據(jù)央視新聞，美國(guó)宣布將啟動(dòng)一項(xiàng)旨在利用人工智能（AI）變革科學(xué)研究方式、加速科學(xué)發(fā)現(xiàn)的全新國(guó)家計(jì)劃“創(chuàng)世紀(jì)計(jì)劃”。

針對(duì)這個(gè)計(jì)劃，美國(guó)政府相關(guān)人士說(shuō)道：即將到來(lái)的人工智能競(jìng)賽與“曼哈頓計(jì)劃”或太空競(jìng)賽同等重要。稱之為 “自阿波羅計(jì)劃以來(lái)規(guī)模最大的聯(lián)邦科學(xué)資源調(diào)集行動(dòng)”。

美國(guó)把AI比作“曼哈頓計(jì)劃”“阿波羅登月”，說(shuō)明它把AI當(dāng)作國(guó)家戰(zhàn)略級(jí)技術(shù)來(lái)投入。也意味著全球新一輪的科技革命向縱深推進(jìn)。

受這個(gè)消息影響，美股中以科技股為主的納指周一大幅上漲。美國(guó)政府有關(guān)人士說(shuō)：美國(guó)政府與英偉達(dá)、戴爾科技、慧與以及超威半導(dǎo)體（AMD）等私營(yíng)企業(yè)的合作將增強(qiáng)國(guó)家實(shí)驗(yàn)室的超級(jí)計(jì)算資源。

這說(shuō)明這個(gè)國(guó)家戰(zhàn)略主陣地是企業(yè)，而企業(yè)主要集中在上市公司。這說(shuō)明股市的邏輯真變了！這個(gè)變是越來(lái)越追求科技含量，特別是Al含量。

目前美國(guó)科技巨頭占標(biāo)普500指數(shù)總市值的比例約為40%。中國(guó)證監(jiān)會(huì)主席吳清之前提到：A股科技板塊市值占比超過(guò)1/4。

可見(jiàn)，無(wú)論是美國(guó)還是中國(guó)，提高股市的科技含量成為重要一環(huán)。接一下兩國(guó)對(duì)科技的投入肯定會(huì)越來(lái)越大。

最近，摩根大通策略師團(tuán)隊(duì)重要報(bào)告提到：未來(lái)五年AI數(shù)據(jù)中心的建設(shè)熱潮至少需要5萬(wàn)億美元，甚至可能高達(dá)7萬(wàn)億美元的資金。

這么巨大的需求說(shuō)明目前的Al熱不僅沒(méi)有泡沫化，而且有進(jìn)一步升溫之勢(shì)。而相較美股科技股，中國(guó)科技股未來(lái)的空間明顯更大。

主要是兩個(gè)原因：一是國(guó)產(chǎn)替代已經(jīng)是未來(lái)主要戰(zhàn)略，在這個(gè)趨勢(shì)下A股市場(chǎng)上將會(huì)造就更多可以與美科技股競(jìng)爭(zhēng)的巨無(wú)霸企業(yè)。二是相較于美國(guó)專注于算力的戰(zhàn)略，中國(guó)將更多資金投向人工智能應(yīng)用領(lǐng)域，市場(chǎng)空間更大。這好比移動(dòng)支付在中國(guó)廣泛應(yīng)用、新能源車在中國(guó)快速發(fā)展一樣，中國(guó)對(duì)Al的應(yīng)用有天然的基因，會(huì)大幅刺激產(chǎn)業(yè)鏈發(fā)展。

所以，今年以來(lái)，以科技股引領(lǐng)的科技牛還沒(méi)有結(jié)束，未來(lái)的科技股在AI應(yīng)用下有非常廣闊的市場(chǎng)機(jī)會(huì)。如人工智能ETF（159819）覆蓋全市場(chǎng)（包括主板、創(chuàng)業(yè)板、中小板等）的AI相關(guān)公司。規(guī)模大，流動(dòng)性好，是目前國(guó)內(nèi)規(guī)模最大的AI主題ETF，有望受益于這波Al革命。

又如，科創(chuàng)人工智能ETF（588730）選取了科創(chuàng)板里市值較大、技術(shù)含量高的AI企業(yè)。純“硬科技”+“高成長(zhǎng)”風(fēng)格，更貼近國(guó)家“卡脖子”技術(shù)攻關(guān)方向（比如國(guó)產(chǎn)替代芯片）。

前者像買了一整條“AI產(chǎn)業(yè)鏈大街”上的各種店鋪（有大超市、也有特色小店）。后者像是只投資這條街上的“高科技創(chuàng)業(yè)園區(qū)”，全是搞芯片、機(jī)器人、算法的年輕公司。兩者從不同的側(cè)重點(diǎn)滿足大家配置科技股的需求。

最后總結(jié)一下：以Al為代表的全球新一輪科技革命已經(jīng)到來(lái)，各國(guó)政府都非常重視，中美實(shí)際上是這輪科技革命的先行者。中國(guó)已經(jīng)將“科技自立自強(qiáng)水平大幅提高”列入“十五五”時(shí)期經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展的主要目標(biāo)。中國(guó)也會(huì)加大在AI基礎(chǔ)研究、算力、芯片、大模型等方面的投入，以免被拉開差距。未來(lái)股市上國(guó)產(chǎn)AI芯片、算力基礎(chǔ)設(shè)施、大模型公司等，可能獲得更多政策支持或市場(chǎng)關(guān)注。

總之，股市的邏輯真的變了，一股科技味正在到來(lái)，未來(lái)將更重視科技的含量以及科技的占比。

注：本文只是作者個(gè)人觀點(diǎn)，短期漲跌不預(yù)示未來(lái)，如提及個(gè)股或基金不代表投資建議。投資需謹(jǐn)慎！