在股市里，莊家往往憑借手中所掌握的資金優(yōu)勢(shì)、信息優(yōu)勢(shì)等有利條件影響股價(jià)，以獲取利潤(rùn)。莊家大多數(shù)時(shí)間是在與散戶博弈，莊家要贏利就要從散戶的口袋里“搶”錢。在這場(chǎng)博弈中，莊家為了成功地“搶”到錢，或者說(shuō)為了“搶”到更多的錢，常常窮盡其所能。散戶要想在股市中獲利，必須了解掌握莊家這條股海里“大船”的特性，才能夠借莊家之船，以最小的代價(jià)獲取最大的收益。

正如彼得·林奇所說(shuō)：“不進(jìn)行研究的投資，就像打撲克不看牌一樣，必然失敗。”對(duì)于散戶而言，如果能夠猜透莊家的坐莊思路，了解莊家的坐莊手法，看透莊家操作中的技術(shù)特點(diǎn)，就可以有針對(duì)性地制定跟莊策略。散戶跟莊獲利，不是一兩天能練就的，必須認(rèn)真學(xué)習(xí)相關(guān)知識(shí)，掌握莊家坐莊的規(guī)律，不斷提高對(duì)股市以及坐莊的認(rèn)識(shí)，才能完善自己的操作理念，提高自己的操作技巧，從而成為股市中贏利的少數(shù)人。

什么原因?qū)е鹿善睗q停后又下跌呢？

第一，莊家封板意愿低，股票封板失敗。如果一只個(gè)股有莊家在運(yùn)作，恰巧碰上利好消息，但莊家認(rèn)為啟動(dòng)主升浪的時(shí)機(jī)還未到，莊家就會(huì)趁機(jī)做T，盤中拉升至漲停，吸引跟風(fēng)盤，然后把底部獲利籌碼賣一部分，等股價(jià)再次回落時(shí)，莊家就可以逢低吸納，回補(bǔ)倉(cāng)位。

第二，游資借機(jī)拉升，點(diǎn)火失敗。游資的做法就是通過(guò)短期頻繁換股來(lái)博取收益，對(duì)選股能力要求比較高，他們對(duì)股市起到了活躍市場(chǎng)的作用。他們到處點(diǎn)火，一旦打造出來(lái)熱門的風(fēng)口，短期內(nèi)就可以獲取高額收益。但也常有失敗的案例，有時(shí)候，游資挖掘熱點(diǎn)，選擇概念股拉升，不過(guò)，投資者不買賬，反而釋放了獲利籌碼和套牢籌碼，導(dǎo)致拋壓比較大，封不住板，股價(jià)瞬間回落。

第三，莊家試盤，意不再板。莊家在運(yùn)作某只個(gè)股時(shí)，推高股價(jià)至上方壓力位附近，有時(shí)候會(huì)采取試盤的手法，來(lái)預(yù)估上方的壓力情況。在試盤拉升時(shí)，莊家有時(shí)會(huì)直接沖擊漲停，但是意圖不是封板，而是通過(guò)沖漲停又回落的方式，看看有多少浮籌會(huì)賣出。

第四，個(gè)股在高位沖擊漲?；芈?，放出天量，往往是見(jiàn)頂信號(hào)。一只個(gè)股經(jīng)過(guò)了連續(xù)漲停的主升浪，如果某一天只是沖擊漲停，但沒(méi)封住，馬上回落下來(lái)，并且當(dāng)天的換手率特別高、成交量特別大，那就要注意要構(gòu)筑頂部了。

那么，在莊家試盤，真正啟動(dòng)前，如何正確辨別呢？

首先，我們需要了解莊家在試盤期間股價(jià)波動(dòng)的范圍，也稱試盤幅度。這個(gè)幅度必須適當(dāng)，如果過(guò)高或者過(guò)低，都會(huì)很難達(dá)到莊家試盤的目的。通常情況下，長(zhǎng)期底部橫盤的個(gè)股試盤空間為正負(fù)5%～15%，一般狀態(tài)的個(gè)股試盤空間為正負(fù)15%～30%。散戶在試盤階段的操作難度非常大，一般以快進(jìn)快出、速戰(zhàn)速?zèng)Q的方法操作，并且目標(biāo)利潤(rùn)不能過(guò)高。

其次，通過(guò)異常盤口信息進(jìn)行判斷：

第一，拉升時(shí)掛大賣盤。一只股票不漲不跌時(shí)，掛出的賣盤比較正常，而一旦拉升時(shí)，立即出現(xiàn)較大的賣盤，有時(shí)甚至是先掛出大賣盤，然后才出現(xiàn)上漲，這時(shí)如果賣盤不能被吃掉，一般說(shuō)明莊家吸籌不足，或者不想發(fā)動(dòng)行情；如果賣盤被逐漸吃掉，且上攻的速度不是很快，大多說(shuō)明莊家已經(jīng)相對(duì)控盤，既想上攻，又不想再吃進(jìn)更多的籌碼，所以拉升的速度會(huì)慢一些，希望散戶幫助他吃掉一些賣單。

第二，下跌時(shí)沒(méi)有大承接盤。如果莊家建倉(cāng)不足，那么在試盤時(shí)，不希望損失更多的籌碼，因而下跌時(shí)低位會(huì)有一定的承接盤，自己賣給自己，有時(shí)甚至是先掛出接盤，再出現(xiàn)下跌動(dòng)作。而莊家在已經(jīng)控制了較多籌碼的股票時(shí)，下跌時(shí)賣盤是真實(shí)的，低位不會(huì)主動(dòng)掛出大的承接盤，因?yàn)榍f家不想增倉(cāng)，有時(shí)還要減倉(cāng)，以便為下一波拉升作準(zhǔn)備。

第三，即時(shí)走勢(shì)的自然流暢程度。莊家介入程度不高的股票，上漲時(shí)顯得十分滯重，市場(chǎng)拋壓較大，而被莊家相對(duì)控盤的股票，其走勢(shì)比較流暢自然的，成交也較活躍，盤口信息顯示，多方起著主導(dǎo)作用。在被完全控盤的股票中，股價(jià)漲跌則不自然，平時(shí)買賣盤較小，成交稀疏，上漲或下跌時(shí)才有掛單出現(xiàn)，明顯有已被控制的特征。

第四，大陽(yáng)線次日的股價(jià)表現(xiàn)。一只沒(méi)有控盤的股票，大陽(yáng)線后的第二天一般都會(huì)成交活躍，股價(jià)上躥下跳，說(shuō)明多空分歧較大，買賣真實(shí)自然，莊家會(huì)借機(jī)吸籌或派發(fā)。而如果在大陽(yáng)線過(guò)后，次日即成交清淡，波瀾不驚，大多說(shuō)明已被控盤，莊家既無(wú)意派發(fā)，也無(wú)意吸籌。

投資者應(yīng)當(dāng)如何根據(jù)盤面上表現(xiàn)出來(lái)的特征，判斷莊家試盤的手法和效果以及莊家接下來(lái)將會(huì)采取什么樣的動(dòng)作？

一、欲擒故縱

欲擒故縱是一種標(biāo)準(zhǔn)的上影線試盤的方式，在重要的位置走出了一種“裝死”的跡象，其實(shí)就是赤裸裸的迷魂陣。在看盤的時(shí)候投資者會(huì)發(fā)現(xiàn)，一些個(gè)股盤中非常平靜，突然之間出現(xiàn)一張或者幾張大買單以高于現(xiàn)價(jià)的方式拉起，可能表現(xiàn)為強(qiáng)勢(shì)多方資金量能的形式，也可能表現(xiàn)為弱勢(shì)多方資金量能的形式，但是共同之處是拉升之后該股的量能恢復(fù)平靜，價(jià)格隨之慢慢震蕩下跌，當(dāng)日盤中不再有主力活動(dòng)的跡象，仿佛主力消失得無(wú)影無(wú)蹤，真正的試盤行為出現(xiàn)后很快就會(huì)啟動(dòng)主升行情。

圖示案例：

如圖所示，燕塘乳業(yè)（002732）當(dāng)天早盤以量堆的形式向上推升股價(jià)，雖然量堆非常漂亮但是主力量堆整體的量并不大，所以可以推斷早盤的拉升持續(xù)性不強(qiáng)。果然待股價(jià)快速推升到2.28%的漲幅后股價(jià)開(kāi)始回落，之后股價(jià)全天震蕩下跌，最后收在了綠盤區(qū)，震蕩下跌的過(guò)程中不再放出超越早盤拉升波段的量能，向市場(chǎng)傳遞出一種頹勢(shì)信號(hào)，仿佛在說(shuō)“我已走弱，請(qǐng)遠(yuǎn)離！”實(shí)際上卻是在醞釀更大的行情。

二、蜻蜓點(diǎn)水

蜻蜓點(diǎn)水是一種標(biāo)準(zhǔn)的下影線試盤的方式，蜻蜓點(diǎn)水之后只有一種選擇就是再次起飛。下影線的形成和上影線的形成是對(duì)應(yīng)的關(guān)系，下影線形成當(dāng)天盤面的表現(xiàn)也會(huì)比較平靜，突然間出現(xiàn)大的賣單將股價(jià)打低，同上影線形成過(guò)程不同的是下影線形成過(guò)程中股價(jià)快速下跌不需要像股價(jià)上升一樣需要那么多的資金推動(dòng)，就可以快速將股價(jià)打低。下影線的低點(diǎn)出現(xiàn)后股價(jià)會(huì)被瞬間拉起，角度陡峭，該拉升波段的量能是非常值得研究的。

圖示案例：

如圖所示，上海鳳凰（600679）在一輪主升行情的啟動(dòng)前一個(gè)交易日走出了下圖的走勢(shì)，上午盤面震蕩下跌，下午開(kāi)盤的瞬間再次向下打壓，股價(jià)最深跌幅達(dá)到了3.5%，向下打壓的過(guò)程中只是微微放量，之后股價(jià)瞬間被拉起。在股價(jià)快速被拉起的過(guò)程中并沒(méi)有明顯地放量，但是股價(jià)很順利地站上了重心價(jià)，之后一直在重心價(jià)之上強(qiáng)勢(shì)橫盤。當(dāng)天的18.60就變成了后期一個(gè)主升浪啟動(dòng)前的最低點(diǎn)。

那么，散戶投資者如何在分析莊家活動(dòng)的同時(shí)，把握好上車機(jī)會(huì)，并做好資金管理呢？“順勢(shì)+回撤和轉(zhuǎn)折+確認(rèn)”就是最好的辦法。

1，市場(chǎng)上給予我們的建倉(cāng)機(jī)會(huì)。本質(zhì)上只有四種：

第一種，是轉(zhuǎn)折加確認(rèn)；第二種是順勢(shì)+回撤；第三種是極端的遠(yuǎn)離平均價(jià)格（均線），第四種是收斂形態(tài)內(nèi)邊線雙向交。其中，第三第四種機(jī)會(huì)適合短線操作，這種機(jī)會(huì)我能看懂，但膽子小，不敢做，只好留給別人做了。前面兩種機(jī)會(huì)，是中長(zhǎng)線機(jī)會(huì)，比較容易把握。

2，說(shuō)到順勢(shì)和轉(zhuǎn)折，必須在一定的時(shí)間周期上定義，我的定義是：用30日以上均線+趨勢(shì)線+頸線。

3，所謂順勢(shì)，是指我定義的均線系統(tǒng)+趨勢(shì)線的方向明確，所謂回撤是指價(jià)格向上述兩線靠近或者急速穿越后又回到順側(cè)。當(dāng)兩線（均線/趨勢(shì)線）方向明顯而價(jià)格快速?gòu)倪h(yuǎn)處回撤并穿越兩線時(shí)，你千萬(wàn)別轉(zhuǎn)向操作，恰恰相反應(yīng)該在價(jià)格企穩(wěn)后順兩線方向建倉(cāng)。我說(shuō)的可能復(fù)雜了點(diǎn)。其實(shí)這就是人們常說(shuō)的葛蘭維均線法則。

4，所謂轉(zhuǎn)折+確認(rèn)，我是指20/30日均線或周以上均線+趨勢(shì)線+頸線都突破了，而且價(jià)格有反抗（回抽或橫盤）行為，那就可以肯定趨勢(shì)變了，該換方向交易了。

5，特別向大家建議兩點(diǎn)：第一點(diǎn)，一般而言當(dāng)你看不明白方向時(shí)，也就是說(shuō)價(jià)格屬于收斂形態(tài)中時(shí)，你應(yīng)該看看周線和月線，盡量順原來(lái)方向的那一條形態(tài)邊線建倉(cāng)，如果形態(tài)順勢(shì)突破，就加倉(cāng)，如果逆向突破，就反手。這樣條理分明，比較好操作，盡量別雙向操作，最后把自己給搞得精疲力竭，真突破了，反而不敢做了。第二點(diǎn)，任何時(shí)候，不要輕易判斷說(shuō)方向變了。換句話說(shuō)，寧可順原來(lái)的方向，不可輕易轉(zhuǎn)向交易。因?yàn)檎嬲霓D(zhuǎn)向?qū)嶋H上是很少的，在交易機(jī)會(huì)中估計(jì)只占20%，其他都是順勢(shì)機(jī)會(huì)，我們何必要舍棄可能性大機(jī)會(huì)和去抓可能性小的機(jī)會(huì)呢？

最后，正確分析預(yù)測(cè)只是成功投資的第一步，成功投資的基礎(chǔ)更需要嚴(yán)格的風(fēng)險(xiǎn)管理（倉(cāng)位管理和止損管理），嚴(yán)謹(jǐn)?shù)淖晕倚睦砗颓榫w控制（寵辱不驚，處驚不變）。

無(wú)論你是大虧或大賺，都要保持心里平靜，每天堅(jiān)持分析每一筆交易，看看有沒(méi)有違規(guī)的情況發(fā)生，對(duì)于好的交易思考為什么會(huì)成功，對(duì)于不好的交易要好好自我檢討找出癥結(jié)所在。因此，你要想一直都做的很好，必須平時(shí)都非常在意每一筆交易。

大部分人都知道交易原則，而真正高手就是在市場(chǎng)出現(xiàn)極端行情時(shí)還堅(jiān)定的執(zhí)行這些原則。

高手之所以有高比例的獲利率，是因?yàn)樗麄兺ǔ６嘉窇质袌?chǎng)，對(duì)市場(chǎng)交易的恐懼心理讓他們必須慎選進(jìn)場(chǎng)時(shí)機(jī)，大部分人都不會(huì)等到市場(chǎng)明朗后才進(jìn)場(chǎng)，他們總是在黑夜中進(jìn)入森林，而高手總是等到天亮后進(jìn)去，他們不會(huì)在行情發(fā)動(dòng)之前去預(yù)測(cè)其變動(dòng)方向，而總是讓市場(chǎng)變動(dòng)來(lái)告訴他們行情變動(dòng)的方向，選擇與等待萬(wàn)無(wú)一失的機(jī)會(huì)才發(fā)動(dòng)進(jìn)攻，否則就放棄。

交易策略要具有彈性，以應(yīng)對(duì)市場(chǎng)的變化，大部分交易員常犯的錯(cuò)誤就是交易策略一成不變，他們常會(huì)埋怨怎么市場(chǎng)與我想的完全不同！為什么要相同呢，生活不總是充滿未知數(shù)嗎？

不要被獲利的喜悅沖昏了頭腦，要知道，天下最難的就是如何持續(xù)獲利，一旦賺到錢你就會(huì)期望賺到更多的錢，這樣一來(lái)你就會(huì)忘記風(fēng)險(xiǎn)，你就不會(huì)懷疑既定交易原則的正確性，這就是導(dǎo)致自我毀滅的原因。因此，你必須時(shí)刻保持謹(jǐn)慎，虧錢要十分謹(jǐn)慎，賺錢要更加謹(jǐn)慎。

交易過(guò)程中要學(xué)會(huì)自我約束和資金管理，在操作時(shí)盡量放松心情，假如持倉(cāng)不利，那就出場(chǎng)，有利則持有，你所想的應(yīng)該是如何減少虧損，而不是如何多賺錢，當(dāng)你操盤情況不佳時(shí)，減量或停止交易。當(dāng)操盤進(jìn)入佳境時(shí)增量交易，千萬(wàn)不要在你無(wú)法控制的情況下貿(mào)然進(jìn)場(chǎng)交易。

做交易時(shí)要學(xué)會(huì)提心吊膽，因?yàn)檫@一行成功來(lái)的快去的也快，打擊總是出現(xiàn)在你洋洋自得時(shí)，任何事物毀壞的速度遠(yuǎn)大于當(dāng)初建造其所花的時(shí)間，有些事物要花十年才能建造起，然而一天就可以將其毀滅，因此，無(wú)論何時(shí)都應(yīng)該嚴(yán)格自我約束。

絕大多數(shù)人交易時(shí)都有好賭心理，喜歡重倉(cāng)位殺進(jìn)殺出，因此，你一定要在這方面改變自己，古往今來(lái)，重倉(cāng)操作的家伙沒(méi)有一個(gè)是不完蛋的。你必須把自己的每一筆虧損控制在2%以內(nèi)。

根據(jù)圖表交易猶如沖浪，你不必知道波浪起伏的原因，你只要感覺(jué)波浪涌起的節(jié)奏以及掌握沖浪的時(shí)機(jī)，就可以成為一個(gè)沖浪高手。

有些人在賠錢時(shí)會(huì)更改交易系統(tǒng)，而有些人根本不相信交易系統(tǒng)，懷疑交易系統(tǒng)發(fā)出的指令，以致經(jīng)常憑借自己喜好在市場(chǎng)出入，而高手總是遵循交易系統(tǒng)，從事交易不是為了找刺激，而是為了求的勝利。

真正的交易高手比的不是瞬間贏利的多與少，而是賺的長(zhǎng)，活的久！