6月2日，銀保監(jiān)會(huì)公布2022年一季度銀行業(yè)主要監(jiān)管指標(biāo)，銀行業(yè)總資產(chǎn)和盈利增長(zhǎng)穩(wěn)健，資產(chǎn)質(zhì)量平穩(wěn)。

主要數(shù)據(jù)

?2022年一季末，銀行業(yè)機(jī)構(gòu)資產(chǎn)總額357.9萬(wàn)億元，同比增長(zhǎng)8.6%

?不良貸款余額2.9萬(wàn)億元，較上季末增加653億元；不良率為 1.69%，環(huán)比下降0.04個(gè)百分點(diǎn)。

?實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)6595億元，同比增長(zhǎng)7.4%。

凈利潤(rùn)

凈利潤(rùn)增速回歸常態(tài)，22Q1同比增長(zhǎng)7.4%。

國(guó)有大行，凈利潤(rùn)同比增長(zhǎng)8.7% ，盈利保持穩(wěn)健；

股份制，凈利潤(rùn)同比增長(zhǎng)10.2%，保持在兩位數(shù)的景氣水平；

城商行，整體負(fù)增長(zhǎng)，同比下降4.0%。上市城商行22Q1凈利潤(rùn)同比增長(zhǎng)15.1%，非上市城商行盈利增長(zhǎng)承壓。

農(nóng)商行，凈利潤(rùn)同比增長(zhǎng)8.7%，保持穩(wěn)健。

凈息差

商業(yè)銀行凈息差較2021年下降11BP至1.97%，主要是受到降息，信貸需求走弱影響。經(jīng)濟(jì)下行壓力，預(yù)計(jì)資產(chǎn)端定價(jià)仍有下行壓力，存款定價(jià)機(jī)制改革有望優(yōu)化負(fù)債端成本。

資產(chǎn)質(zhì)量

一季度末，商業(yè)銀行不良率為1.69%，環(huán)比下降4BP；關(guān)注率為2.31%，撥備覆蓋率為 200.7%， 環(huán)比提升3.8個(gè)百分點(diǎn)。

上市銀行資產(chǎn)質(zhì)量表現(xiàn)平穩(wěn)，非上市中小型地方法人銀行（城商+農(nóng)商）存在資產(chǎn)差、盈利弱、凈利潤(rùn)波動(dòng)大的情況，才是風(fēng)險(xiǎn)暴露的災(zāi)區(qū)。商業(yè)銀行中只有城商行的不良率有所上行，一季度環(huán)比上行6BP至1.96%，推測(cè)主要是非上市城商行風(fēng)險(xiǎn)有所暴露。

中證銀行指數(shù)，截止6月6日PB為0.58，PE百分位為10.35%，PB處于2013年以來(lái)的最低水平，充分反映了市場(chǎng)的悲觀預(yù)期。

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文|愛(ài)擼鐵的程序猿