1月30日，國(guó)家金融監(jiān)管總局佛山監(jiān)管分局披露一張大額罰單。

罰單信息顯示，廣東南海農(nóng)商行因存在“貸后管理不到位”“供應(yīng)鏈貸款業(yè)務(wù)管理不到位”“銀承保證金來(lái)源審核不嚴(yán)”等違規(guī)行為，被罰款380萬(wàn)元，并沒(méi)收違法所得3303.91元。

另外，還有5位相關(guān)責(zé)任人一道被罰——相關(guān)責(zé)任人胡兆坤被警告并罰款10萬(wàn)元；葉志斌、蕭俊分別被警告并罰款5萬(wàn)元；李榮嘉、程志鈞則被警告。

這是南海農(nóng)商行自2011年改制成立以來(lái)收到的最大金額罰單，在IPO申請(qǐng)經(jīng)歷4度中止又重啟的關(guān)鍵節(jié)點(diǎn)，這張大額罰單的突然到來(lái)，無(wú)疑給該行的上市之路再添幾分不確定性。

值得一提的是，此次罰單的5位相關(guān)責(zé)任人，都是南海農(nóng)商行的中高層領(lǐng)導(dǎo)。其中，胡兆坤是南海農(nóng)商行的現(xiàn)任行長(zhǎng)助理。

胡兆坤在南海農(nóng)商行任職多年，先后擔(dān)任過(guò)南海農(nóng)商行九江支行行長(zhǎng)、三水支行行長(zhǎng)、郁南聯(lián)社幫扶工作組組長(zhǎng)等職務(wù)。2019年12月，南海農(nóng)商行聘任胡兆坤為行長(zhǎng)助理，時(shí)隔一年，這一任職資格才被監(jiān)管核準(zhǔn)(核準(zhǔn)時(shí)間為2020年12月)。2021年1月，胡兆坤正式擔(dān)任南海農(nóng)商行行長(zhǎng)助理，并主管財(cái)務(wù)工作。

擔(dān)任行長(zhǎng)助理的這幾年，胡兆坤在公眾面前較為活躍。今年1月21日，胡兆坤作為南海農(nóng)商行行長(zhǎng)助理，還與董事長(zhǎng)肖光、行長(zhǎng)楊福明等人，一同受邀出席了南海區(qū)科技金融強(qiáng)區(qū)發(fā)展大會(huì)。

2024年，胡兆坤獲得216.7萬(wàn)元年薪，是薪酬僅次于董事長(zhǎng)肖光(297.87萬(wàn)元)、副行長(zhǎng)余志海(238.86萬(wàn)元)的高管(以上均包含以前年度的延期薪酬)。此外，胡兆坤及其父母、配偶、岳父、姐姐，均持有南海農(nóng)商行的股份。

作為核心高管之一，胡兆坤如今因?qū)`規(guī)行為負(fù)有責(zé)任收到10萬(wàn)元罰單，是否會(huì)對(duì)其接下來(lái)的任職及薪酬有所影響？外界無(wú)從得知，或有待南海農(nóng)商行在后續(xù)的信息披露及IPO審核回復(fù)中給出答案。

其余4名相關(guān)責(zé)任人中，被罰款5萬(wàn)元的蕭俊是南海農(nóng)商行消費(fèi)金融和信用卡中心副總經(jīng)理，其在2025年12月5日，以該身份出席了佛山金融系統(tǒng)首屆創(chuàng)新與實(shí)踐大賽；葉志斌是南海農(nóng)商行禪城支行現(xiàn)任行長(zhǎng)。

被警告的李榮嘉在2018年、2019年，曾以南海農(nóng)商行中小企專營(yíng)中心總經(jīng)理的身份參加過(guò)公開(kāi)活動(dòng)；程志鈞則在2023年4月-2024年9月期間擔(dān)任過(guò)南海農(nóng)商行大瀝支行行長(zhǎng)。

從相關(guān)責(zé)任人的職位與履職軌跡來(lái)看，南海農(nóng)商行這張罰單涉及的部分違規(guī)行為，或在近幾年持續(xù)存在，且違規(guī)情節(jié)較重。

回到罰單上來(lái)，三項(xiàng)違規(guī)行為中，“供應(yīng)鏈貸款業(yè)務(wù)管理不到位”直指南海農(nóng)商行近幾年的重點(diǎn)板塊內(nèi)控失守。

供應(yīng)鏈貸款是產(chǎn)業(yè)金融的組成部分，2022年6月，南海農(nóng)商行制定產(chǎn)業(yè)金融發(fā)展實(shí)施意見(jiàn)，首創(chuàng)了“FAST”產(chǎn)業(yè)評(píng)價(jià)體系，并篩選出十大目標(biāo)產(chǎn)業(yè)，發(fā)展產(chǎn)業(yè)金融。據(jù)統(tǒng)計(jì)，2024年南海農(nóng)商行向十大目標(biāo)產(chǎn)業(yè)金融客戶累計(jì)發(fā)放貸款超375億元，在總貸款中占比超25%。

供應(yīng)鏈貸款則聚焦這些產(chǎn)業(yè)集群，為核心企業(yè)及上下游提供精準(zhǔn)的金融服務(wù)，是南海農(nóng)商行落實(shí)“整鏈?zhǔn)谛拧辈呗缘闹匾ぞ摺?/p>

被發(fā)現(xiàn)供應(yīng)鏈貸款業(yè)務(wù)管理不到位，不僅反映出南海農(nóng)商行的風(fēng)控短板，還暴露出該行產(chǎn)業(yè)金融業(yè)務(wù)規(guī)模快速膨脹與風(fēng)險(xiǎn)管控能力之間的矛盾。

近幾年，南海農(nóng)商行的不良率波動(dòng)上升，截至2025年二季度末，不良率已升至1.55%，關(guān)注類貸款也高達(dá)3.63%。若不能加強(qiáng)供應(yīng)鏈貸款等重點(diǎn)領(lǐng)域的風(fēng)控管理，從“規(guī)模導(dǎo)向”轉(zhuǎn)向“質(zhì)量導(dǎo)向”，南海農(nóng)商行的資產(chǎn)質(zhì)量或?qū)⑦M(jìn)一步惡化。