文 | 新識(shí)別研究所

三月，我發(fā)現(xiàn)家門口的菜鳥驛站，停放著一輛白色的無人配送車，車身不大，沒有駕駛座，等著菜鳥驛站的店家卸貨。

“實(shí)際上大概一個(gè)多月前就開始有了，剛出來那會(huì)確實(shí)挺新穎的，不少人都對(duì)這個(gè)挺好奇”，站點(diǎn)的店家告訴新識(shí)研究所。

這臺(tái)小車并不是個(gè)例，當(dāng)下無人車配送正在以前所未有的速度沖上街頭，或許馬上會(huì)成為大家隨處能看到的日常。今年1月份，無人配送車行業(yè)發(fā)生了一起改變行業(yè)市場(chǎng)格局的大事，阿里巴巴旗下菜鳥集團(tuán)與九識(shí)智能重組。

大家可能對(duì)菜鳥都很熟悉，但是對(duì)九識(shí)則相對(duì)陌生。九識(shí)的創(chuàng)始人莊立曾是百度Apollo開源系統(tǒng)貢獻(xiàn)者，2021年8月成立九識(shí)智能，而同樣有百度硅谷背景、曾主導(dǎo)京東2C無人車研發(fā)的孔旗加入擔(dān)任CEO，構(gòu)成了九識(shí)最初的底色。

2025年，中國(guó)無人配送車出貨量漲到5萬臺(tái)，比前一年翻了近4倍，截至2026年初，國(guó)內(nèi)已有百余個(gè)城市開放路權(quán)。行業(yè)數(shù)據(jù)顯示，2025年頭部公司累計(jì)融資超80億元。行業(yè)頭部公司中，九識(shí)智能、新石器、京東目前呈現(xiàn)三足鼎立之勢(shì)。

有了菜鳥的助力，九識(shí)能打破和京東、新石器一起“三家分晉”的市場(chǎng)格局，一飛沖天嗎？京東和新石器，又有沒有實(shí)力，抗衡阿里菜鳥+九識(shí)氣勢(shì)洶洶的進(jìn)攻？

阿里的“橄欖枝”，京東的訴訟書

菜鳥與九識(shí)智能宣布達(dá)成深度戰(zhàn)略重組的行為，并非一次簡(jiǎn)單的業(yè)務(wù)疊加。

菜鳥以自身無人車業(yè)務(wù)注入、現(xiàn)金投資等方式，成為九識(shí)股東，九識(shí)獲得“菜鳥無人車”品牌授權(quán)，開啟雙品牌運(yùn)營(yíng)，同時(shí)菜鳥自身不再生產(chǎn)和銷售無人車，轉(zhuǎn)而發(fā)揮物流場(chǎng)景和生態(tài)優(yōu)勢(shì)。

整合后，雙方無人車車隊(duì)規(guī)模超過2萬臺(tái)，占全球已交付無人車總量的57%以上，市場(chǎng)占有率約75%，成為全國(guó)最大的RoboVan車隊(duì)，九識(shí)已覆蓋全國(guó)300多個(gè)城市，菜鳥則在200多個(gè)城市開展運(yùn)營(yíng)。

九識(shí)智能CEO、總經(jīng)理孔旗把這次整合的互補(bǔ)關(guān)系比喻為“四肢”與“大腦”的結(jié)合，九識(shí)提供硬件與算法，菜鳥提供場(chǎng)景與調(diào)度系統(tǒng)。在產(chǎn)品和市場(chǎng)方面，整合后的雙品牌采取了差異化定位，類似豐田與雷克薩斯的打法。

九識(shí)繼續(xù)深耕自動(dòng)駕駛技術(shù)，服務(wù)中小B客戶；菜鳥無人車則依托大KA服務(wù)體系，聚焦大型客戶的智能供應(yīng)鏈解決方案。

在海外布局上，雙方已成為中東、新加坡、馬來西亞官方郵政的合作伙伴。九識(shí)聯(lián)合創(chuàng)始人周清表示，菜鳥的全球倉(cāng)儲(chǔ)、分撥中心和驛站網(wǎng)絡(luò)，極大降低了無人車技術(shù)出海的落地門檻。

孔旗在接受采訪時(shí)直言，阿里之所以選擇九識(shí)，核心在于三點(diǎn)共識(shí)，其一，無人車本質(zhì)是智能硬件產(chǎn)業(yè)，需軟硬結(jié)合、開放生態(tài)；其二，需要獨(dú)立主體的靈活機(jī)制與專業(yè)能力，遠(yuǎn)非集團(tuán)單一部門所能承載；其三，阿里可通過生態(tài)整合聚焦核心優(yōu)勢(shì)，在智能物流解決方案、新零售即時(shí)配送等領(lǐng)域直接享受自動(dòng)駕駛紅利。

然而，這次整合也折射出雙方的焦慮，九識(shí)雖有技術(shù)硬實(shí)力，但生態(tài)支撐稍顯薄弱，沒有大廠參與，賽道就起不了水花，政策也不會(huì)給予更多關(guān)注，而菜鳥無人車?yán)塾?jì)交付規(guī)模僅約500臺(tái)，在行業(yè)中并非出眾，那么他們走在一起，更像是各取所需的“抱團(tuán)”，更像是一種戰(zhàn)略緩沖，而非一勞永逸的破局。

即使是這樣，能整合依舊是最好的結(jié)局，但有好消息，就會(huì)有壞消息揪著。

去年7月，據(jù)每日經(jīng)濟(jì)新聞報(bào)道，京東對(duì)外確認(rèn)，已就九識(shí)智能涉嫌侵犯知識(shí)產(chǎn)權(quán)向公安機(jī)關(guān)報(bào)案，京東方面表示：“經(jīng)過多方調(diào)查，京東已經(jīng)掌握了大量九識(shí)智能相關(guān)侵權(quán)證據(jù)，已于2024年11月20日正式向公安機(jī)關(guān)報(bào)案。目前該案件正在調(diào)查中?！?/p>

這場(chǎng)糾紛的核心背景是九識(shí)的核心創(chuàng)始團(tuán)隊(duì)與京東物流之間的緊密聯(lián)系，孔旗于2018年加入京東，成為京東物流自動(dòng)駕駛首席科學(xué)家，聯(lián)合創(chuàng)始人朱偉鋮與莊立于2019年入職京東物流。

2021年9月至10月，三人先后從京東物流離職并加入九識(shí)智能。更值得玩味的是，2021年底至2022年4月，還有至少10余名京東物流無人車及自動(dòng)駕駛部門核心研發(fā)人員扎堆離職，入職九識(shí)智能。九識(shí)智能成立于2021年8月10日，與其創(chuàng)始團(tuán)隊(duì)離職時(shí)間高度重合。

按照行業(yè)慣例，L4級(jí)無人配送車從立項(xiàng)到商業(yè)化運(yùn)營(yíng)一般需要18-24個(gè)月。而九識(shí)從成立到第一批無人車上路，只用了不到半年，2021年8月成立，2022年2月就開始上路。這種創(chuàng)業(yè)極速成型的速度，自然引發(fā)了對(duì)技術(shù)來源的質(zhì)疑。

同時(shí)，據(jù)重慶晨報(bào)去年8月份報(bào)道，有市面上消息稱，京東方面提交給公安機(jī)關(guān)的材料包括，2016-2021年間形成的無人車技術(shù)文檔、源代碼日志及測(cè)試數(shù)據(jù)；離職工在職期間訪問、下載上述資料的內(nèi)部記錄；九識(shí)智能2022年申請(qǐng)的專利與京東既有技術(shù)的高度重合比對(duì)報(bào)告；九識(shí)早期車輛外觀、傳感器布局與京東無人配送車的雷同照片。

截止目前，這件事仍未迎來結(jié)局。不過長(zhǎng)時(shí)間未有相關(guān)信息，或許也表示案件立案，或許并未成功。

不過，糾紛發(fā)生在九識(shí)與菜鳥整合之前。京東的指控，某種程度上也反映了電商物流巨頭之間在無人配送賽道上的緊張關(guān)系。菜鳥與九識(shí)的戰(zhàn)略整合，讓這場(chǎng)法律博弈增添了幾分行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)中的對(duì)抗色彩。

新石器京東與九識(shí)的競(jìng)爭(zhēng)，關(guān)鍵是路權(quán)競(jìng)爭(zhēng)？

當(dāng)菜鳥入局和京東指控?cái)噭?dòng)行業(yè)格局的同時(shí)，無人配送賽道的競(jìng)爭(zhēng)本身也在全面升溫。

新石器和九識(shí)兩家企業(yè)作為談?wù)摰慕裹c(diǎn)，其之間的競(jìng)爭(zhēng)動(dòng)向也成了眾人關(guān)注的方向。

新石器成立于2018年，比九識(shí)早了三年。截至目前，新石器已累計(jì)交付超過1.6萬臺(tái)無人配送車，業(yè)務(wù)覆蓋全球15個(gè)國(guó)家、300多個(gè)城市，自動(dòng)駕駛總里程突破1億公里，在青島一地，新石器的部署量就超過1200輛。

2025年是新石器全面發(fā)力的一年，10月，新石器完成逾6億美元D輪融資，創(chuàng)下中國(guó)自動(dòng)駕駛領(lǐng)域最大的一筆私募融資紀(jì)錄，累計(jì)總?cè)谫Y額超過63億元，其中2025年的兩輪融資就達(dá)到52億元。

在商業(yè)模式上，新石器與滴滴送貨在青島啟動(dòng)了RaaS服務(wù)試點(diǎn)，無人貨運(yùn)即服務(wù)，用戶可以像叫車一樣通過App叫來無人車，按單或按里程付費(fèi)，成本較傳統(tǒng)模式降低約50%。2026年4月，新石器發(fā)布了行業(yè)首個(gè)AI智能體NeoClaw，將運(yùn)營(yíng)人員的管理能力從單人管5輛車提升至單人管100輛車。

新石器創(chuàng)始人余恩源曾公開表示，投資人目前更關(guān)注無人車企業(yè)的核心技術(shù)、供應(yīng)鏈能力、商業(yè)化落地進(jìn)展以及政策準(zhǔn)入等核心能力，這套邏輯正在被市場(chǎng)驗(yàn)證。

除了新石器，還有行業(yè)“老大哥”京東。

京東的邏輯截然不同。京東擁有自營(yíng)物流網(wǎng)絡(luò)，無人配送首先是服務(wù)于自身業(yè)務(wù)降本增效的“內(nèi)部工具”。2025年10月，京東物流宣布未來五年將投入220億元新建15萬套“小哥之家”，同期還將采購(gòu)300萬套機(jī)器人、100萬輛無人車和10萬架無人機(jī)。劉強(qiáng)東甚至在內(nèi)部提出，到2026年4月將建成全國(guó)第一個(gè)無人配送站。

投資陣容方面，新石器D輪領(lǐng)投方包括阿聯(lián)酋磊石資本，為其出海中東提供了產(chǎn)業(yè)資本背書，九識(shí)的投資方覆蓋美團(tuán)、螞蟻集團(tuán)、百度、牧原股份以及近10家地方政府基金。京東則在2025年7月連投三家機(jī)器人企業(yè)，通過對(duì)外投資構(gòu)建更完整的無人化生態(tài)。

但如果從競(jìng)爭(zhēng)維度上看，路權(quán)可能是所有競(jìng)爭(zhēng)維度中最具決定性的一個(gè)。

“身份困境可以說是一切問題的根源。”新石器副總裁尹訓(xùn)國(guó)直言。無人配送車究竟算機(jī)動(dòng)車還是非機(jī)動(dòng)車？國(guó)家層面沒有明確界定，導(dǎo)致各地政策尺度不一。截至2025年底，全國(guó)有超200個(gè)城市出現(xiàn)無人物流車運(yùn)營(yíng)，但真正出臺(tái)正規(guī)管理辦法、能發(fā)放正式上路牌照的城市不足30個(gè)。

在路權(quán)獲取策略上，三家企業(yè)選擇了截然不同的路徑。

九識(shí)選擇“賦能客戶自主申請(qǐng)路權(quán)”，但這種分散式申請(qǐng)?jiān)趯?shí)際執(zhí)行中暴露了問題，部分客戶因不熟悉地方政策導(dǎo)致申請(qǐng)滯后甚至失敗。不過，九識(shí)也在不斷突破，在廣州，九識(shí)與中國(guó)郵政合作的20臺(tái)無人駕駛裝備獲得了首批道路測(cè)試資質(zhì)，在滁州、珠海等地也陸續(xù)獲得路權(quán)牌照。

新石器采取了更主動(dòng)的策略，通過與各地政府的深度綁定，在鹽城設(shè)立智能制造基地、在宿遷成立子公司、在安陽投資6億元建設(shè)超級(jí)智造工廠，來換取路權(quán)政策的傾斜。截至2025年9月，新石器已獲得300多個(gè)城市公開道路路權(quán)。

京東走出了差異化路線，今年4月，深圳首次向功能型無人車開放夜間路權(quán)，京東物流“獨(dú)狼”成為首批獲得夜間路權(quán)的車輛，在廈門，京東物流的紅色無人配送車于1月駛上公共道路。

京東之所以能快速突破，與其“大廠身份”密不可分，與各地政府的談判籌碼更強(qiáng)，安全合規(guī)的信任背書更高，未來的路權(quán)競(jìng)爭(zhēng)，將演變?yōu)榫〇|與阿里系無人配送力量之間的城市爭(zhēng)奪戰(zhàn)。

據(jù)東吳證券預(yù)測(cè)，2025年新石器與九識(shí)的市場(chǎng)份額分別約為46.0%和36.8%，合計(jì)超80%，形成穩(wěn)固的“北新石器，南九識(shí)”雙寡頭格局。但在中大型無人貨車這一核心戰(zhàn)場(chǎng)，九識(shí)的市占率高達(dá)88%。

京東尚未公布市場(chǎng)份額，但從其100萬輛無人車的采購(gòu)計(jì)劃來看，一旦分批投入運(yùn)營(yíng)，將在自營(yíng)體系內(nèi)形成一個(gè)巨大的無人配送閉環(huán)。有分析指出，京東、美團(tuán)等大廠把無人配送當(dāng)作“內(nèi)部水電”，先自給自足，待技術(shù)盈余后才考慮外供；而菜鳥則不同，一開始就把市場(chǎng)化刀口向外。

這種戰(zhàn)略分野意味著，京東的無人配送能力可能不會(huì)在短期內(nèi)對(duì)九識(shí)和新石器的外部市場(chǎng)份額造成直接沖擊，但從長(zhǎng)期看，京東自營(yíng)體系的規(guī)模效應(yīng)將對(duì)整個(gè)行業(yè)產(chǎn)生深遠(yuǎn)影響。

競(jìng)爭(zhēng)格局還在變得更復(fù)雜，德賽西威、佑駕創(chuàng)新等上市公司在2025年下半年下場(chǎng)布局，斑陌易行在2026年初發(fā)布了T6無人車。

在整個(gè)無人配送領(lǐng)域，以美團(tuán)、京東、阿里菜鳥為代表的互聯(lián)網(wǎng)頭部企業(yè)、以九識(shí)、新石器、白犀牛為代表的初創(chuàng)企業(yè)，以及比亞迪、長(zhǎng)安、吉利等商用車板塊，均已進(jìn)入或準(zhǔn)備布局。

九識(shí)，想讓市場(chǎng)買單不容易

在2025年之前，無人配送車對(duì)大多數(shù)人來說還停留在科技展會(huì)的演示視頻里，但在過去不到一年間，這些白色小車已經(jīng)從封閉園區(qū)駛上了城市街道。

例如在武漢，它們與快遞員并行穿梭；在青島，超過1200輛新石器無人車構(gòu)成了全球單城市最大的無人車隊(duì)；在北京、廣州、深圳等數(shù)十座城市，無人車正以肉眼可見的速度鋪開。

菜鳥驛站店家告訴新識(shí)研究所，在武漢的菜鳥驛站店中，并非所有都完全用無人車形式，而是無人車和人工送貨兩種形式進(jìn)行。

菜鳥驛站店家還表示：“有時(shí)候一天來2到3次，感覺空間還是小了點(diǎn)（裝載空間），不過以后應(yīng)該會(huì)很多（無人車的普及）?！?/p>

從外形做判斷，有點(diǎn)像九識(shí)Z5系列的對(duì)開門廂式車，而合作的物流公司則為中通快遞。

為什么快遞公司愿意為無人車送貨買單？

核心在于成本賬，據(jù)極目新聞此前報(bào)道，九識(shí)Z5無人車售價(jià)4.98萬元，搭配季度7000元的FSD自動(dòng)駕駛軟件服務(wù)費(fèi)，按五年總投入攤下來，月均成本不到3000元，而傳統(tǒng)配送模式中，一輛快遞車配一個(gè)駕駛員，每月人工成本加車輛維護(hù)就是好幾千。

中通快遞也曾算過一筆賬，2025年在江西中通南昌縣二部網(wǎng)點(diǎn)投入了無人車運(yùn)營(yíng)，用了無人車之后，快遞單票配送成本從0.2元降至0.1元，降幅達(dá)50%。

在快遞加盟模式下，加盟商對(duì)利潤(rùn)極度敏感，每一分成本都要精打細(xì)算，而無人車恰好踩中了這個(gè)痛點(diǎn)。

而在2025年，九識(shí)跨過了兩個(gè)技術(shù)門檻。第一個(gè)是“輕地圖”突破，成為行業(yè)首個(gè)實(shí)現(xiàn)不依賴高精地圖、在城市開放道路貨運(yùn)場(chǎng)景下達(dá)成L4級(jí)自動(dòng)駕駛能力的企業(yè)。

用孔旗的話說，用車道級(jí)導(dǎo)航地圖就行，能實(shí)時(shí)識(shí)別全國(guó)各地的臨時(shí)紅綠燈、車道線，跟人開車越來越像。

第二個(gè)則是是遠(yuǎn)程人工接管費(fèi)用降至月均總成本的3%以下，這意味著車輛在絕大多數(shù)時(shí)間里可以完全自主運(yùn)行，2025年底，九識(shí)的現(xiàn)金流及毛利率均已轉(zhuǎn)正，標(biāo)志著其商業(yè)模式從規(guī)模換效率逐漸轉(zhuǎn)向規(guī)模帶利潤(rùn)了。

不過，九識(shí)并非高枕無憂，與菜鳥的整合，雖然獲得了生態(tài)加持，但是也面臨著雙品牌運(yùn)營(yíng)的協(xié)同挑戰(zhàn)，同時(shí)京東的訴訟懸而未決，路權(quán)爭(zhēng)奪市場(chǎng)開始白熱化，新石器也在緊追不舍。

誰能最終勝出，取決于誰能在路權(quán)爭(zhēng)奪中率先突破政策壁壘，誰能在價(jià)格戰(zhàn)中守住利潤(rùn)底線，誰能在技術(shù)迭代中保持領(lǐng)先，而九識(shí)正在“驅(qū)小留大”的市場(chǎng)中尋找屬于自己的答案。