今天鋰礦概念股大爆發(fā)，人形機(jī)器人和AI等科技股也是大漲，共同推動(dòng)上證指數(shù)刷新本輪牛市新高，盤中邁上3656點(diǎn)。

鋰礦股的爆發(fā)，成為了今天市場(chǎng)關(guān)注的焦點(diǎn)。

主要原因是，寧德時(shí)代旗下的鋰礦項(xiàng)目因環(huán)保問題在周末（8月9日）被關(guān)停，預(yù)計(jì)至少暫停3個(gè)月。

業(yè)內(nèi)數(shù)據(jù)顯示，寧德時(shí)代相關(guān)的江西省枧下窩鋰礦配套冶煉產(chǎn)能達(dá)10萬(wàn)噸LCE/年，停產(chǎn)將直接影響月度供應(yīng)約0.8萬(wàn)噸，占國(guó)內(nèi)市場(chǎng)供應(yīng)8%。

這波上游鋰礦供給中斷，直接推動(dòng)今天早盤碳酸鋰期貨所有合約均觸及漲停，預(yù)計(jì)將推動(dòng)鋰礦行業(yè)迎來一段亮麗的三季度行情。

這個(gè)時(shí)點(diǎn)，投資鋰礦股應(yīng)該抓住幾個(gè)原則：

1，鋰礦業(yè)務(wù)占比越高越好。

鋰礦概念股之間，受益程度差異很大，其中鋰礦業(yè)務(wù)占比越高越好。

相反，多元化業(yè)務(wù)占比高、鋰礦業(yè)務(wù)占比小的可能受益程度一般。

另外，上下游提供技術(shù)、設(shè)備和服務(wù)的環(huán)節(jié)，受益程度也會(huì)少一些。

主要原因是，這次屬于供應(yīng)鏈中斷導(dǎo)致的中線行情，市場(chǎng)整體產(chǎn)能過剩的狀況依然存在，并不會(huì)導(dǎo)致鋰礦企業(yè)的擴(kuò)產(chǎn)潮。

舉幾個(gè)例子：

藏格礦業(yè)，碳酸鋰業(yè)務(wù)營(yíng)收占比僅15.90%；

鹽湖股份，碳酸鋰業(yè)務(wù)營(yíng)收占比僅20.32%；

藍(lán)曉科技，主營(yíng)業(yè)務(wù)是為提鋰環(huán)節(jié)提供吸附劑、工藝和設(shè)備等，屬于產(chǎn)業(yè)鏈上游，本身不從事鋰礦業(yè)務(wù)。

這些個(gè)股的受益程度便相對(duì)較小。

2，上半年業(yè)績(jī)較差。

上半年業(yè)績(jī)較差，意味著估值較低，在三季度鋰價(jià)大幅走高后，才更能夠享受到業(yè)績(jī)反轉(zhuǎn)的紅利。

相反，上半年業(yè)績(jī)好的公司，就要避雷了，很可能估值已經(jīng)處于高位，投資性價(jià)比大幅走低。

還是以上面兩家，藏格礦業(yè)和鹽湖股份為例——

藏格礦業(yè)，上半年凈利潤(rùn)18億元，同比增長(zhǎng)38.80%；

鹽湖股份，一季度凈利潤(rùn)11.45億元，同比增長(zhǎng)22.52%。

業(yè)績(jī)都很不錯(cuò)，主要得益于營(yíng)收占比大頭的鉀肥產(chǎn)品，但股價(jià)也都已經(jīng)漲上去了。

基于以上兩個(gè)原則，君臨認(rèn)為以下這些個(gè)股更值得關(guān)注：

盛新鋰能，鋰產(chǎn)品業(yè)務(wù)占比99%，一季度扣非凈利潤(rùn)-2.00億元，同比-28.61%。

贛鋒鋰業(yè)，鋰產(chǎn)品業(yè)務(wù)占比94%，一季度扣非凈利潤(rùn)-2.42億元，同比+4.72%。

天齊鋰業(yè)，鋰產(chǎn)品業(yè)務(wù)占比99%，一季度扣非凈利潤(rùn)0.44億元，同比+101.13%。

融捷股份，鋰產(chǎn)品業(yè)務(wù)占比82%，一季度扣非凈利潤(rùn)0.14億元，同比-11.87%。

中礦資源，鋰產(chǎn)品業(yè)務(wù)占比58%，一季度扣非凈利潤(rùn)0.42億元，同比-81.28%。

西藏礦業(yè)，鋰產(chǎn)品業(yè)務(wù)占比52%，一季度扣非凈利潤(rùn)-0.17億元，同比-193.05%。

雅化集團(tuán)，鋰產(chǎn)品業(yè)務(wù)占比53%，一季度扣非凈利潤(rùn)0.68億元，同比+786.72%。

鋰礦板塊之外，人形機(jī)器人（peek材料+電機(jī)）和AI概念（電源設(shè)備+PCB）等科技板塊也漲幅明顯。

這些板塊上漲的背后，則是幾個(gè)預(yù)期因素的影響：

第一，美聯(lián)儲(chǔ)9月降息概率上升，且降息長(zhǎng)期化。

自從上周的美國(guó)非農(nóng)就業(yè)數(shù)據(jù)下調(diào)以來，9月美聯(lián)儲(chǔ)降息的概率就大幅上漲了。

根據(jù)最新的CME“美聯(lián)儲(chǔ)觀察”數(shù)據(jù)，9月降息25個(gè)基點(diǎn)的概率高達(dá)90%以上。

根據(jù)高盛和摩根士丹利等海外投行的預(yù)測(cè)，普遍認(rèn)為下半年美國(guó)會(huì)降息3次，即9月、11月、12月各降息一次，每次降息25-50個(gè)基點(diǎn)。

另外，周末還有一個(gè)值得重視的信號(hào)，美國(guó)財(cái)政部長(zhǎng)貝森特表示，他正牽頭物色美國(guó)聯(lián)邦儲(chǔ)備委員會(huì)主席鮑威爾的繼任人選。

眾所周知，特朗普對(duì)現(xiàn)任美聯(lián)儲(chǔ)主席鮑威爾非常不滿，近期一直在施壓他盡快降息。

本來鮑威爾要到明年5月份才任期結(jié)束，按流程一般要到明年初才會(huì)宣布下一任提名人選。

現(xiàn)在才8月份，就開始物色繼任人選了，看來特朗普是真的等不及了，未來美聯(lián)儲(chǔ)的降息很有可能長(zhǎng)期化、力度超預(yù)期。

一般來說，降息將導(dǎo)致市場(chǎng)流動(dòng)性增加，對(duì)利率敏感的科技股尤其利好，這也是最近一周科技股漲幅強(qiáng)勁的核心原因。

第二，世界機(jī)器人大會(huì)對(duì)人形機(jī)器人板塊的情緒加成。

8月8-12日，世界機(jī)器人大會(huì)正在火熱召開，各路媒體的報(bào)道和討論熱火朝天，對(duì)人形機(jī)器人板塊的情緒影響不言而喻。

但需要注意的是，大會(huì)明天就要落幕，且該板塊已經(jīng)大漲了一周，短線有回落的風(fēng)險(xiǎn)。

第三，AI板塊則主要由切切實(shí)實(shí)的產(chǎn)業(yè)利好推動(dòng)。

眼下正是業(yè)績(jī)季，亮眼的業(yè)績(jī)對(duì)股價(jià)的影響是非常巨大的，而AI板塊恰好是其中的焦點(diǎn)。

以今天20cm漲停的威爾高為例，近期的機(jī)構(gòu)調(diào)研紀(jì)要顯示，公司一次電源類產(chǎn)品出貨占比較去年有明顯增長(zhǎng)，泰國(guó)工廠正持續(xù)增加設(shè)備釋放產(chǎn)能，年底計(jì)劃產(chǎn)能擴(kuò)充到10萬(wàn)平米/月。

公司8月26日披露中報(bào)，市場(chǎng)為此重金押注其可能的亮眼業(yè)績(jī)。

這種押注成功的概率還是頗大的，畢竟7月中報(bào)預(yù)告中，AI板塊個(gè)股的表現(xiàn)普遍出色。

君臨整理部分如下——

新易盛，預(yù)計(jì)中報(bào)凈利潤(rùn)為370,000-420,000萬(wàn)元，同比增加327.68%-385.47%。

光華科技，預(yù)計(jì)中報(bào)凈利潤(rùn)為5,100-5,800萬(wàn)元，同比增加375.05%-440.26%。

華正新材，預(yù)計(jì)中報(bào)凈利潤(rùn)為3,700-4,700萬(wàn)元，同比增加271.02%-371.30%。

光迅科技，預(yù)計(jì)中報(bào)凈利潤(rùn)為32,348-40,696萬(wàn)元，同比增加160.11%-231.64%。

中京電子，預(yù)計(jì)中報(bào)凈利潤(rùn)為1,600-2,000萬(wàn)元，同比增加121.91%-127.39%。

飛榮達(dá)，預(yù)計(jì)中報(bào)凈利潤(rùn)為15,500-17,000萬(wàn)元，同比增加103.95%～123.69%。

中石科技，預(yù)計(jì)中報(bào)凈利潤(rùn)為11,600-12,900萬(wàn)元，同比增加85.01%-105.75%。

銳捷網(wǎng)絡(luò)，預(yù)計(jì)中報(bào)凈利潤(rùn)為40,000.00-51,000.00萬(wàn)元，同比增加55.00%—95.00%。

松芝股份，預(yù)計(jì)中報(bào)凈利潤(rùn)為14,000-17,000萬(wàn)元，同比增加53.58%-86.49%。

中際旭創(chuàng)，預(yù)計(jì)中報(bào)凈利潤(rùn)為360,000-440,000萬(wàn)元，同比增加52.64%-86.57%。

鵬鼎控股，預(yù)計(jì)中報(bào)凈利潤(rùn)為119,826-125,970萬(wàn)元，同比增加52.79%-60.62%。

劍橋科技，預(yù)計(jì)中報(bào)凈利潤(rùn)為12,010-12,810萬(wàn)元，同比增加50.12%-60.12%。

生益科技，預(yù)計(jì)中報(bào)凈利潤(rùn)為140,000-145,000萬(wàn)元，同比增加50%-56%。

星網(wǎng)銳捷，預(yù)計(jì)中報(bào)凈利潤(rùn)為18,000-24,000萬(wàn)元，同比增加43.81%-91.75%。

滬電股份，預(yù)計(jì)中報(bào)凈利潤(rùn)為165,000-175,000萬(wàn)元，同比增加44.63%-53.40%。

華工科技，預(yù)計(jì)中報(bào)凈利潤(rùn)為89,000-95,000萬(wàn)元，同比增加42.43%-52.03%。

領(lǐng)益智造，預(yù)計(jì)中報(bào)凈利潤(rùn)為90,000-114,000萬(wàn)元，同比增加31.57%-66.66%。

目前來看，在流動(dòng)性推動(dòng)下，市場(chǎng)機(jī)會(huì)非常多。

喜歡低估值、押注困境反轉(zhuǎn)的，可以關(guān)注鋰礦、光伏等新能源板塊；

喜歡趨勢(shì)投資、押注業(yè)績(jī)超預(yù)期的，可以重點(diǎn)關(guān)注AI板塊。

AI板塊個(gè)股眾多，且大部分業(yè)績(jī)亮麗，產(chǎn)業(yè)景氣度高，再疊加8月業(yè)績(jī)季的情緒推動(dòng)，應(yīng)該會(huì)比其它科技板塊向上持續(xù)性更強(qiáng)。