兩場(chǎng)重磅會(huì)議，即將召開(kāi)！明年會(huì)不會(huì)放水？有沒(méi)有大力度的政策？這兩場(chǎng)會(huì)議會(huì)給出直接答案。

第一場(chǎng)是12月初即將召開(kāi)的政治局會(huì)議。這場(chǎng)會(huì)議的通稿一般不會(huì)很長(zhǎng)，但非常關(guān)鍵，它會(huì)給明年的中國(guó)經(jīng)濟(jì)直接定調(diào)。

比如去年的會(huì)議就給出了前所未有的積極表述，時(shí)隔14年再度提及“適度寬松”，這才給了市場(chǎng)充足的信心，讓今年走出了相當(dāng)不錯(cuò)的行情。

第二場(chǎng)就是12月中旬左右召開(kāi)的，一年一度的中央經(jīng)濟(jì)工作會(huì)議。這場(chǎng)會(huì)議會(huì)在12月政治局會(huì)議定調(diào)的基礎(chǔ)上，增加更多具體的細(xì)節(jié)。

那今年的兩場(chǎng)會(huì)議與去年相比，將會(huì)有什么不同之處？又有什么新看點(diǎn)？我們普通人能從中挖掘哪些機(jī)遇呢？

點(diǎn)贊關(guān)注，聽(tīng)柏年接著說(shuō)。

一、承上啟下的關(guān)鍵作用

歷史上的中央經(jīng)濟(jì)工作會(huì)議多次做出過(guò)重要決議，像我之前文章提到的，2016年的中央經(jīng)濟(jì)工作會(huì)議首次提出“房住不炒”，徹底改變了房地產(chǎn)行業(yè)的底層邏輯；

2015年的中央經(jīng)濟(jì)工作會(huì)議，著重部署供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革，明確“去產(chǎn)能、去庫(kù)存、去杠桿、降成本、補(bǔ)短板”五大任務(wù)；

而2020年講的是強(qiáng)化反壟斷和防止資本無(wú)序擴(kuò)張。

想象一下，如果你在當(dāng)時(shí)就認(rèn)真分析了這些報(bào)告，知道水泥、建材這些行業(yè)將迎來(lái)一波大洗牌，樓市大概率漲到頭了，還敢加杠桿殺入樓市嗎？還會(huì)無(wú)腦看空鋼鐵、水泥這些所謂的“落后產(chǎn)能”嗎？

同樣的道理，2020年口罩時(shí)期，平臺(tái)經(jīng)濟(jì)甚囂塵上，大家都覺(jué)得互聯(lián)網(wǎng)大廠就是一個(gè)好出路的時(shí)候，你看了當(dāng)年的會(huì)議報(bào)告，還會(huì)梭哈進(jìn)場(chǎng)嗎？

這其實(shí)就是柏年要做中央經(jīng)濟(jì)工作會(huì)議深度解析的意義所在，帶著大家一起看懂政策背后的潛臺(tái)詞，讓大家少走彎路，抓住真正的大機(jī)會(huì)。

今年的中央經(jīng)濟(jì)工作會(huì)議將要發(fā)揮“承上啟下”的關(guān)鍵作用。

大家都知道，今年是十四五規(guī)劃的最后一年，明年就是十五五規(guī)劃的第一年了，在這個(gè)關(guān)鍵節(jié)點(diǎn)上，召開(kāi)的中央經(jīng)濟(jì)工作會(huì)議，本身就有總結(jié)十四五經(jīng)驗(yàn)，為十五五開(kāi)個(gè)好頭的作用。

從下往上來(lái)說(shuō)，當(dāng)下大家的體感可能不太好，無(wú)論你是打工人，還是老板，可能都面臨著內(nèi)卷、錢(qián)越來(lái)越難賺這樣的問(wèn)題，有些靠努力、創(chuàng)新能解決，其它的，就得指望政府出臺(tái)政策了；

從行業(yè)的角度來(lái)說(shuō)，我們的工業(yè)門(mén)類已經(jīng)很齊全，但還是面臨著規(guī)模大，不賺錢(qián)的困境，哪些產(chǎn)業(yè)需要扶持，哪些產(chǎn)業(yè)需要轉(zhuǎn)移？都需要合理規(guī)劃。

再到國(guó)家層面，土地財(cái)政沒(méi)落，外循環(huán)又時(shí)不時(shí)會(huì)受到特朗普干擾，該怎么進(jìn)行調(diào)整？想要解決這些問(wèn)題，免不了要打破原有格局，重新構(gòu)建新的產(chǎn)業(yè)態(tài)勢(shì)，接下來(lái)，我們就一個(gè)個(gè)來(lái)分析。

二、培育新質(zhì)生產(chǎn)力

首先，就是繼續(xù)培育新質(zhì)生產(chǎn)力，積累產(chǎn)業(yè)競(jìng)爭(zhēng)的新勢(shì)能。

別幻想，土地財(cái)政肯定是回不去了，要發(fā)展，就得發(fā)展新質(zhì)生產(chǎn)力，用科技創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)產(chǎn)業(yè)變革。

上半年，國(guó)內(nèi)高技術(shù)制造業(yè)增加值同比增長(zhǎng)9.5%，大幅高于一般工業(yè)平均水平。這不僅體現(xiàn)了我們的產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)正在優(yōu)化，也反映出我們對(duì)高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)的重視。

具體到執(zhí)行層面，主打的就是全都要。對(duì)前沿的幾大核心賽道，廣撒網(wǎng)。在人工智能+領(lǐng)域，全國(guó)運(yùn)營(yíng)商算力投資在2025年預(yù)計(jì)增長(zhǎng)20%，頭部互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)未來(lái)3年對(duì)AI的投入將超過(guò)5000億。

高強(qiáng)度的產(chǎn)業(yè)投入直接激活了產(chǎn)業(yè)活力，某大上市公司就透露，自己AI服務(wù)器在云計(jì)算業(yè)務(wù)中占比穩(wěn)步擴(kuò)大，第二季度整體服務(wù)器營(yíng)收增長(zhǎng)50%，云服務(wù)商服務(wù)器營(yíng)收同比增長(zhǎng)超150%，足見(jiàn)市場(chǎng)的火爆。

在商業(yè)航天方面，2025年底至2026年初，中國(guó)多家商業(yè)航天公司的可復(fù)用火箭將迎來(lái)密集首飛?；鸺\(yùn)載成本即將迎來(lái)斷崖式下跌。屆時(shí)，由幾萬(wàn)顆衛(wèi)星組成的巨型星座將成為可能。緊接著，在精確導(dǎo)航和低延遲的加持下，自動(dòng)駕駛也將變?yōu)楝F(xiàn)實(shí)，人工智能的應(yīng)用將雨后春筍般涌現(xiàn)，萬(wàn)億規(guī)模的市場(chǎng)也將拉開(kāi)帷幕。

當(dāng)然，新興產(chǎn)業(yè)跟房地產(chǎn)區(qū)別可大的去了，光砸錢(qián)、堆料可不行。說(shuō)得更直白點(diǎn)，各類技術(shù)我們并不缺，缺的是給它們?cè)囧e(cuò)的機(jī)會(huì)。未來(lái)可能的一大轉(zhuǎn)變就是，支持相關(guān)技術(shù)落地應(yīng)用。這種轉(zhuǎn)變的核心在于，通過(guò)創(chuàng)造真實(shí)的市場(chǎng)需求和應(yīng)用環(huán)境，為新技術(shù)提供寶貴的“首次商業(yè)化機(jī)會(huì)”，幫助它們跨越從實(shí)驗(yàn)室到市場(chǎng)的“死亡之谷”。

為了支持低空經(jīng)濟(jì)，杭州市余杭區(qū)推出了“低空巴士”航線，使地面40多公里的路程縮短至空中20公里，飛行只需要8分鐘，有效驗(yàn)證了城市空中交通的商業(yè)可行性。展示了以場(chǎng)景驗(yàn)證技術(shù)、以市場(chǎng)培育產(chǎn)業(yè)的新路徑。

不僅如此，我們還需要快速將技術(shù)優(yōu)勢(shì)轉(zhuǎn)化為市場(chǎng)廣泛接受的 “規(guī)則”和“標(biāo)準(zhǔn)”，從而在未來(lái)的全球產(chǎn)業(yè)競(jìng)爭(zhēng)中掌握主動(dòng)權(quán)和話語(yǔ)權(quán)。

在全球化競(jìng)爭(zhēng)中，誰(shuí)掌握了“標(biāo)準(zhǔn)”，誰(shuí)就掌握了市場(chǎng)的入場(chǎng)券和定價(jià)權(quán)。標(biāo)準(zhǔn)的作用是根本性的：

一方面，它能降低成本和不確定性，避免重復(fù)研發(fā)和資源浪費(fèi)，讓產(chǎn)業(yè)鏈上下游企業(yè)可以放心投入，形成規(guī)模效應(yīng)；

另一方面，它能構(gòu)建產(chǎn)業(yè)生態(tài)，當(dāng)我們的技術(shù)方案成為行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)，就意味著其他企業(yè)必須向我們看齊，從而能夠吸引全球人才、資本和技術(shù)圍繞我們的體系進(jìn)行創(chuàng)新，形成以我們?yōu)楹诵牡漠a(chǎn)業(yè)生態(tài)圈。

這塊最典型的就是新能源，今天我們的光伏、鋰電以及新能源車等產(chǎn)業(yè)，已經(jīng)具備了全球話語(yǔ)權(quán)。在這些領(lǐng)域，世界不僅需要也開(kāi)始習(xí)慣，中國(guó)規(guī)則和中國(guó)方案。

三、提振消費(fèi)

當(dāng)然了，不光要抓生產(chǎn)，生產(chǎn)出來(lái)的東西還得能賣出去才行。因此，今年的中央經(jīng)濟(jì)工作會(huì)議可能還會(huì)延續(xù)“大力提振消費(fèi)、全方位擴(kuò)大國(guó)內(nèi)需求”的提法，并進(jìn)一步擴(kuò)圈升級(jí)。

具體來(lái)說(shuō)，11月27號(hào)，工業(yè)和信息化部等六部門(mén)聯(lián)合印發(fā)了《關(guān)于增強(qiáng)消費(fèi)品供需適配性進(jìn)一步促進(jìn)消費(fèi)的實(shí)施方案》。明確提出了未來(lái)要培育老年用品、智能網(wǎng)聯(lián)汽車、消費(fèi)電子3個(gè)萬(wàn)億級(jí)的消費(fèi)領(lǐng)域，基于嬰幼兒用品、智能穿戴產(chǎn)品、化妝品等10個(gè)千億消費(fèi)新熱點(diǎn)。

這次提出的“3+10”目標(biāo)，就是從“供給”端發(fā)力，解決供需錯(cuò)配問(wèn)題，從而真正激活國(guó)內(nèi)大市場(chǎng)。

當(dāng)前消費(fèi)市場(chǎng)并非沒(méi)有需求，而是高品質(zhì)、個(gè)性化需求得不到滿足。一邊是，山姆會(huì)員店、LV、戴森這些洋牌子在國(guó)內(nèi)受到追捧。另一邊是，大白菜、豬肉、光伏電動(dòng)車都滯銷，降價(jià)也不好賣。供需出現(xiàn)了錯(cuò)配，新目標(biāo)正是引導(dǎo)企業(yè)從“生產(chǎn)更多”轉(zhuǎn)向“生產(chǎn)更對(duì)、更好”，通過(guò)供給側(cè)升級(jí)激發(fā)和滿足潛在需求。

未來(lái)，柏年認(rèn)為可能會(huì)從兩方面發(fā)力，首先是存量?jī)?yōu)化，給傳統(tǒng)消費(fèi)品增加文化內(nèi)涵、智能綠色元素，讓它們更符合當(dāng)代人的審美。像各類低糖月餅，無(wú)糖飲料，迎合的就是當(dāng)下年輕人減脂減重的需求；不僅受眾面廣，價(jià)格比全糖的賣的更貴，附加值更高。

另一方面是增量創(chuàng)造，圍繞新人群、新場(chǎng)景創(chuàng)造全新的產(chǎn)品與服務(wù)。這一塊要數(shù)銀發(fā)經(jīng)濟(jì)最典型，中國(guó)擁有近2.97億60周歲以上老年人口，占總?cè)丝诘?1.1%。

從供給端來(lái)看，目前國(guó)家還在完善養(yǎng)老服務(wù)體系，增加普惠性養(yǎng)老產(chǎn)品。

而市場(chǎng)需求越來(lái)越精細(xì)化，從針對(duì)60-70歲活力老人的老年旅游、老年教育，到針對(duì)80歲以上高齡老人的康復(fù)輔助器具、適老用品，出現(xiàn)了各種各樣的細(xì)分市場(chǎng)，行業(yè)前景比較樂(lè)觀。

最后，重視內(nèi)循環(huán)，不代表我們就要放棄對(duì)外開(kāi)放，相反，我們希望把對(duì)外開(kāi)放提升到更高的水平。不再像過(guò)去那樣，用稅收、土地等“政策優(yōu)惠”來(lái)吸引外資，更加重視“規(guī)則對(duì)接”的制度型開(kāi)放。同時(shí)，通過(guò)系統(tǒng)性的制度創(chuàng)新，為產(chǎn)業(yè)升級(jí)和新質(zhì)生產(chǎn)力發(fā)展賦能，從而在更高層次上構(gòu)筑安全和發(fā)展優(yōu)勢(shì)。

這里面非常重要的一條是數(shù)據(jù)跨境傳輸，目前我們?cè)诼潘蓴?shù)據(jù)本地化存儲(chǔ)的限制，上海就探索建立了“負(fù)面清單+操作指引”的數(shù)據(jù)跨境管理模式，并設(shè)立數(shù)據(jù)跨境服務(wù)中心。幫助跨境企業(yè)解決數(shù)據(jù)合規(guī)出海的問(wèn)題，在保障安全的前提下，釋放數(shù)據(jù)要素的價(jià)值。

總結(jié)來(lái)說(shuō)，制度型開(kāi)放，核心是通過(guò)自身規(guī)則的現(xiàn)代化和透明化，在深度融入世界的過(guò)程中，提升中國(guó)在國(guó)際經(jīng)貿(mào)規(guī)則制定中的話語(yǔ)權(quán)和影響力。

四、與普通人的關(guān)系

說(shuō)了這么多，大家可能會(huì)覺(jué)得好像跟我也沒(méi)啥關(guān)系啊，機(jī)會(huì)到底在哪里呢？接下來(lái)我們就來(lái)挑一個(gè)典型行業(yè)具體說(shuō)說(shuō)。

在工信部《實(shí)施方案》的第三部分“擴(kuò)大特色和新型產(chǎn)品供給”當(dāng)中，第九條明確提出：“拓展多元興趣消費(fèi)供給。積極發(fā)展寵物周邊、動(dòng)漫、潮服潮玩等興趣消費(fèi)產(chǎn)品。”這就是所謂的“谷子經(jīng)濟(jì)”。

這里的谷子指的可不是糧食，特指圍繞動(dòng)漫、游戲、影視、文學(xué)等作品的知識(shí)產(chǎn)權(quán)所開(kāi)發(fā)出的周邊商品。涵蓋了徽章、手辦、服裝等各種充滿創(chuàng)意和收藏價(jià)值的產(chǎn)品。之所以形成一種“經(jīng)濟(jì)”，是因?yàn)樗澈笫且粋€(gè)規(guī)模龐大且增長(zhǎng)迅速的市場(chǎng)。2024年，中國(guó)“谷子經(jīng)濟(jì)”的市場(chǎng)規(guī)模已達(dá)到約1689億元，并連續(xù)多年保持著高速增長(zhǎng)。

每代人都有屬于自己這代人的“茅臺(tái)”。谷子經(jīng)濟(jì)的核心驅(qū)動(dòng)力，便是產(chǎn)品所承載的情感價(jià)值與文化認(rèn)同。消費(fèi)者買(mǎi)的不僅是一個(gè)小鐵片，更是背后的情感聯(lián)結(jié)和圈層身份象征。

類似的還有隨著冬奧會(huì)爆火的冰雪經(jīng)濟(jì)。冰雪產(chǎn)業(yè)已經(jīng)超越單一的運(yùn)動(dòng)范疇，向裝備制造、旅游休閑、賽事運(yùn)營(yíng)等全產(chǎn)業(yè)鏈拓展。

產(chǎn)業(yè)的蓬勃發(fā)展，也隨之催生了對(duì)各類人才的需求，像具備專業(yè)技能的冰雪運(yùn)動(dòng)教練、賽事運(yùn)營(yíng)管理、場(chǎng)地維護(hù)管理都是目前的緊俏崗位。

產(chǎn)業(yè)投資也不例外，隨著我們對(duì)新質(zhì)生產(chǎn)力的持續(xù)重視，行業(yè)翹楚在二級(jí)市場(chǎng)的表現(xiàn)也不會(huì)差。

縱觀歷年中央經(jīng)濟(jì)工作會(huì)議，從“房住不炒”的定調(diào)到“新質(zhì)生產(chǎn)力”的布局，每一次重大決策都在重塑行業(yè)命運(yùn)與個(gè)人機(jī)遇。

真正讀懂政策潛臺(tái)詞，意味著我們能超越短期波動(dòng)，看清國(guó)家經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型的深層邏輯，在充滿不確定性的時(shí)代，為自己尋找確定性的機(jī)會(huì)。