“我的22MW（兆瓦）組件一定要排產(chǎn)?！边@是一位頭部組件廠商分公司生產(chǎn)人員在公司內(nèi)部發(fā)出的聲音。

這背后，是光伏搶出口與原材料成本高企之間的矛盾。一方面，光伏產(chǎn)品增值稅出口退稅政策調(diào)整后，搶出口刻不容緩；另一方面，白銀、鋁等產(chǎn)品持續(xù)漲價(jià)，也令組件廠商在采購(gòu)原材料時(shí)相對(duì)猶豫。

“公司計(jì)劃在3月份生產(chǎn)，分公司總經(jīng)理想著現(xiàn)在就生產(chǎn)。但這時(shí)候（電池片）價(jià)格多高，老板怎么可能同意？”上述頭部廠商工作人員張文（化名）告訴《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者（以下簡(jiǎn)稱“每經(jīng)記者”）。

近日，財(cái)政部、稅務(wù)總局發(fā)布關(guān)于調(diào)整光伏等產(chǎn)品出口退稅政策的公告，自2026年4月1日起，取消光伏等產(chǎn)品增值稅出口退稅。這導(dǎo)致企業(yè)面臨兩難抉擇——若不搶在4月1日前完成出口，將錯(cuò)失關(guān)鍵訂單；但原材料成本大幅上揚(yáng)，又令生產(chǎn)預(yù)算嚴(yán)重超支。

有人歡喜有人愁

關(guān)于是否迎來(lái)?yè)尦隹诔?，寧波歐達(dá)光電有限公司董事長(zhǎng)張鴻雁告訴每經(jīng)記者：“取消光伏退稅之前，預(yù)計(jì)會(huì)有一波客戶下單的小高潮，但從當(dāng)前訂單量或詢價(jià)方面來(lái)說(shuō)，公司暫時(shí)還看不出來(lái)?！?/p>

張文也表示：“應(yīng)該會(huì)（搶出口）的，搶在4月1日前交貨。很可能春節(jié)要加班生產(chǎn)了?！辈贿^(guò)，他也表示：“錢(qián)是個(gè)大問(wèn)題。電池片漲得最多，單W（瓦）價(jià)格較兩個(gè)月前漲了不止一毛錢(qián)，現(xiàn)在都基本暫停采購(gòu)了。此外，鋁（價(jià)格）也漲了很多?！?/p>

電池片行業(yè)的困境，也得到了相關(guān)行業(yè)機(jī)構(gòu)的驗(yàn)證。InfoLink表示，截至1月7日，頭部電池片廠家報(bào)價(jià)普遍上調(diào)至每瓦0.4元以上，并開(kāi)始停止交付。但由于上游漲價(jià)要求始終未完整傳遞至組件環(huán)節(jié)，電池片成交量持續(xù)萎靡，預(yù)期1月電池減產(chǎn)節(jié)奏將持續(xù)至2月份，以應(yīng)對(duì)可見(jiàn)的成本壓力與低迷需求。

一方面需要搶出口，另一方面電池片因?yàn)樵蟽r(jià)格高漲，反而在減產(chǎn)之中。在此背景下，擁有大量組件庫(kù)存的廠商無(wú)疑是歡喜的。這是因?yàn)?，這些庫(kù)存基本是使用較低成本的硅料、白銀生產(chǎn)的，因此成本較為低廉。而庫(kù)存較低的廠商，反而困擾起來(lái)。這些廠商需要考慮，是否購(gòu)買(mǎi)高成本的電池片，從而快速生產(chǎn)搶出口。

博達(dá)新能品牌與市場(chǎng)管理中心負(fù)責(zé)人莊英宏告訴每經(jīng)記者：“其實(shí)是幾家歡樂(lè)幾家愁?！庇械墓S停止采購(gòu)電池片，有的工廠手里卻擁有便宜的電池片庫(kù)存，可以生產(chǎn)成組件搶出口。

義烏市耀燦太陽(yáng)能科技有限公司負(fù)責(zé)人彭耀萍就表示：“目前庫(kù)存已經(jīng)賣(mài)空，處于缺貨階段，主要是缺電池片，工廠沒(méi)辦法接單，而且（電池片）一個(gè)月內(nèi)漲價(jià)30%，客戶端價(jià)格傳導(dǎo)需要時(shí)間消化，公司的生產(chǎn)進(jìn)貨也受到了極大影響?！?/p>

另外，彭耀萍也表示：“國(guó)內(nèi)組件價(jià)格則是一天一個(gè)價(jià)，一方面是因?yàn)榻饘俨牧腺F，銀、鋁、銅漲價(jià)太多，導(dǎo)致組件成本上升；另一方面是上游硅料龍頭抱團(tuán)控制產(chǎn)能，還有因?yàn)槿∠M件出口退稅，推高了價(jià)格?！?/p>

海外市場(chǎng)不確定性大

值得注意的是，由于市場(chǎng)不確定性比較大，很多組件廠商難以決策是否搶出口。此外，資金也是一個(gè)難題。

當(dāng)下，有不少組件貿(mào)易商把產(chǎn)品運(yùn)到海外，簡(jiǎn)單包裝后銷售，以規(guī)避海外高額關(guān)稅。那么，面對(duì)即將取消出口退稅，這些廠商是否將大量囤貨，以便后續(xù)陸續(xù)加工后銷售？

擁有海外業(yè)務(wù)的光伏貿(mào)易商李明（化名）告訴每經(jīng)記者：“沒(méi)有那么多錢(qián)囤貨，并且市場(chǎng)千變?nèi)f化，不確定性比較大?！?/p>

彭耀萍也表示：“目前國(guó)外客戶接受不了當(dāng)前的組件價(jià)格，而且國(guó)外客戶下單不像國(guó)內(nèi)那么有效率，談個(gè)商單要十天半個(gè)月。這導(dǎo)致昨天剛報(bào)一個(gè)價(jià)格，今天價(jià)格又漲上去了。所以現(xiàn)在公司連價(jià)格都不知道怎么報(bào)?！?/p>

而莊英宏認(rèn)為，2026年部分海外光伏市場(chǎng)會(huì)“直接消失”。其表示，不是需求轉(zhuǎn)移，也不是周期波動(dòng)，是項(xiàng)目在真實(shí)成本面前當(dāng)場(chǎng)作廢。

莊英宏對(duì)此詳細(xì)解釋道，南歐的特點(diǎn)是低IRR（內(nèi)部收益率）、競(jìng)價(jià)電價(jià)、融資高度敏感。此前組件價(jià)格每瓦1元、2元之際，南歐市場(chǎng)之所以能夠裝機(jī)，是因?yàn)橥瑫r(shí)滿足了低利率、政策兜底和高預(yù)期電價(jià)。如今，這三個(gè)前提同時(shí)消失。

其對(duì)記者表示：“南歐那邊電站貼著成本線走，一旦跌破成本線，完全沒(méi)有任何可能獲得任何利潤(rùn)?！蹦敲矗蠚W市場(chǎng)是否會(huì)被海外產(chǎn)能所替代？莊英宏表示：“我認(rèn)為已經(jīng)沒(méi)有什么地方能夠取代（國(guó)內(nèi)出口）的低成本。這些地方也不至于無(wú)電可用，就是沒(méi)有便宜的電使用了?！?/p>

值得一提的是，若部分市場(chǎng)需求量下降，是否會(huì)對(duì)光伏逆變器、儲(chǔ)能變流器銷量帶來(lái)連帶影響？德業(yè)股份董秘劉書(shū)劍對(duì)每經(jīng)記者表示：“公司產(chǎn)品（光伏逆變器、儲(chǔ)能變流器）不一定要和光伏組件配合，國(guó)外很多場(chǎng)景都是和柴油發(fā)電機(jī)配合應(yīng)用，或者直接使用市電。所以組件價(jià)格上漲，對(duì)儲(chǔ)能產(chǎn)品的需求影響沒(méi)有那么大。”

組件大廠：已有應(yīng)對(duì)，不會(huì)措手不及

“現(xiàn)在不管是我們，還是代工廠商，都不敢輕易報(bào)價(jià)。有些人還在做夢(mèng)，想著（采購(gòu)）價(jià)格能和之前一樣?！睆埼谋硎尽?/p>

那么，在電池片等原材料成本高企，組件價(jià)格波動(dòng)較大的背景下，國(guó)內(nèi)廠商又將如何搶出口？

張文告訴記者：“及時(shí)調(diào)整，有利潤(rùn)的就做，沒(méi)利潤(rùn)的就切掉?，F(xiàn)在TOPCon（隧穿氧化層鈍化接觸）組件不好做，不如做異質(zhì)結(jié)。”

這是因?yàn)?，此輪電池片漲價(jià)，很大程度上由于白銀價(jià)格大漲。而異質(zhì)結(jié)已經(jīng)可以較為成熟地使用銀包銅技術(shù)。銀包銅技術(shù)銀耗較低，因此受白銀漲價(jià)影響較小。

關(guān)于搶出口，晶科能源相關(guān)工作人員表示：“其實(shí)退稅的事情，已經(jīng)傳了很久。我們看到的沒(méi)有這么夸張，開(kāi)工率會(huì)高一些。公司近期簽的單子，合同里都有應(yīng)對(duì)政策變化的調(diào)價(jià)機(jī)制。因此，（取消出口退稅）對(duì)晶科而言不會(huì)措手不及。”

其補(bǔ)充表示：“對(duì)晶科這種具有海外產(chǎn)能和海外市場(chǎng)布局的企業(yè)來(lái)說(shuō)，我們的優(yōu)勢(shì)會(huì)更大。公司在越南擁有一體化產(chǎn)能，美國(guó)也有產(chǎn)能，且沙特也在布局之中。”

另一位不愿具名的業(yè)內(nèi)人士也向記者表示：“取消出口退稅，對(duì)光伏而言，會(huì)推動(dòng)光伏產(chǎn)品的價(jià)格上漲。從這方面來(lái)講，可以加速光伏行業(yè)的優(yōu)勝劣汰和產(chǎn)能出清。推動(dòng)光伏行業(yè)向更高價(jià)值、更好的技術(shù)和產(chǎn)品升級(jí)，推動(dòng)優(yōu)質(zhì)產(chǎn)品出口。同時(shí)也能極大地避免內(nèi)卷外溢，提升中國(guó)產(chǎn)品的品牌形象?！?/p>

橫店?yáng)|磁董秘吳雪萍也表示：“取消出口退稅，鼓勵(lì)企業(yè)通過(guò)技術(shù)創(chuàng)新、提升產(chǎn)品附加值來(lái)消化成本壓力，從而推動(dòng)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)向更健康、可持續(xù)的方向演進(jìn)。公司對(duì)此政策變化有相應(yīng)預(yù)期，在與客戶談判中遠(yuǎn)期訂單時(shí)也有所考量，目前來(lái)看影響在可控范圍內(nèi)。我們將持續(xù)深化差異化策略、優(yōu)化成本，提高效率以保持海外市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)力，并獲取合理的盈利?！?/p>