2025年，證券審計嚴監(jiān)管力度持續(xù)加強，行政處罰數(shù)量創(chuàng)下2020年會計所證券審計備案制改革以來新高。

據(jù)《中國經(jīng)營報》記者統(tǒng)計，截至2025年12月25日，證監(jiān)部門年內(nèi)共對44家次證券審計機構(gòu)作出行政處罰，較2024年全年的30家次，增加近50%；罰沒金額合計4.04億元，可比口徑下，較2024年增加近65%。

此外，2025年年內(nèi)還出現(xiàn)了實施備案制以來第一家被禁止證券從業(yè)的會計所。

業(yè)內(nèi)人士在接受記者采訪時表示，總體上，2025年證監(jiān)部門對證券審計機構(gòu)從嚴監(jiān)管的態(tài)勢沒有放松，而是在不斷加強。這既有利于資本市場平穩(wěn)運行、投資者權(quán)益充分保護，也有利于證券審計行業(yè)自身的健康發(fā)展。

業(yè)內(nèi)人士同時建議，繼續(xù)優(yōu)化監(jiān)管體系，完善監(jiān)管閉環(huán)，區(qū)分一般過失與重大過錯，重點打擊故意違法與嚴重失職行為。

2025年處罰家次同比增46.67%

記者梳理證監(jiān)會（含各地證監(jiān)局）官網(wǎng)公布的行政處罰決定書發(fā)現(xiàn)，截至2025年12月25日，證監(jiān)會在2025年年內(nèi)共對44家次會計師事務(wù)所作出行政處罰，合計罰沒金額達4.04億元。

2024年全年，證監(jiān)會共對30家次會計所作出行政處罰，合計罰沒金額5.70億元。若剔除普華永道中天被罰沒的3.25億元，合計罰沒金額為2.45億元。

以此計算，2025年處罰的44家次較2024年的30家次，增加了46.67%；2025年合計罰沒金額在可比口徑下較2024年增加了64.90%。

2025年，與會計所一同被罰的118名個人，共被罰款4202.50萬元；2024年，則有77名個人被罰，合計罰款金額2910萬元。2025年處罰人數(shù)、合計罰款金額，分別較2024年增加53.25%和44.42%。

從被處罰次數(shù)來看，2025年年內(nèi)，大信會計師事務(wù)所（以下簡稱“大信所”）、亞太（集團）會計師事務(wù)所（已更名為“北京郎鑒企業(yè)管理咨詢中心”），都被處罰5次，并列第一。

被處罰3次的包括永拓會計師事務(wù)所（以下簡稱“永拓所”）、致同會計師事務(wù)所、中興華會計師事務(wù)所、中興財光華會計師事務(wù)所、信永中和會計師事務(wù)所、立信會計師事務(wù)所等6家會計所。

從合計罰沒金額來看，13家會計所被罰沒金額超千萬元，其中永拓所、天衡會計師事務(wù)所、大信所分列前三，分別被罰沒7889萬元、4964萬元、4269萬元。

值得一提的是，永拓所不僅是年內(nèi)被罰沒金額最高的會計所，同時也是實施備案制以來第一家被禁止證券從業(yè)的會計所。

江蘇證監(jiān)局2025年12月13日公布的《行政處罰決定書》顯示，永拓所鴻達興業(yè)項目組成員配合鴻達興業(yè)造假，永拓所明知鴻達興業(yè)存在重大問題、審計執(zhí)業(yè)存在重大缺陷，仍出具無保留意見的審計報告、無保留結(jié)論的其他鑒證報告，未客觀、公正執(zhí)業(yè)，審計獨立性嚴重缺失。

除鴻達興業(yè)項目外，永拓所還為恒久科技、科林環(huán)保出具了存在虛假記載的審計報告。

為此，江蘇證監(jiān)局決定責令永拓所改正；沒收業(yè)務(wù)收入811.32萬元，處以5716.98萬元罰款；禁止永拓所從事證券服務(wù)業(yè)務(wù)。對陳曉鴻、呂江等9人給予警告，并合計處以1020萬元罰款。

其中，陳曉鴻作為鴻達興業(yè)、恒久科技的項目合伙人、簽字注冊會計師，連續(xù)多年簽署了存在虛假記載的鑒證報告，行為特別惡劣、嚴重擾亂證券市場秩序、嚴重損害投資者利益，情節(jié)特別嚴重。江蘇證監(jiān)局決定，對陳曉鴻采取終身證券市場禁入措施。

除了作出行政處罰決定，證監(jiān)部門在2025年年內(nèi)也曾多次表示，在對證券市場財務(wù)造假行為追責的同時，將對會計師事務(wù)所執(zhí)業(yè)行為進行調(diào)查，依法嚴懲未勤勉盡責的會計師事務(wù)所。

例如，2025年11月28日，證監(jiān)會在其官網(wǎng)通報安徽證監(jiān)局嚴肅查處立方數(shù)科嚴重財務(wù)造假案件。“同時，我會決定對本案所涉會計師事務(wù)所執(zhí)業(yè)行為正式立案調(diào)查，涉嫌未能勤勉盡責的將依法嚴懲。”證監(jiān)會表示。

嚴監(jiān)管持續(xù)加碼

“2025年對證券審計機構(gòu)的監(jiān)管，稱得上是‘最嚴的一年’。無論是處罰力度、監(jiān)管手段還是制度設(shè)計，2025年都達到了前所未有的嚴格程度。罰單數(shù)量創(chuàng)歷史新高，全鏈條追責、追溯期延長等特征都表明監(jiān)管在持續(xù)加碼，而且這種趨勢還在加強和深化。”知名財稅審專家劉志耕對記者表示，未來，證券審計機構(gòu)的合規(guī)壓力只會更大，行業(yè)“良幣驅(qū)逐劣幣”的格局也會加速形成。

“2025年證券審計機構(gòu)處罰延續(xù)了2024年的資格罰，并且新增了對會計所、注冊會計師永久、終身禁業(yè)的案例?？傮w上，‘長牙帶刺’、嚴監(jiān)嚴管的態(tài)勢沒有放松，而是在不斷加強。”深圳廣深會計師事務(wù)所（普通合伙）首席合伙人陳叔軍對記者表示，這既有利于資本市場平穩(wěn)運行、投資者權(quán)益充分保護，也有利于證券審計行業(yè)自身的健康發(fā)展。

劉志耕也認為，嚴監(jiān)管至少有三方面的意義，一是夯實資本市場健康發(fā)展的基石，二是為投資者提供全方位的保護，三是推動證券審計行業(yè)的規(guī)范化和專業(yè)化。

此外，陳叔軍強調(diào)，歷史地看，中國資本市場仍處于發(fā)展中階段，上市公司質(zhì)量與公司治理水平仍有較大的提升空間，尤其是一些隱蔽性強的如第三方配合財務(wù)造假行為的存在，也給會計所的審計執(zhí)業(yè)帶來更大挑戰(zhàn)。從證券審計本身而言，會計所只能提供“合理保證”而不是“絕對保證”。

陳叔軍呼吁，監(jiān)管部門應(yīng)建立更科學(xué)、包容的監(jiān)管體系。對于證券審計機構(gòu)，應(yīng)區(qū)分一般過失與重大過錯，寬容一般過失，重點打擊故意違法與嚴重失職行為。對未履行基本審計程序、出具無底稿報告的會計師事務(wù)所，應(yīng)堅決清理出市場，以維護行業(yè)聲譽與秩序。

“同時，注冊會計師也要‘珍惜羽毛’，在面對上市公司客戶時堅持獨立性、專業(yè)性，對挑剔審計意見的客戶堅決說‘不’，以達到凈化資本市場和審計市場的雙重目的。”陳叔軍表示。

一位不愿具名的會計師事務(wù)所負責人對記者稱，針對證券審計機構(gòu)的處罰，建議明確并公開清晰的處罰細則，各地證監(jiān)局與證監(jiān)會執(zhí)行統(tǒng)一標準，適度壓縮自由裁量空間。

“對于被處罰過的會計所或注冊會計師，應(yīng)建立‘跟蹤’機制，對其后續(xù)執(zhí)業(yè)加以適當限制，形成監(jiān)管‘閉環(huán)’，防止其‘金蟬脫殼’換個‘招牌’繼續(xù)危害證券審計市場和行業(yè)?！痹撠撠熑朔Q。

劉志耕則建議從技術(shù)、制度、協(xié)同、人才和黨建五個維度出發(fā)，提升證券審計監(jiān)管成效。

具體而言，即通過構(gòu)建智能監(jiān)測系統(tǒng)，推廣數(shù)智化審計工具及建立數(shù)字化監(jiān)管平臺，強化科技賦能，推動監(jiān)管智能化；優(yōu)化自律監(jiān)管規(guī)則，健全風險預(yù)警機制，強化整改閉環(huán)管理，以此完善制度體系，夯實監(jiān)管基礎(chǔ)；深化協(xié)同聯(lián)動，構(gòu)建監(jiān)管合力，具體包括加強內(nèi)審集中管理、推動業(yè)務(wù)與標準融合、強化跨部門協(xié)作；注重人才培養(yǎng)，提升監(jiān)管能力；堅持黨建引領(lǐng)，把牢監(jiān)管方向，強化政治擔當。

證監(jiān)會官網(wǎng)顯示，截至2025年12月16日，共有105家會計所備案從事證券服務(wù)業(yè)務(wù)；2025年以來，共有8家會計所注銷備案，除永拓所外，其他7家都是自行申請注銷從事證券服務(wù)業(yè)務(wù)備案。

（編輯：夏欣 審核：何莎莎）

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