2026年，富士通發(fā)布了一份名為《物理AI的崛起：從人形機(jī)器人到工業(yè)現(xiàn)實(shí)》的20頁研究報(bào)告，系統(tǒng)分析了全球人形機(jī)器人產(chǎn)業(yè)的發(fā)展現(xiàn)狀、技術(shù)路徑與競(jìng)爭格局，并指出以中美為核心的兩大陣營正以不同策略推動(dòng)這一“物理AI”新浪潮，未來十年將深刻改變工業(yè)結(jié)構(gòu)與商業(yè)模式。

市場(chǎng)現(xiàn)狀：從實(shí)驗(yàn)室走向工廠

1.市場(chǎng)規(guī)模與增長趨勢(shì)

• 2025年被視為“人形機(jī)器人量產(chǎn)元年”，全球市場(chǎng)規(guī)模預(yù)計(jì)達(dá)30億美元。
• 2030年將激增至240億美元，2035年突破2110億美元，到205年更將逼近4.7萬億美元。
• 中國2025年出貨量預(yù)計(jì)為7000臺(tái)，2030年將達(dá)11.4萬臺(tái)，增長迅猛。

2.主要玩家分布

• 全球已有65家人形機(jī)器人公司，分布在15個(gè)國家。
• 中美兩國占據(jù)主導(dǎo)地位：美國4家、中國3家已進(jìn)入早期商業(yè)化階段，其余多數(shù)仍處于研發(fā)或試點(diǎn)部署。

核心技術(shù)：AI驅(qū)動(dòng)“具身智能”

1.物理AI（Physical AI）成為新引擎

• 機(jī)器人從“執(zhí)行工具”進(jìn)化為“感知-決策-執(zhí)行”一體化的智能體。
• 核心能力包括：視覺-語言-行動(dòng)模型（VLA）、世界模型、因果推理與自適應(yīng)學(xué)習(xí)。

2.中美技術(shù)路徑對(duì)比

• 美國：強(qiáng)調(diào)垂直整合，自研執(zhí)行器、控制系統(tǒng)與AI棧，注重安全與可靠性，商業(yè)化節(jié)奏相對(duì)謹(jǐn)慎。
• 中國：追求快速部署與生態(tài)合作，多模型并行推出，強(qiáng)調(diào)成本優(yōu)勢(shì)與市場(chǎng)滲透速度。

3.軟件控制棧成競(jìng)爭高地

• 高層（任務(wù)規(guī)劃）、中層（運(yùn)動(dòng)策略）、底層（電機(jī)控制）三層架構(gòu)逐漸清晰。
• 代表性企業(yè)如特斯拉、Figure AI、UBTECH、AGIBOT等已在各自層級(jí)形成差異化優(yōu)勢(shì)。

應(yīng)用場(chǎng)景：從工業(yè)走向全社會(huì)

1.當(dāng)前重點(diǎn)：制造業(yè)與物流

• 汽車工廠（如寶馬、吉利）已開始試點(diǎn)部署。
• 物流倉儲(chǔ)（如亞馬遜、Agility Robotics）成為落地最快場(chǎng)景。

2.未來擴(kuò)展：服務(wù)、醫(yī)療、教育

• 人形機(jī)器人將逐步進(jìn)入商業(yè)服務(wù)、家庭陪伴、醫(yī)療輔助、教育互動(dòng)等領(lǐng)域。
• 長期來看，將成為“通用型智能體”，覆蓋ToB與ToC雙市場(chǎng)。

競(jìng)爭格局：中美雙雄，歐日跟進(jìn)

1.美國：技術(shù)領(lǐng)先，謹(jǐn)慎推進(jìn)

• 代表企業(yè)：波士頓動(dòng)力、特斯拉、Figure AI、Agility Robotics
• 策略：垂直整合、自主研發(fā)、安全優(yōu)先、分階段商業(yè)化

2.中國：快速迭代，生態(tài)合作

• 代表企業(yè)：UBTECH、Unitree、AGIBOT
• 策略：多模型并行、供應(yīng)鏈協(xié)同、政策支持、快速鋪量

3.歐日：傳統(tǒng)優(yōu)勢(shì)+新興布局

• 德國、日本在電機(jī)、控制、系統(tǒng)集成方面具備基礎(chǔ)優(yōu)勢(shì)。
• 政府與企業(yè)合作推進(jìn)試點(diǎn)，但商業(yè)化節(jié)奏相對(duì)較慢。

報(bào)告總結(jié)與啟示

總結(jié)來說，人形機(jī)器人不再是科幻概念，而是正在落地的產(chǎn)業(yè)變革力量。 中美兩國以不同的發(fā)展邏輯——美國追求“可靠優(yōu)先”，中國強(qiáng)調(diào)“速度先行”——共同推動(dòng)這一波“物理AI”浪潮。未來競(jìng)爭的核心將圍繞“AI融合能力”與“系統(tǒng)可靠性”展開，而最終勝出的企業(yè)，很可能是在“快速迭代”與“垂直整合”之間找到平衡的玩家。

啟示在于： 人形機(jī)器人不僅是“替代人力”，更是“重塑產(chǎn)業(yè)”。它代表的是一個(gè)全新的智能平臺(tái)，將重構(gòu)制造、物流、服務(wù)乃至社會(huì)基礎(chǔ)設(shè)施。國家與企業(yè)若想在未來十年保持競(jìng)爭力，就必須在技術(shù)研發(fā)、生態(tài)建設(shè)、政策支持與商業(yè)落地之間，找到屬于自己的“人機(jī)共生”之路。

報(bào)告節(jié)選

三個(gè)皮匠報(bào)告AI譯版