01

實(shí)在是炸裂。

在AI泡沫論盛行的時(shí)刻，

在多少人守著電腦等待它業(yè)績(jī)的時(shí)刻，

在大A多個(gè)指數(shù)已經(jīng)考驗(yàn)頸線位置，

跌穿可能形成M頂?shù)臅r(shí)刻，

英偉達(dá)的三季報(bào)終于公布了。

營(yíng)收570.06億美元，同比增長(zhǎng)62%，

凈利潤(rùn)319.10億美元，同比增長(zhǎng)65%，

雙60%的增長(zhǎng)，已經(jīng)是巨鱷跳舞了，

這可是一家5萬(wàn)億美元的公司啊。

有人可能還不明白319億刀是什么概念，

人家一個(gè)季度的盈利，

超過(guò)了A股80%上市公司的市值，

是農(nóng)偉達(dá)前三季度利潤(rùn)的總和的1.1倍。

這個(gè)業(yè)績(jī)，為全球的AI產(chǎn)業(yè)注入了一針強(qiáng)心劑，

科技暫時(shí)轉(zhuǎn)危為安。

02

在AI泡沫論盛行的時(shí)刻，

中國(guó)的不少大V媒體直播間紛紛跟風(fēng)，對(duì)科技喊打喊殺，

就連影響力頗廣的著名財(cái)經(jīng)雜志某某世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道都講，光模塊“估值泡沫較為顯著”。

而大王當(dāng)時(shí)在圈子里講什么，

不要聽他們胡說(shuō)八道，

拿住優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)就兩個(gè)字，

忠橙。

現(xiàn)在呢？

人家的甲方爸爸和總龍頭啪啪打臉。

都說(shuō)AI沒(méi)有應(yīng)用，沒(méi)有場(chǎng)景，不能賺錢，

結(jié)果谷歌的大模型大超預(yù)期，

眼看就打通全鏈路。

股價(jià)也創(chuàng)下歷史新高。

導(dǎo)致國(guó)內(nèi)一些機(jī)構(gòu)和媒體們喜歡追漲殺跌的主要原因有二，

一是小農(nóng)意識(shí)，

剛從農(nóng)業(yè)國(guó)轉(zhuǎn)型過(guò)來(lái)，

還沒(méi)有學(xué)會(huì)從5年、10年，乃至產(chǎn)業(yè)革命40年的角度去看問(wèn)題，

就盯著個(gè)把月，一大漲就追捧，一有問(wèn)題就找你毛病。

二是小資產(chǎn)階級(jí)軟弱性，

要么沒(méi)在企業(yè)待過(guò)，要么沒(méi)打過(guò)什么硬仗，

碰到壓力的第一下意識(shí)反應(yīng)是先看空認(rèn)慫服軟。

腦子里只有亡國(guó)論和速勝論。

不謀全局者，不足以謀一域，

不謀萬(wàn)世者，不足以謀一時(shí)。

有清醒的頭腦和自我判斷是多么的重要。

03

在我們還在爭(zhēng)論什么老登小登資產(chǎn)的時(shí)候，

全球最資深的老登巴菲特在退休前干了什么?

43億美元大手筆建倉(cāng)谷歌母公司Alphabet，

成為其十大重倉(cāng)股。

就問(wèn)你反差不？

一幫號(hào)稱的小登清倉(cāng)科技股，巴菲特逆流而行。

他經(jīng)歷三次科技革命了，

當(dāng)然知道什么東西值錢。

人家不看K線，不搞圖形，也不玩什么買預(yù)期賣現(xiàn)實(shí)。

他看到了AI絕對(duì)不僅僅是硬件，

而會(huì)成為新一代平臺(tái)企業(yè)，

人工智能從只能燒錢，貴的無(wú)法規(guī)?；?/p>

變成可以大量落地，能飛入尋常人家的商業(yè)模式。

技術(shù)-模式-利潤(rùn)的鏈條慢慢被打通,

利潤(rùn)回正只是時(shí)間問(wèn)題。

今天的AI，

就像2015年的移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)，

當(dāng)年的馬老師也不知道，

自己搞的云計(jì)算和手機(jī)淘寶，會(huì)最終催生出薇婭這樣的大鱷，

巴菲特也不知道，

谷歌的TPU芯片和大模型，能最終讓哪個(gè)幸運(yùn)兒脫穎而出，

但高速公路和收費(fèi)站在自己手里，夫復(fù)何求？

04

2007年時(shí)蘋果iPhone上市，

然后大漲4倍，

但巴菲特建倉(cāng)是什么時(shí)候，

你可能想不到，是2016年。

那時(shí)候，

喬布斯早已去世5年，蘋果沒(méi)了靈魂人物，

新發(fā)布的?iPhone 6和?iPhone SE也罵聲一片，

關(guān)鍵是，蘋果從起步已經(jīng)漲了4倍，

絕大多數(shù)人都認(rèn)為高了高了，

移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)要泡沫了。

都要人均一臺(tái)手機(jī)了，還能干啥？

然而，巴菲特卻一路買買買，

占到了其總倉(cāng)位的43%，

然后呢，蘋果在漲了4倍之后，又漲了4倍。

為什么？

這和大王一直講的異曲同工，

優(yōu)秀的公司總是更加優(yōu)秀，

對(duì)你好的人只會(huì)一直對(duì)你好，

高不等于貴，擁擠不等于泡沫，，

一個(gè)東西漲了2倍，

并不是它不能再漲兩倍的理由，

關(guān)鍵是，

你能從喧囂和蕪雜中，把握重點(diǎn)，掌握趨勢(shì)。

最近創(chuàng)下新高的谷歌鏈，我們是什么時(shí)候講的，9月下旬。

青山遮不住，畢竟東流去，

就算大A的機(jī)構(gòu)們?cè)僖淮胃阃鎮(zhèn)€高開低走，也擋不住這輪科技革命的潮流了，

是天亮了雞才叫，并不是雞叫了天才亮。

那么，

-達(dá)鏈企業(yè)有什么新東西會(huì)崛起？

-谷歌產(chǎn)業(yè)鏈都有哪些供應(yīng)商？

-科技股調(diào)整到位了嗎？

-老登里誰(shuí)是價(jià)值，小登有誰(shuí)被錯(cuò)殺？

-目光放到三年五年，

有哪些可以長(zhǎng)期看的品種和板塊？

2026年的春季躁動(dòng)，是否已需開始布局？

短線看技術(shù)，中線看邏輯，長(zhǎng)線看產(chǎn)業(yè)，我們的星球應(yīng)有盡有。

05

如果硬要找一個(gè)詞來(lái)形容這個(gè)時(shí)代的話，

那最恰當(dāng)?shù)目赡芫褪恰胺只保?/p>

有些人活在昨天，

用門這邊的思維和眼光看問(wèn)題，

有些人活在明日，

苦口婆心的告訴你未來(lái)已來(lái)，

這個(gè)時(shí)代，

已經(jīng)沒(méi)有什么確定性和穩(wěn)定的東西可言，

也不是單純靠一個(gè)技能就能包打天下的時(shí)代，

要做一個(gè)關(guān)鍵時(shí)刻可以亮劍的人，

那就去銳意進(jìn)取，去高屋建瓴，去全面綜合，去文武兼?zhèn)洌?/p>

去敞開心扉擁抱這個(gè)時(shí)代吧，

一個(gè)會(huì)喝交杯酒的男人，

運(yùn)氣怎么會(huì)差呢？