伍。他們的研究來源于市場，也能反哺客戶。通過繪制行業(yè)圖譜、梳理重點企業(yè)清單、開展深度走訪，研究員可以與創(chuàng)始人同頻對話，并為企業(yè)量身打造包含差異化產(chǎn)品的專屬服務方案。

專業(yè)的匠心，體現(xiàn)在產(chǎn)品創(chuàng)新上。為支持關鍵領域技術創(chuàng)新，該行先后推出生物醫(yī)藥“臨床貸”“l(fā)icense貸”、人工智能“算力貸”“智駕貸”“芯片貸”、空間裝備“星箭貸”等，為戰(zhàn)略新興和未來產(chǎn)業(yè)的優(yōu)質(zhì)科技企業(yè)提供全流程金融服務、賦能專屬型價值，為科技企業(yè)的發(fā)展征途保駕護航。

專業(yè)的體系，體現(xiàn)在專營架構上。上海農(nóng)商銀行以總行科技金融事業(yè)部為核心，布局12家特色支行及N個重點產(chǎn)業(yè)服務團隊，并配套專屬的考核與盡職免責機制，營造“敢貸、愿貸、能貸”的內(nèi)部文化，讓專業(yè)的人心無旁騖地做專業(yè)的事。

截至2025年9月末，上海農(nóng)商銀行科技型企業(yè)貸款余額超1200億元，為全市超250家專精特新“小巨人”企業(yè)和近2500家“專精特新”中小企業(yè)提供授信服務。這些數(shù)字的背后，是銀行對企業(yè)從誕生到成熟壯大的全周期陪伴，是聯(lián)動孵化器、高校與科研院所，將服務觸角向更早處延伸的“科創(chuàng)更前”；是聚焦重點科創(chuàng)承載區(qū)，以細分賽道方案對產(chǎn)業(yè)集聚進行精準滴灌的“科技更全”；也是行研專業(yè)洞見與前瞻預判的“科研更先”。

上海農(nóng)商銀行用自身的專業(yè)深度與廣度，詮釋著專屬價值的豐富內(nèi)涵，致力于成為科創(chuàng)策源的發(fā)掘者、硬核科技的賦能者和科創(chuàng)征程的陪伴者。

用金融力量激活鄉(xiāng)土價值

服務科創(chuàng)，是上海農(nóng)商銀行面向未來的前瞻布局。深耕“三農(nóng)”，則是該行對歷史的堅守。在廣闊的市郊大地，創(chuàng)造專屬價值，意味著銀行要貼近土地，以金融的智慧，激活鄉(xiāng)土中的沉睡價值。

在青浦區(qū)白鶴鎮(zhèn)，上海農(nóng)商銀行攜手當?shù)卣瑒?chuàng)新推出“積分+金融”鄉(xiāng)村治理模式。村民只要積極參與志愿服務、自覺進行垃圾分類、主動美化庭院、保護環(huán)境……踐行這些看似微小的善舉，都可以記入“積分賬本”。積分達到一定標準，便能獲得專屬的信貸額度、利率優(yōu)惠等金融便利。

從此，金融化身為一種引導向善、鼓勵共治的力量，將無形的道德實踐轉(zhuǎn)化為“信用資產(chǎn)”，讓德者有所得，增強了村民自我管理的動力，也走出了一條金融賦能、鄉(xiāng)村善治的新路。

上海農(nóng)商銀行積極回應“三農(nóng)”所需，用專屬金融之力，深入踐行鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略。

專屬價值的創(chuàng)造，在于激活鄉(xiāng)土資產(chǎn)。上海農(nóng)商銀行深知，農(nóng)村金融的需求，遠比城市多元和復雜。在現(xiàn)代農(nóng)業(yè)發(fā)展中，生物資產(chǎn)因其特殊性，長期面臨“評估難、抵押難”的困境。為此，該行不斷突破傳統(tǒng)抵押物的限制，讓沉睡的鄉(xiāng)土資產(chǎn)“活”起來。包括上海首筆生豬活體抵押貸款、首筆植物新品種權質(zhì)押融資、無人農(nóng)場建設金融服務方案，助力農(nóng)業(yè)生產(chǎn)由機械化邁向信息化、智能化，以金融助力打造上海優(yōu)質(zhì)農(nóng)業(yè)品牌。

專屬價值的創(chuàng)造，在于對人的關注。作為上?！叭r(nóng)”金融服務的主力軍，該行攜手駐村第一書記，推出“支持鄉(xiāng)村振興青年人才專項服務方案”，從產(chǎn)業(yè)發(fā)展、鄉(xiāng)村建設、鄉(xiāng)村治理等多方面，為鄉(xiāng)村振興的“領頭雁”提供專項支持。在金山廊下鎮(zhèn)光明村，上海農(nóng)商銀行落地首筆“無人農(nóng)場”建設貸款，并以金融活水支持光明村桑黃種植項目，培育出了桑黃、黑皮雞樅菌、金耳等市場效益較高的珍貴菌類，變成帶動村民就業(yè)、實現(xiàn)強村富民的支柱產(chǎn)業(yè)。

上海農(nóng)商銀行專屬價值實踐，深刻詮釋了價值創(chuàng)造的新境界，不止于給予，更在于成就。它不再是簡單地滿足一個已知的需求，而是通過深度參與和專業(yè)洞察，去陪伴、去發(fā)現(xiàn)、去激發(fā)，與客戶共同創(chuàng)造出新的可能。因此，銀行必須具備向下扎根的專業(yè)力，真正讀懂不同行業(yè)的語言，理解不同客群的痛點；同時具備向外延伸的鏈接力，鏈接更廣泛的社會資源，為客戶的成長構建一個強大的生態(tài)系統(tǒng)。這是上海農(nóng)商銀行現(xiàn)在的探索，也是未來要走的路。