文 | 中國金融網(wǎng)(CFN) 大河

作為甘肅省首家上市銀行，蘭州銀行自2022年1月登陸深交所以來，四年間實(shí)現(xiàn)了從規(guī)模擴(kuò)張向質(zhì)效并重的跨越式轉(zhuǎn)型。憑借穩(wěn)健的分紅回報(bào)、扎根區(qū)域的特色業(yè)務(wù)布局、持續(xù)優(yōu)化的治理體系，該行不僅斬獲2025年銀行業(yè)“五篇大文章”十大優(yōu)秀案例、2025年銀行業(yè)高質(zhì)量發(fā)展十大優(yōu)秀案例兩項(xiàng)重磅榮譽(yù)，更以可復(fù)制、可推廣的實(shí)踐路徑，為全國上市城商行在復(fù)雜環(huán)境下實(shí)現(xiàn)高質(zhì)量轉(zhuǎn)型提供了豐富借鑒。中國金融網(wǎng)董事長、中國金融安全文化創(chuàng)研院院長何世紅指出，蘭州銀行的轉(zhuǎn)型之路，精準(zhǔn)把握了區(qū)域性城商行“立足本土、特色突圍、治理筑基”的核心邏輯，其經(jīng)驗(yàn)對行業(yè)具有重要示范意義。

分紅與治理雙輪驅(qū)動(dòng)，筑牢資本市場信任根基

對于上市銀行而言，穩(wěn)定的股東回報(bào)與完善的公司治理，是銜接資本市場與經(jīng)營發(fā)展的核心紐帶。蘭州銀行上市四年間，以持續(xù)且高質(zhì)量的分紅表現(xiàn)與治理升級(jí)，構(gòu)建起“業(yè)績增長—股東回報(bào)—治理優(yōu)化”的良性循環(huán)，為上市城商行樹立了標(biāo)桿。

分紅力度與持續(xù)性位居行業(yè)前列，彰顯盈利韌性與回報(bào)誠意。2026年1月28日，蘭州銀行第六屆第七次董事會(huì)審議通過2025年中期利潤分配方案，擬以總股本56.96億股為基數(shù)，每10股派發(fā)現(xiàn)金股利0.5元（含稅），合計(jì)分配現(xiàn)金股利2.85億元（含稅），占?xì)w屬于母公司股東凈利潤的29.93%。這是該行連續(xù)第二年實(shí)施中期分紅，至此上市以來累計(jì)現(xiàn)金分紅達(dá)6次，總額達(dá)26.83億元，為上市募集資金的1.32倍。更值得關(guān)注的是，該行每年現(xiàn)金分紅比例均超過30%，股利支付率在42家上市銀行中排名第5位，顯著高于行業(yè)平均水平，既實(shí)現(xiàn)了股東利益最大化，又兼顧了業(yè)務(wù)擴(kuò)張的資金需求，印證了其在利潤分配與戰(zhàn)略投入間的精準(zhǔn)平衡能力。

治理體系持續(xù)完善，為分紅政策落地與風(fēng)險(xiǎn)防控筑牢根基。與中期分紅方案同步，蘭州銀行審議通過修訂后的《股權(quán)管理辦法》，從大股東行為規(guī)范、股權(quán)質(zhì)押管理、關(guān)聯(lián)交易限制等維度強(qiáng)化內(nèi)控。其中明確單個(gè)主要股東及其關(guān)聯(lián)方合計(jì)授信余額不超過資本凈額的15%，質(zhì)押股權(quán)超50%將限制對應(yīng)表決權(quán)，切實(shí)防范關(guān)聯(lián)交易風(fēng)險(xiǎn)、保護(hù)中小股東權(quán)益。同時(shí)，通過制定《市值管理辦法》《股東回報(bào)規(guī)劃》《穩(wěn)定股價(jià)方案》等制度，將股東回報(bào)、風(fēng)險(xiǎn)防控納入長效機(jī)制，形成治理閉環(huán)，為持續(xù)穩(wěn)定分紅提供了制度保障。這種“高分紅+強(qiáng)治理”的組合模式，有效提升了市場認(rèn)可度，也為上市城商行如何通過治理升級(jí)銜接資本市場需求提供了實(shí)踐樣本。

立足區(qū)域稟賦深耕特色，打造差異化競爭優(yōu)勢

在銀行業(yè)同質(zhì)化競爭加劇、區(qū)域經(jīng)濟(jì)發(fā)展需求多元的背景下，上市城商行的轉(zhuǎn)型關(guān)鍵在于找準(zhǔn)區(qū)域定位、深耕特色賽道。蘭州銀行緊扣甘肅區(qū)域資源稟賦，在普惠金融、綠色金融、縣域金融等領(lǐng)域精準(zhǔn)發(fā)力，形成了“本土化、特色化、場景化”的業(yè)務(wù)格局，其經(jīng)驗(yàn)對中西部上市城商行尤為具有借鑒意義。

普惠金融精準(zhǔn)滴灌，賦能地方特色產(chǎn)業(yè)與小微主體。蘭州銀行堅(jiān)守“服務(wù)地方、服務(wù)中小、服務(wù)民營、服務(wù)居民”的市場定位，充分用好支農(nóng)支小再貸款政策紅利，截至2025年10月末，支農(nóng)支小再貸款余額92.3億元，同比增長29.5%，惠及涉農(nóng)和小微市場主體1.2萬戶。針對區(qū)域特色產(chǎn)業(yè)，創(chuàng)新推出定制化產(chǎn)品，如聯(lián)合人社部門打造“甘味e貸—牛肉拉面創(chuàng)業(yè)貸”，精準(zhǔn)對接蘭州牛肉面產(chǎn)業(yè)鏈“規(guī)模小、抵押物少、資金需求急”的痛點(diǎn)，形成“政策引導(dǎo)+政銀聯(lián)動(dòng)”的服務(wù)模式；推出“蘭銀惠貸”線上產(chǎn)品，貸款利率較其他小微貸款低1.7個(gè)百分點(diǎn)，已投放5.5億元覆蓋3580戶個(gè)體工商戶及小微企業(yè)主。同時(shí)，申請30億元特色產(chǎn)業(yè)和科技型小微企業(yè)再貸款專用額度，重點(diǎn)投向“甘味”農(nóng)產(chǎn)品、生態(tài)農(nóng)業(yè)等領(lǐng)域，實(shí)現(xiàn)金融與地方特色產(chǎn)業(yè)的深度綁定。

綠色金融與縣域金融協(xié)同發(fā)力，助力區(qū)域高質(zhì)量發(fā)展。近四年，蘭州銀行綠色信貸規(guī)模從2021年末的48億元增至2025年9月末的182億元，增幅達(dá)279%，率先落地全省首筆碳減排支持工具貸款、可持續(xù)發(fā)展掛鉤貸款及“企業(yè)取水權(quán)質(zhì)押貸款”，為黃河流域生態(tài)保護(hù)、區(qū)域綠色低碳轉(zhuǎn)型提供金融支撐。在縣域金融領(lǐng)域，深化服務(wù)下沉策略，創(chuàng)新“農(nóng)戶信用貸”“特色產(chǎn)業(yè)貸”，重點(diǎn)支持馬鈴薯、中藥材等地方特色農(nóng)牧產(chǎn)業(yè)，建立農(nóng)戶信息建檔系統(tǒng)破解擔(dān)保難題，截至2025年末，涉農(nóng)貸款余額同比增長11.2%，其中縣域特色產(chǎn)業(yè)貸款增量占比超60%；通過優(yōu)化縣域網(wǎng)點(diǎn)布局、升級(jí)“鄉(xiāng)村振興服務(wù)站”功能，打通金融服務(wù)“最后一公里”，實(shí)現(xiàn)金融賦能鄉(xiāng)村振興與縣域經(jīng)濟(jì)升級(jí)的雙向突破。這種“立足區(qū)域需求、定制特色產(chǎn)品、下沉服務(wù)場景”的路徑，正是蘭州銀行在西北區(qū)域突圍的核心密碼。

上市城商行轉(zhuǎn)型多元實(shí)踐，蘭州銀行經(jīng)驗(yàn)凸顯區(qū)域適配性

當(dāng)前，上市城商行紛紛結(jié)合自身稟賦探索轉(zhuǎn)型路徑，形成了各具特色的發(fā)展模式。江蘇銀行、威海銀行、北京銀行等同行的實(shí)踐的展現(xiàn)了行業(yè)差異化轉(zhuǎn)型的整體態(tài)勢，而蘭州銀行的經(jīng)驗(yàn)則在中西部區(qū)域適配性、特色產(chǎn)業(yè)賦能等方面形成補(bǔ)充，豐富了上市城商行的轉(zhuǎn)型工具箱。

江蘇銀行：科技綠色雙輪驅(qū)動(dòng)，引領(lǐng)城商行綜合轉(zhuǎn)型。作為城商行領(lǐng)軍者，江蘇銀行以“數(shù)字化、專業(yè)化”為方向，構(gòu)建“五篇大文章”協(xié)同體系?？萍冀鹑陬I(lǐng)域，6月末科技貸款余額2740億元，實(shí)現(xiàn)江蘇省內(nèi)高新技術(shù)企業(yè)三分之一有合作、六分之一有貸款；綠色金融領(lǐng)域，集團(tuán)口徑綠色融資規(guī)模突破7500億元，較五年前增長6倍，當(dāng)選聯(lián)合國環(huán)境署金融倡議組織銀行理事會(huì)中東亞地區(qū)理事單位。其經(jīng)驗(yàn)凸顯了經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)地區(qū)城商行“科技+綠色+綜合服務(wù)”的轉(zhuǎn)型邏輯，依托區(qū)域產(chǎn)業(yè)優(yōu)勢實(shí)現(xiàn)規(guī)模與質(zhì)量雙升。

威海銀行：聚焦藍(lán)色金融與數(shù)據(jù)質(zhì)押，深耕區(qū)域特色賽道。更名后的威海銀行緊扣海洋經(jīng)濟(jì)與科技創(chuàng)新需求，落地全國首筆海洋可持續(xù)發(fā)展掛鉤貸款和漁業(yè)貝類碳匯指數(shù)保險(xiǎn)質(zhì)押貸款，賦能藍(lán)色經(jīng)濟(jì)；在科技金融領(lǐng)域，辦理首筆數(shù)據(jù)知識(shí)產(chǎn)權(quán)質(zhì)押融資，推動(dòng)創(chuàng)新成果轉(zhuǎn)化。其路徑體現(xiàn)了沿海城市城商行“依托區(qū)域特色資源、聚焦細(xì)分領(lǐng)域創(chuàng)新”的轉(zhuǎn)型思路，與蘭州銀行的區(qū)域產(chǎn)業(yè)綁定策略形成呼應(yīng)。

北京銀行：立足首都定位，打造科技與綠色金融雙引擎。依托首都科技創(chuàng)新資源密集優(yōu)勢，北京銀行科技金融貸款余額截至2025年上半年末達(dá)4346.08億元，較年初增長19.31%；綠色金融貸款余額2562.95億元，較年初增長21.84%，落地全國首筆電子信息行業(yè)ESG雙掛鉤貸款。其經(jīng)驗(yàn)展現(xiàn)了一線城市城商行“對接高端產(chǎn)業(yè)、服務(wù)國家戰(zhàn)略”的轉(zhuǎn)型路徑，在專營體系建設(shè)與產(chǎn)品創(chuàng)新上具有示范意義。

對比來看，蘭州銀行的轉(zhuǎn)型實(shí)踐更側(cè)重“中西部區(qū)域適配性、特色產(chǎn)業(yè)深度賦能、普惠金融下沉落地”，與經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)地區(qū)、沿海地區(qū)城商行形成互補(bǔ)。其通過“再貸款+特色產(chǎn)業(yè)”“政銀聯(lián)動(dòng)+線上產(chǎn)品”的模式，有效破解了中西部地區(qū)小微、涉農(nóng)主體融資難、融資貴的痛點(diǎn)，為同類區(qū)域上市城商行如何依托有限資源實(shí)現(xiàn)差異化突圍提供了可復(fù)制的經(jīng)驗(yàn)。

行業(yè)啟示：堅(jiān)守本源與創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)的轉(zhuǎn)型底層邏輯

蘭州銀行斬獲兩大行業(yè)重磅案例獎(jiǎng)項(xiàng)，其轉(zhuǎn)型經(jīng)驗(yàn)并非個(gè)例，而是觸及了上市城商行高質(zhì)量發(fā)展的核心底層邏輯，為行業(yè)提供了三重深刻啟示。

何世紅指出，蘭州銀行的轉(zhuǎn)型之路，為區(qū)域性城商行在資本市場賦能下的高質(zhì)量發(fā)展提供了可借鑒的樣本，核心在于找準(zhǔn)“區(qū)域定位+特色賽道+治理升級(jí)”的結(jié)合點(diǎn)。這一觀點(diǎn)精準(zhǔn)概括了上市城商行的轉(zhuǎn)型關(guān)鍵：脫離區(qū)域稟賦的轉(zhuǎn)型必然難以持續(xù)，而缺乏治理支撐的特色業(yè)務(wù)也無法形成長效競爭力。蘭州銀行將綠色金融與黃河流域生態(tài)保護(hù)結(jié)合、普惠金融與“甘味”產(chǎn)業(yè)綁定，同時(shí)以治理升級(jí)保障分紅政策與風(fēng)險(xiǎn)防控，正是踐行了這一邏輯。

從行業(yè)層面看，上市城商行轉(zhuǎn)型需堅(jiān)持“差異化定位、本土化深耕”。不同區(qū)域的資源稟賦、產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)存在顯著差異，發(fā)達(dá)地區(qū)城商行可聚焦科技、綠色等高端產(chǎn)業(yè)，中西部城商行則應(yīng)深耕特色農(nóng)牧、縣域經(jīng)濟(jì)等領(lǐng)域，沿海城商行可發(fā)力藍(lán)色金融、跨境金融，避免同質(zhì)化競爭。蘭州銀行的實(shí)踐證明，只有立足本土、精準(zhǔn)對接區(qū)域需求，才能形成難以復(fù)制的競爭優(yōu)勢。

同時(shí)，“分紅回報(bào)+治理優(yōu)化”是上市城商行銜接資本市場的核心抓手。對于上市城商行而言，資本市場不僅是融資平臺(tái)，更是監(jiān)督與賦能平臺(tái)。穩(wěn)定的分紅能提升股東信心與市場認(rèn)可度，完善的治理能防范風(fēng)險(xiǎn)、保障業(yè)務(wù)穩(wěn)健發(fā)展，二者形成的良性循環(huán)，是上市城商行實(shí)現(xiàn)長遠(yuǎn)發(fā)展的重要支撐。蘭州銀行、江蘇銀行、寧波銀行等機(jī)構(gòu)的經(jīng)驗(yàn)，均印證了這一邏輯的有效性。

展望未來，隨著全面預(yù)算管理制度落地、股權(quán)管理體系完善及數(shù)字化轉(zhuǎn)型深化，蘭州銀行有望持續(xù)優(yōu)化轉(zhuǎn)型路徑。而其積累的“區(qū)域適配、特色賦能、治理筑基”的經(jīng)驗(yàn)，將為更多上市城商行提供參考，推動(dòng)城商行群體在服務(wù)地方經(jīng)濟(jì)、踐行“五篇大文章”中實(shí)現(xiàn)更高質(zhì)量的發(fā)展，為中國銀行業(yè)轉(zhuǎn)型注入多元?jiǎng)幽堋?/p>