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【國際能源署：中國煤炭需求下降將抵消美國“親煤”政策影響】

零碳情報

國際能源署（IEA）近日表示，到2027年，中國煤炭需求預(yù)計將出現(xiàn)下降，其降幅將超過特朗普政府在美國推動煤炭使用所帶來的增量影響。

根據(jù)IEA最新發(fā)布的年度煤炭市場報告，2025年全球煤炭需求預(yù)計同比增長0.5%，達(dá)到歷史最高水平。

不過，IEA指出，未來幾年這一趨勢將發(fā)生逆轉(zhuǎn)。亞洲主要國家可再生能源擴張速度快于預(yù)期，以及歐洲出現(xiàn)的“結(jié)構(gòu)性下降”，將推動全球煤炭需求下行。

盡管美國煤炭需求仍將繼續(xù)下降，但由于聯(lián)邦政府推出新的支持措施，其下降速度將比去年預(yù)測的要慢。

然而，IEA對美國煤炭需求的上調(diào)——到2027年額外增加3800萬噸，將被中國煤炭需求下調(diào)1.26億噸的更大幅度變化所完全抵消。

異常需求增長趨勢

IEA預(yù)計，2025年全球煤炭需求將達(dá)到88.45億噸，比IEA在2024年煤炭市場報告中的預(yù)測略高（增加4400萬噸）。

報告指出，一些“異常的地區(qū)性趨勢”正在影響煤炭需求增長。其中包括：

2025年美國煤炭需求同比增加3700萬噸，達(dá)到5.16億噸，這一水平比IEA在2024年預(yù)測的高出5900萬噸（約17%）。

特朗普政府推出的一系列新措施，在短期內(nèi)支撐了煤炭使用，包括對現(xiàn)有燃煤電廠進行現(xiàn)代化改造，以及重啟此前關(guān)閉的煤電機組。

IEA表示，由于風(fēng)電和水電發(fā)電量低于預(yù)期，歐盟煤炭使用量下降速度慢于此前預(yù)測。不過，受可再生能源擴張、碳定價機制以及逐步淘汰煤炭承諾的推動，歐盟煤炭需求仍然處于“結(jié)構(gòu)性下降”通道。

印度在2025年煤炭消費出現(xiàn)意外下滑，這與季風(fēng)季節(jié)表現(xiàn)強勁有關(guān)。充沛的降雨提高了水電發(fā)電量，同時抑制了整體電力需求。

IEA指出，中國的煤炭需求在2024年至2025年間基本保持不變。中國目前占全球煤炭消費量的一半以上。

中國需求發(fā)生轉(zhuǎn)折

在2024年的市場報告中，IEA曾預(yù)測全球煤炭需求將持續(xù)增長至2027年，這一增長主要由中國推動。當(dāng)時預(yù)計，中國煤炭需求將在2024年的4939萬噸基礎(chǔ)上，每年超過5000萬噸。

但在最新預(yù)測中，IEA認(rèn)為，全球煤炭需求將在未來幾年“趨于平臺期”，并在本世紀(jì)末前出現(xiàn)小幅下降。

這一變化仍然主要由中國電力行業(yè)的發(fā)展趨勢決定。報告指出，中國正在經(jīng)歷煤電被“擠出”電力系統(tǒng)的過程，其原因在于規(guī)模龐大的可再生能源擴張以及核電的穩(wěn)步增長。

相比之下，在去年的預(yù)測中，清潔電力僅被認(rèn)為能夠滿足中國電力需求增長的“大部分”。

IEA預(yù)計，中國煤炭需求將在2027年降至48.79億噸，并在本世紀(jì)末進一步下降至47.72億噸。

與去年預(yù)測相比，2027年全球煤炭需求預(yù)期下調(diào)1.49億噸，降幅約為2%。

正如下圖所示，盡管IEA現(xiàn)在預(yù)計美國短期煤炭需求將高于此前預(yù)測，但中國煤炭需求的下降幅度遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過美國的增量。

圖說：IEA《煤炭2024》《煤炭2025》報告中對中國和美國煤炭需求的預(yù)測，虛線為預(yù)測值。來源：IEA，Carbon Brief

中國是關(guān)鍵變量

IEA指出，中國煤炭使用量下降，主要歸因于可再生能源裝機容量的快速擴張。

根據(jù)報告預(yù)測，到2030年，可再生能源將在中國發(fā)電結(jié)構(gòu)中占比達(dá)到49%，超過煤電。

中國政府已提出，在2030年前實現(xiàn)煤炭消費達(dá)峰的目標(biāo)。

IEA數(shù)據(jù)顯示，這一目標(biāo)有望實現(xiàn)，但同時強調(diào)，仍有多種因素可能使煤炭需求從“輕微下降”轉(zhuǎn)為“小幅上升”，包括：

電力需求高于預(yù)期；

煤制化工項目擴張；

可再生能源發(fā)電受天氣等因素影響出現(xiàn)波動。

印度仍是重要變量，但增速放緩

與此同時，印度仍是全球煤炭需求的重要驅(qū)動因素，但I(xiàn)EA在最新報告中下調(diào)了對印度煤炭需求增長的預(yù)期。

IEA預(yù)測，印度煤炭需求將在2027年達(dá)到13.83億噸，比去年預(yù)測值低3900萬噸（約3%）。

這主要是由于印度電力結(jié)構(gòu)中，低碳電源占比持續(xù)提高。IEA預(yù)計，煤炭在印度發(fā)電結(jié)構(gòu)中的占比將從2025年的70%下降至2030年的60%。

（來源：carbonbrief，整理：小博）

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