最近，中小銀行正大規(guī)模撤下“5年期定期存款”。

11 月 18 日，梅州客商銀行率先公告：受政策變化影響，5 年期定存全面下架，到期后不再自動續(xù)存，直接按活期計息。

這不是一家兩家。過去幾個月里，多家民營銀行、村鎮(zhèn)銀行動作頻頻：

• 中關(guān)村銀行下調(diào)利率時順帶把 3 年、5 年定存同時撤了；
• 土右旗蒙銀村鎮(zhèn)銀行宣布從 2025 年起取消 5 年期整存整??；
• 統(tǒng)計顯示，至少 7 家民營銀行已在網(wǎng)頁端刪掉 5 年定存入口；
• 藍海銀行、華通銀行雖然仍掛著“5 年期”，但都是售罄狀態(tài)，等同于不能買。

更關(guān)鍵的是，連全國性的大銀行也在悄悄收縮——五年期大額存單幾乎集體“蒸發(fā)”。

六大行、很多股份行統(tǒng)統(tǒng)找不到購買入口，只有少量城商行還把這類產(chǎn)品作為 VIP 或新客引流工具。

要知道，5 年定期在國內(nèi)銀行體系里屬于“老資格”，多少穩(wěn)健型儲戶靠它吃利息心里才踏實。

現(xiàn)在銀行集體下架，到底發(fā)生了什么？

表面看，是“產(chǎn)品調(diào)整”。

本質(zhì)上，是銀行利潤空間被壓得太狠。

銀行賺錢靠什么？

說得簡單點，就是把錢低價吸進來（給存款付息），再高價借出去（收貸款利息），靠利差吃飯。

問題是過去幾年貸款利率一路往下掉，5 年期 LPR 已經(jīng)從 4% 多掉到 **3.5%**。

可是，有些銀行的 5 年期存款利率還在 2.7%—2.8% 徘徊。

你想想：3.5% 放出去的錢，扣掉運營、人力、風(fēng)控等成本，再付 2.7% 的存款利息，幾乎不剩什么利潤。

有些甚至倒貼。

于是，銀行只能把長期、高成本的存款先撤掉，再把負債端的周期拉短，好騰挪空間。

更深層的原因，是銀行判斷未來利率還會繼續(xù)下行。

這意味著什么？如果今天還賣 5 年期存款，等于把高成本鎖死 5 年。

舉例：今年銀行按 2.5% 吸收一筆 5 年定存，明年如果市場利率降到 2%，銀行仍得按 2.5%付利息。

這不就相當(dāng)于直接把虧損寫死在未來五年里？

所以銀行干脆提前規(guī)避風(fēng)險：能撤的撤，該下架的下架。

監(jiān)管近幾年一直在強調(diào)——

• 銀行要優(yōu)化資金結(jié)構(gòu)
• 不要靠高息搶存款
• 別內(nèi)卷式拼利率
• 把錢投到能產(chǎn)生長期價值的地方，比如中小企業(yè)、創(chuàng)新產(chǎn)業(yè)

減少長期高成本負債，本質(zhì)上是為了讓融資成本繼續(xù)下降，讓企業(yè)借錢更便宜、更容易。

銀行是被引導(dǎo)著往這條路走的。

如果你是習(xí)慣買 5 年定期的群體，這次變化多少會讓你不適應(yīng)。

安全、穩(wěn)健、收益還不錯的“標配產(chǎn)品”突然沒了。

這會導(dǎo)致一個現(xiàn)實：你要管理錢，變得比以前更復(fù)雜了。

現(xiàn)在的錢不能僅靠“一筆定存放五年”解決，你得——

• 多了解 國債（尤其是儲蓄國債）
• 看看 穩(wěn)健型銀行理財
• 研究 養(yǎng)老儲蓄、保險年金
• 能承受風(fēng)險的，可以少量配置 指數(shù)基金、寬基基金（長期持有才有意義）

未來資產(chǎn)配置會更像“組合拳”，而不是“一個定存走到底”。

利率下行是趨勢，監(jiān)管壓縮高息攬儲是趨勢，銀行負債收縮也是趨勢。

與其吐槽，不如順勢調(diào)整：

如果你追求穩(wěn)健

• 盯緊國債發(fā)行日
• 關(guān)注中短期存款、保本類理財
• 考慮養(yǎng)老儲蓄、年金險等長期工具

如果你能承擔(dān)一定風(fēng)險

• 用閑錢的 20%—30% 配置指數(shù)基金
• 避免頻繁買賣，堅持長期主義
• 提前做好“短期波動”的心理準備

時代在變，銀行也在變，過去那種靠一筆 5 年定存穩(wěn)穩(wěn)當(dāng)當(dāng)?shù)娜兆?，可能真的回不去了?/p>

把自己的風(fēng)險承受能力摸清楚，再做選擇。適合自己的，永遠是最好的。