今天，數(shù)字人民幣正式邁入“計息”時代，用戶實名錢包里的余額能“錢生錢”了。

六大行集體官宣

2025年12月31日，工商銀行、農(nóng)業(yè)銀行、中國銀行、建設(shè)銀行、交通銀行、郵儲銀行集體發(fā)布關(guān)于數(shù)字人民幣重磅公告。公告稱，自2026年1月1日（含）起，將為客戶開立在該行的數(shù)字人民幣實名錢包余額，按照活期存款掛牌利率計付利息，計結(jié)息規(guī)則與活期存款一致。

圖片截取自工商銀行官方網(wǎng)站

圖片截取自農(nóng)業(yè)銀行官方網(wǎng)站

這意味著，存放在這些錢包里的數(shù)字人民幣，將和傳統(tǒng)銀行活期存款一樣，開始產(chǎn)生收益。目前，幾家大行官網(wǎng)顯示的活期存款掛牌利率為0.05%。

圖片截取自工商銀行官方網(wǎng)站

值得注意的是，并非所有數(shù)字人民幣錢包都能享受計息。

例如：交通銀行公告明確指出，該行將為客戶開立在該行的數(shù)字人民幣實名錢包（包含一類、二類、三類個人錢包和單位錢包）余額，按照該行公布的活期存款掛牌利率計付利息。如客戶開立的數(shù)字人民幣錢包為四類個人錢包，則錢包內(nèi)的余額不計付利息。

圖片截取自交通銀行官方網(wǎng)站

據(jù)悉，個人數(shù)字人民幣錢包可分為四類。其中，一類、二類、三類錢包為實名錢包，第四類錢包為遠程開立，僅需驗證手機號，無需綁定銀行賬戶，屬于匿名錢包。

業(yè)內(nèi)人士提醒，對消費者而言，需要確定錢包類型，保障數(shù)字人民幣錢包符合政策規(guī)定的計息要求，了解商業(yè)銀行計息規(guī)則，合理安排自身的資金配置。

此前，中國人民銀行出臺《關(guān)于進一步加強數(shù)字人民幣管理服務(wù)體系和相關(guān)金融基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的行動方案》，方案明確新一代數(shù)字人民幣計量框架、管理體系、運行機制和生態(tài)體系于2026年1月1日正式啟動實施。數(shù)字人民幣錢包余額計付利息，遵守存款利率定價自律約定。

業(yè)內(nèi)專家表示，此舉標志著數(shù)字人民幣從“數(shù)字現(xiàn)金（M0）”邁入“數(shù)字存款貨幣”新階段，其本質(zhì)是由央行直接負債轉(zhuǎn)變?yōu)樯虡I(yè)銀行負債，納入存款保險保障范圍，并計入存款準備金交存基數(shù)。

數(shù)字人民幣升級2.0，好處不只是付息

數(shù)字人民幣現(xiàn)金型1.0版邁入存款貨幣型2.0版，一大變化點是由央行對客戶負債，變成了商業(yè)銀行對客戶負債。為何會出現(xiàn)這一變化？

中國人民銀行黨委委員、副行長陸磊在撰文中指出，數(shù)字現(xiàn)金作為中央銀行對公眾的負債，理論上不需要商業(yè)銀行等金融機構(gòu)參與運營維護。但是在研發(fā)試點中，數(shù)字現(xiàn)金與流通中紙幣的權(quán)責關(guān)系存在明顯差異。商業(yè)銀行是數(shù)字錢包開立、場景開發(fā)和技術(shù)維護不可或缺的運營者，其服務(wù)伴隨數(shù)字現(xiàn)金流通全生命周期，對數(shù)字現(xiàn)金流通的安全性、可靠性、連續(xù)性、不可滅失性和“三反”（反洗錢、反恐怖融資、反逃稅）負有直接責任，事實上成為數(shù)字現(xiàn)金的責任主體。

值得注意的是，《行動方案》規(guī)范了數(shù)字人民幣計量框架，將銀行類數(shù)字人民幣業(yè)務(wù)運營機構(gòu)的數(shù)字人民幣納入準備金制度框架管理，其開立的數(shù)字人民幣錢包余額統(tǒng)一計入存款準備金交存基數(shù)。參與數(shù)字人民幣運營的非銀行支付機構(gòu)實施100%的數(shù)字人民幣保證金。數(shù)字人民幣錢包余額按照流動性分別計入相應(yīng)貨幣層次。

這一新變化下，對于銀行來說，意味著什么？

此前，以M0形式存在的數(shù)字人民幣，不具備貨幣派生功能，銀行、非銀支付機構(gòu)等運營機構(gòu)要按100%的比例向央行繳納數(shù)字人民幣保證金，減少了銀行體系的流動性，對實體經(jīng)濟形成一定的資金收縮效應(yīng)。

如今，以存款形式存在的數(shù)字人民幣，按照流動性計入相應(yīng)的貨幣層次（M1或M2），銀行只需比照普通存款、按法定存款準備金率向央行交存存款準備金。

蘇娟表示，“數(shù)字人民幣變?yōu)殂y行數(shù)字存款，計入銀行資產(chǎn)負債表，可以提升銀行推廣動力，避免銀行此前在運營數(shù)字人民幣相關(guān)基礎(chǔ)設(shè)施時只承擔成本沒有收益的問題，銀行可基于自身資產(chǎn)負債管理策略做相應(yīng)存款運營與管理?！?/p>

展望未來，陸磊撰文指出，“未來的數(shù)字人民幣是中央銀行提供技術(shù)支持保障并實施監(jiān)管、具有商業(yè)銀行負債屬性，以賬戶為基礎(chǔ)、兼容分布式賬本技術(shù)特點，在金融體系內(nèi)發(fā)行、流通的現(xiàn)代化數(shù)字支付和流通手段，具備貨幣價值尺度、價值儲藏、跨境支付職能?！?/p>

齊魯工業(yè)大學(xué)金融科技教授趙華偉認為，“數(shù)字人民幣初始形態(tài)為松耦合賬戶型數(shù)字現(xiàn)金，通過APP實現(xiàn)點對點無感支付，典型應(yīng)用場景為小額匿名支付，用戶交易信息對第三方支付機構(gòu)匿名，但央行可通過技術(shù)手段實現(xiàn)合規(guī)監(jiān)管，不存在監(jiān)管盲區(qū)。隨著技術(shù)迭代，數(shù)字人民幣引入智能合約技術(shù)，可實現(xiàn)資金定向流轉(zhuǎn)，如補貼精準發(fā)放、貸款用途管控，同步支持大額交易穿透式監(jiān)管，有效防范洗錢風險。此外，技術(shù)層面上看，建立獨立清算通道，支持跨境交易實時結(jié)算，降低中介成本，提升結(jié)算效率，保障外貿(mào)業(yè)務(wù)連續(xù)性，助推人民幣國際化進程?！?/p>

與第三方支付有何不同？

與微信支付、支付寶等第三方支付工具相比，數(shù)字人民幣本質(zhì)上是錢包里的錢，只不過不是紙質(zhì)的，而是數(shù)字形態(tài)的。

微信支付、支付寶等支付工具，通過綁定你的銀行卡，把用戶存在銀行里的錢搬出來、花出去?，F(xiàn)在，也可以使用數(shù)字人民幣在微信支付、支付寶上進行支付。

數(shù)字人民幣轉(zhuǎn)入或轉(zhuǎn)出錢包，都不收手續(xù)費，并且在沒網(wǎng)絡(luò)、沒電的情況下也能成功支付。數(shù)字人民幣更保護隱私，收集的交易信息更少，且不提供給第三方。

在財產(chǎn)安全保障方面，數(shù)字人民幣由央行提供技術(shù)支持保障并實施監(jiān)管。商業(yè)銀行要負責客戶的數(shù)字人民幣安全，承擔相應(yīng)的合規(guī)和反洗錢責任，納入存款保險范疇。存款保險最高償付限額為人民幣50萬元。

非銀行支付機構(gòu)實施100％的數(shù)字人民幣保證金。這為數(shù)字人民幣加上了“保險”，資金安全將得到充分保障。

半島新聞綜合整理，素材來源：潮新聞、大眾新聞、紅星新聞、金融時報、第一財經(jīng)、新京報、財聯(lián)社等

來源：大眾·半島新聞