這個周末，光模塊賽道徹底點燃了整個A股！
4月10日收盤，光通信板塊集體暴動，12只個股漲停，8只個股漲幅超10%，板塊整體暴漲7.8%，創(chuàng)下年內單日最大漲幅。
板塊龍頭中際旭創(chuàng)年內漲幅已突破1100%，徹底成為AI算力時代的核心領漲標的，資金做多情緒被徹底引爆。
行業(yè)權威機構LightCounting，4月發(fā)布最新全球光通信市場報告，數據顯示2026年全球光模塊市場規(guī)模將達到287.5億美元，同比穩(wěn)步增長25%。
其中800G及以上高速光模塊，全年出貨量將超5200萬支；1.6T光模塊正式迎來商用元年，全年出貨量直接突破1000萬只，同比增速飆升超600%。
這份官方數據，直接坐實了高速光模塊的需求爆發(fā)，也讓整條產業(yè)鏈的業(yè)績增長有了實打實的支撐。
從下游需求端來看，全球AI算力基建持續(xù)加碼，2026年全球AI服務器出貨量預計突破350萬臺，同比增長68%。
每一臺高端AI服務器，都需要搭配6-12個高速光模塊，直接帶動800G、1.6T光模塊需求同比增長120%以上。
行業(yè)內頭部企業(yè)訂單早已排滿，中際旭創(chuàng)、新易盛等龍頭，在手訂單直接排至2027-2029年，部分企業(yè)訂單總額突破300億，產能處于供不應求的狀態(tài)。
資金層面也同步跟進，4月以來北向資金累計凈流入光模塊板塊156億元，占同期北向總流入資金的38%。

中際旭創(chuàng)、新易盛連續(xù)多日登上龍虎榜，機構專用席位凈買入額均超6億元，場外資金搶籌態(tài)勢十分兇猛。
中際旭創(chuàng)(300308)作為光模塊行業(yè)絕對龍頭，800G光模塊全球市占率超40%，穩(wěn)居全球第一位置。
公司1.6T光模塊早已實現批量出貨，獨家拿下谷歌70%的采購份額，同時深度綁定英偉達、微軟、Meta、亞馬遜全球五大科技巨頭。
2025年公司實現凈利潤107.97億元，同比增長108.78%；2026年一季度凈利潤預增135.4%-166.9%，預計盈利42億元-48億元，板塊毛利率穩(wěn)居45%以上，創(chuàng)下歷史新高。
高端光模塊量價齊升，800G產品價格較2025年上調15%，疊加長期訂單鎖定，業(yè)績增長確定性拉滿。
新易盛(300502)是賽道內的超級黑馬，業(yè)績增速領跑頭部企業(yè)。
2025年公司凈利潤預計94億元-99億元，同比激增231%-249%；2026年一季度凈利潤預增104%-142%，預計盈利38億元-45億元。
公司1.6T光模塊毛利率超47%，遠超行業(yè)平均水平，目前手握近300億存量訂單，訂單周期排至2027年底。
作為海外訂單占比最高的光模塊企業(yè)，2026年海外收入占比預計達85%，全面受益于全球AI算力擴張紅利。
天孚通信(300394)專注光模塊上游核心器件，是板塊內業(yè)績彈性最強的標的之一。
2026年一季度公司凈利潤預增200%-240%，預計盈利12億元-14億元，主營光引擎、OSA核心組件，是中際旭創(chuàng)、新易盛的核心供應商。
2025年光引擎產品出貨量同比暴漲300%，產品毛利率提升至52%，隨著高速光模塊需求爆發(fā)，核心組件供不應求，產品價格上調18%，進一步增厚企業(yè)利潤。
華工科技(000988)作為國內高速光模塊骨干企業(yè)，業(yè)績同步迎來爆發(fā)。
2026年一季度凈利潤預增120%-150%，預計盈利18億元-21億元，公司深度綁定國內外頭部客戶，在手訂單超80億。
800G光模塊出貨量同比增長250%，1.6T光模塊完成客戶驗證進入批量出貨階段，同時布局CPO共封裝光學技術，提前鎖定下一代技術紅利。
光迅科技(002281)作為國內老牌光模塊龍頭，憑借自研光芯片構筑核心優(yōu)勢。
2026年一季度凈利潤預增110%-135%，預計盈利15億元-17億元，公司是國內唯一具備光芯片自研自產能力的光模塊企業(yè)，芯片自給率達60%，成本優(yōu)勢顯著。
2026年800G光模塊出貨量預計達500萬只，同比增長200%，業(yè)績穩(wěn)步攀升。
產業(yè)鏈上游配套企業(yè)，同樣搭上這波算力快車，迎來業(yè)績高增長。
太辰光(300570)專注光模塊連接器，2026年一季度凈利潤預增150%-180%，預計盈利5億元-6億元。
高速光模塊連接器需求同比增長300%，公司產品供不應求，價格上調20%，盈利水平持續(xù)提升。
中瓷電子(003031)主營光模塊陶瓷外殼，市占率穩(wěn)居國內40%，2026年一季度凈利潤預增130%-160%，預計盈利6億元-7億元。
作為頭部光模塊企業(yè)的核心供應商，2026年產品出貨量同比增長250%，充分受益于產業(yè)鏈放量。
這波光模塊行情的爆發(fā)，并非短期資金炒作，而是多重核心邏輯共振的必然結果。
AI算力需求持續(xù)爆發(fā)，是最核心的驅動力，全球科技巨頭紛紛加碼AI大模型研發(fā)，AI算力需求每3-4個月實現翻倍，遠超前傳統(tǒng)算力增長速度，形成對高速光模塊的剛性需求。
2026年1.6T光模塊正式進入商用階段，成為行業(yè)新增量核心，英偉達、谷歌、Meta集體加大采購力度，推動高端光模塊量價齊升。
全球光模塊市場格局高度集中，中國企業(yè)占據全球70%以上市場份額，高端800G市場占比超48%，龍頭企業(yè)手握長期訂單，業(yè)績增長具備極強的持續(xù)性。
資金布局方面，2026年一季度公募基金、社?；?、保險資金等機構，對光模塊龍頭持倉比例達32.7%，較2025年末提升9.6個百分點。
4月9日-10日，中際旭創(chuàng)連續(xù)登陸龍虎榜，機構專用席位合計買入8.2億元，僅賣出0.6億元，資金凈流入態(tài)勢明確，形成產業(yè)資金與機構資金合力布局的格局。
2026年以來，光模塊核心標的平均漲幅超580%，中際旭創(chuàng)漲幅突破1100%，資金對板塊業(yè)績確定性的追捧持續(xù)升溫。
2026年一季度，板塊內企業(yè)全部延續(xù)高增長態(tài)勢，天孚通信一季度業(yè)績增幅逼近240%，行業(yè)高景氣度沒有任何回落跡象，算力產業(yè)鏈的上行周期仍在持續(xù)加碼。