你敢相信嗎？就在這兩天，對岸的鄰居又開始演戲了。這幫人居然放話說，如果中方限制稀土出口，他們就要聯(lián)手大洋彼岸的那位，徹底切斷對中方的半導(dǎo)體設(shè)備供應(yīng)。

乍一聽，這口氣硬得很，好像手里攥著什么能一招制敵的王炸。但你有沒有想過，為什么一個平日里說話做事都喜歡彎彎繞繞的對手，突然開始扯著嗓子喊狠話？這背后的邏輯其實非常簡單，甚至有點可笑。這就好比兩個人打牌，手里真有四個二帶兩王的人，從來都是悶聲發(fā)大財，只有手里攥著一把爛牌、心里發(fā)虛的人，才會拼命拍桌子，試圖用嗓門來掩蓋腿肚子轉(zhuǎn)筋的事實。

這里面藏著一個極其荒謬的邏輯漏洞，甚至都不需要什么高深的經(jīng)濟(jì)學(xué)知識就能看破。日本早稻田大學(xué)的一位知名教授早就一針見血地指出過，現(xiàn)在的全球供應(yīng)鏈早已不是幾十年前那種你死我活的零和博弈，而是一種極其復(fù)雜的共生體。他這話是什么意思？說白了，就是把別人的氧氣管拔了，你自己也得窒息。

我們先來聊聊稀土這張牌到底有多硬。很多人到現(xiàn)在還以為稀土就是地里挖出來的土，賣個白菜價。這觀念得改改了。稀土是現(xiàn)代工業(yè)的維生素，這話一點不假，但更致命的是，它是所有高端制造業(yè)的阿喀琉斯之踵。

我專門去查了一下美國地質(zhì)調(diào)查局USGS發(fā)布的最新數(shù)據(jù)，結(jié)果相當(dāng)驚人。2023年全球稀土產(chǎn)量中，中方占據(jù)了接近70%的份額。但這還不是最狠的，最狠的是提純加工環(huán)節(jié)，中方控制了全球近90%的產(chǎn)能。這是什么概念？這就意味著，哪怕日本跑到澳大利亞去挖礦，跑到越南去建廠，他們挖出來的那些泥巴，最后大概率還得運到中方的工廠里來走一遭，才能變成能用的工業(yè)原料。

這數(shù)據(jù)說明什么？說白了，這就是一種降維打擊。沒有中方的高純度稀土，日本引以為傲的精密機床的主軸轉(zhuǎn)不快，他們那個新能源車的電機一發(fā)熱就得趴窩。特別是用于電機耐高溫的關(guān)鍵元素鏑和鋱，全球幾乎只有中方能穩(wěn)定供貨。缺了這兩樣，他們的工業(yè)皇冠就得變成廢鐵。

這時候肯定有人會問，那他們不是說要斷供半導(dǎo)體設(shè)備嗎？這難道不痛嗎？痛，肯定痛，但究竟是誰更痛，這筆賬得算細(xì)一點。

就在日本政客高喊要斷供的這段時間，我注意到一個非常有意思的反?，F(xiàn)象。日本半導(dǎo)體制造裝置協(xié)會SEAJ雖然在公開場合配合政客的調(diào)子，但在私底下的行業(yè)交流會上，幾家頭部企業(yè)的技術(shù)負(fù)責(zé)人卻在瘋狂暗示庫存預(yù)警。更有意思的是，根據(jù)一些非公開的航運物流數(shù)據(jù)，最近幾個月從日本橫濱港發(fā)往中方港口的精密零部件集裝箱數(shù)量，不降反升。

這說明什么？這說明嘴上全是主義，心里全是生意。他們比誰都清楚，一旦真的徹底撕破臉，最先餓死的不是買家，而是賣家。

為了印證這個觀點，我又去翻了翻日本巨頭東京電子的財報。不看不知道，一看嚇一跳。根據(jù)他們最新的季度財報顯示，來自中方市場的營收占比已經(jīng)突破了40%，在某些特定月份甚至接近50%。

這是個什么比例？這簡直就是他們的命根子。全世界沒有任何一個其他市場能吃下這么龐大的產(chǎn)能。如果為了配合那邊的地緣政治游戲，真的把中方這個大客戶徹底切斷，東京電子的股價腰斬都是輕的，他們的研發(fā)資金鏈會瞬間斷裂。半導(dǎo)體行業(yè)是吞金獸，沒有巨額利潤回流支撐研發(fā)，不出三年，他們的技術(shù)優(yōu)勢就會被后來者吃干抹凈。

這就好比一個賣鏟子的，非要跟自己最大的金主過不去，最后的結(jié)果只能是鏟子爛在倉庫里，自己被餓死。

況且，中方現(xiàn)在的抗壓能力早就今非昔比了。以前我們確實擔(dān)心被卡脖子，但現(xiàn)在的情況是，越卡脖子，中方的脖子練得越粗。

我看了一下國際半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)協(xié)會SEMI的數(shù)據(jù)，2024年中方在半導(dǎo)體設(shè)備上的支出繼續(xù)領(lǐng)跑全球，而且更關(guān)鍵的是，國產(chǎn)設(shè)備的采購比例正在直線上升。北方華創(chuàng)、中微公司這些企業(yè)的訂單都排到幾年后了。雖然在最頂尖的EUV光刻機上我們還有差距，但在占據(jù)市場大頭的成熟制程設(shè)備上，中方已經(jīng)基本具備了內(nèi)循環(huán)的能力。

日本這時候跳出來喊斷供，其實是一種極度焦慮的表現(xiàn)。他們看著中方在稀土提純技術(shù)上獨步天下，又看著中方半導(dǎo)體設(shè)備國產(chǎn)化率節(jié)節(jié)攀升，心里那個慌啊。他們知道，現(xiàn)在如果不喊兩嗓子，以后可能連喊的機會都沒有了。

這所謂的聯(lián)合斷供，本質(zhì)上就是一場其心各異的塑料盟友秀。美國企業(yè)在華利益巨大，也不可能完全聽任日本胡來；而日本企業(yè)更是騎虎難下，往前一步是懸崖，往后一步是深淵。

這實際上是一場比拼戰(zhàn)略定力的耐力賽。對手越是歇斯底里，越說明我們做對了。他們手里的牌已經(jīng)不多了，而中方手里的牌，才剛剛開始打。當(dāng)他們的設(shè)備因為失去市場而堆積如山，當(dāng)他們的工廠因為缺乏稀土而停工待料，那時候，才是這場大戲真正的高潮。

歸根結(jié)底，這就是一場關(guān)于未來的賭局，他們賭的是中方會屈服，而我們賭的是他們離不開中方。

在這個世界上，從來就沒有什么救世主，只有強大的工業(yè)實力和完整的產(chǎn)業(yè)鏈，才是我們最硬的脊梁。

各位讀者，你們覺得在這場博弈中，如果日本真的孤注一擲切斷供應(yīng)，是中方的半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)先停擺，還是日本的半導(dǎo)體巨頭先破產(chǎn)？

#大國博弈 #稀土 #半導(dǎo)體 #產(chǎn)業(yè)鏈 #中日貿(mào)易

參考信源：

環(huán)球網(wǎng)—(日媒：日本半導(dǎo)體設(shè)備巨頭甚至“離不開中國”)

財聯(lián)社—(主要稀土產(chǎn)品價格全線上漲 行業(yè)景氣度有望回升)

第一財經(jīng)—(半導(dǎo)體設(shè)備巨頭東京電子上調(diào)全財年業(yè)績預(yù)期，中國市場營收占比超40%)