翼言商業(yè)觀察

AI眼鏡的iPhone時刻，還有多遠？

剛剛過去的2025WAIC上，阿里巴巴發(fā)布了首款自研AI眼鏡——夸克AI眼鏡的技術(shù)研發(fā)進展，這款黑框眼鏡承載著阿里“重新定義AI眼鏡的標準”的野心，加入了“百鏡大戰(zhàn)”；而不遠處的Rokid展臺，體驗區(qū)排起了蜿蜒長隊——這款自2025年春節(jié)后多次爆火出圈的AI眼鏡，盡管全面批量上市還需等到9月，卻已成為大會無可置疑的“頂流”。一面是科技大廠高舉高打進軍AI眼鏡市場，一面是創(chuàng)業(yè)新貴產(chǎn)品供不應(yīng)求的市場熱度，這場相隔不過百米的"隔空對壘"，正是當下AI眼鏡行業(yè)最生動的注腳。

從Meta Ray-Ban的200萬副年銷量，到小米AI眼鏡上市首日銷量破萬臺的戰(zhàn)績；從Rokid 30萬副銷量依然“一鏡難求”，到阿里攜生態(tài)重兵入場，還有百度、字節(jié)、XReal、雷鳥、影目、閃極等大小廠商也在競相布局各顯神通……2025年的AI眼鏡賽道，正經(jīng)歷著行業(yè)爆發(fā)前夜的劇烈碰撞。

但這場“百鏡大戰(zhàn)”遠不止于硬件競爭：它既是技術(shù)代際的更替，也是生態(tài)系統(tǒng)的爭奪，更是人類與數(shù)字世界交互方式的重構(gòu)。

賽道沸騰

展館內(nèi)的火爆只是全球智能眼鏡市場狂飆的一個縮影。

IDC發(fā)布的《全球智能眼鏡市場季度跟蹤報告》顯示，2025年第一季度全球智能眼鏡市場出貨量已達148.7萬臺，同比激增82.3%。其中，中國市場以49.4萬臺出貨量、116.1%的增速領(lǐng)跑全球。群智咨詢預(yù)測，2025年全球AI智能眼鏡市場規(guī)模達570萬臺，同比增長110%。

長期市場空間更為驚人。WellsennXR預(yù)測，到2035年，全球AI+AR眼鏡銷量或突破14億副，市場規(guī)模將與智能手機相當。這也說明了科技巨頭為何如此積極布局：智能眼鏡被視為下一代人機交互入口，而誰掌控了下一代人機交互入口，誰就掌握了未來十年的科技主導(dǎo)權(quán)。

火熱的數(shù)字背后，是資本與產(chǎn)業(yè)的集體押注。Rokid 2024年以來已完成兩輪近6億融資，影目科技（INMO）上個月剛宣布完成了超1.5億元的B2輪融資。更值得注意的是融資額的變化：2023年單筆融資超億元的AI眼鏡企業(yè)不足3家，2024年這一數(shù)字已攀升至14家，其中Rokid、XREAL等頭部企業(yè)的單筆融資額更高。

市場格局的裂變則呈現(xiàn)出"雙軌并行"的特征。國際市場上，據(jù)Counterpoint數(shù)據(jù)，2024年全球智能眼鏡出貨量同比增長210%，其中，Meta獨占60%以上份額，2025年Q1更是進一步攀升至88%。而在中國市場，創(chuàng)業(yè)公司與科技大廠的廝殺已然白熱化：Rokid Glasses以技術(shù)突破錨定場景的突出產(chǎn)品力多次破圈，已經(jīng)賣出30萬副；小米6月末推出的1999元AI眼鏡，憑借強大的品牌效應(yīng)，在京東平臺首發(fā)12小時銷量破萬。華為2025年推出的鈦空圓框光學(xué)鏡更將傳統(tǒng)眼鏡與藍牙耳機形態(tài)融合，試圖以"時尚+實用"破局，其智能眼鏡2系列連續(xù)4年蟬聯(lián)中國音頻眼鏡市場出貨量第一。

丨7月26日首次亮相的夸克AI眼鏡

這種競爭格局的形成，是技術(shù)基底、生態(tài)整合與用戶體驗的三重博弈。在技術(shù)層面，Rokid的先發(fā)優(yōu)勢體現(xiàn)在SLAM算法、自研YodaOS操作系統(tǒng)等核心能力上，其百余項專利構(gòu)建的技術(shù)壁壘；夸克AI眼鏡基于阿里自研大模型創(chuàng)新的 AI 應(yīng)用，以及基于自研的軟硬件能力構(gòu)建的技術(shù)創(chuàng)新，構(gòu)成了阿里做夸克 AI 眼鏡的核心技術(shù)優(yōu)勢。在生態(tài)層面，大廠與創(chuàng)業(yè)公司的策略分化尤為明顯：阿里夸克AI眼鏡主打“硬件+服務(wù)”的生態(tài)閉環(huán)，用戶戴上眼鏡即可語音喚醒高德導(dǎo)航、支付寶掃碼支付，甚至逛街時自動識別商品比價，阿里強調(diào)其硬件只是入口，高度融合其生態(tài)系統(tǒng)才是其最大賣點；而Rokid選擇“開放生態(tài)”路線，不僅支持通義千問、DeepSeek等多模態(tài)AI大模型，還與BOLON合作設(shè)計時尚鏡架，試圖以“技術(shù)+美學(xué)”打破大廠的生態(tài)壟斷。硬件與價格維度的較量同樣關(guān)鍵：小米以1999元價格下探大眾市場，直接沖擊Rokid 2499元的主力價位；華為則通過蔡司聯(lián)名鏡片提升溢價空間，形成“性價比-中端-高端”的價格帶覆蓋。

這種“技術(shù)+生態(tài)+硬件”的多維競爭，正在重塑行業(yè)規(guī)則。當阿里的生態(tài)閉環(huán)遇上Rokid的開放生態(tài)，當小米的性價比策略碰撞華為的時尚定位，賽道的終局或許并非“贏家通吃”，而是“分層共存”——正如Rokid副總裁蔡國祥所言：共同做大增量市場。這種多維度的較量，最終將推動行業(yè)從“參數(shù)內(nèi)卷”走向“體驗升級”，而用戶將成為這場競爭的最大受益者。

暗礁隱現(xiàn)

然而，WAIC展館的喧囂背后，AI眼鏡行業(yè)正面臨著"冰與火"的考驗。Rokid創(chuàng)始人祝銘明在采訪中承認“產(chǎn)能跟不上訂單”這一“幸福的煩惱”，而華強北的檔口有老板直言“技術(shù)含量不高，最便宜90多”也有老板因散熱等技術(shù)問題從賣AI眼鏡轉(zhuǎn)賣手機殼。這種極端反差反映了AI眼鏡行業(yè)的殘酷現(xiàn)實：繁榮熱鬧的市場表象之下，技術(shù)瓶頸、商業(yè)化困境與倫理爭議的暗礁正浮出水面。

技術(shù)瓶頸依然是最大的攔路虎。當前，AI眼鏡雖在局部參數(shù)上有突破，但核心體驗仍未跨越“可用”到“好用”的鴻溝。首先是續(xù)航與重量的困局：當前主流AI眼鏡平均重量雖降至50克左右，但代價是續(xù)航普遍鎖定在4小時以內(nèi)，與用戶“全天候佩戴”的需求相去甚遠。Meta Ray-Ban連續(xù)拍攝僅能支撐30分鐘，Rokid Glasses雖通過單光機雙鏡片方案將續(xù)航提升至4小時，仍需搭配快充眼鏡盒緩解焦慮。這種“輕量則短續(xù)航，長續(xù)航則笨重”的物理極限，依然是制約日常使用的首要障礙。

顯示技術(shù)路線深陷“取舍困境”。BirdBath方案因結(jié)構(gòu)簡單、量產(chǎn)成本低而成為Rokid、XReal等消費級AR眼鏡廠商的主流選擇，但透光率與視場角受物理光學(xué)原理限制，無法滿足全天候使用；而光波導(dǎo)方案則因技術(shù)復(fù)雜而成本高企。廠商可以用性價比換市場，用戶卻以理想化標準審視體驗落差。

此外，芯片算力與端側(cè)AI的“瘸腿走路”更是放大了體驗短板，更因數(shù)據(jù)傳輸加劇續(xù)航焦慮。

技術(shù)瓶頸的多維交織，使得AI眼鏡仍停留在“功能堆砌”階段——重量接近普通眼鏡卻續(xù)航不足半天，支持AI交互卻依賴云端，顯示信息卻視野受限。但是，行業(yè)真正的考驗并不在于參數(shù)和功能的堆砌，而是如何讓技術(shù)隱形于用戶體驗。即使阿里、小米等巨頭帶著生態(tài)優(yōu)勢入場，它們首先要跨越的，也依然是這個由物理定律、技術(shù)迭代速度與成本控制堆起的屏障。

商業(yè)化路徑的模糊更讓玩家們?nèi)缏谋”?。目前行業(yè)主要存在兩種盈利模式：一是硬件盈利，如Rokid通過30萬副銷量實現(xiàn)正向現(xiàn)金流；二是服務(wù)變現(xiàn)，如Meta計劃通過增值服務(wù)收取訂閱費。但現(xiàn)實是，用戶付費意愿低迷，而硬件毛利率普遍低于20%，遠低于智能手機時代的35%。更棘手的是場景定位：AI眼鏡究竟是"手機配件"還是"獨立終端"？小米選擇前者，其產(chǎn)品功能與手機高度綁定；阿里則押注后者，試圖讓眼鏡接管搜索、支付等核心功能。行業(yè)共識并未達成，難以從整體上形成根本性的技術(shù)突破和商業(yè)模式創(chuàng)新。

再者，倫理爭議的陰影同樣揮之不去。Meta Ray-Ban因拍攝功能引發(fā)"隱私恐慌"，全球多地出現(xiàn)"禁止佩戴智能眼鏡進入"的標語。在我國，AI眼鏡的"第一視角拍攝"功能也已引發(fā)關(guān)注和爭議，某電商平臺"防偷拍AI眼鏡"的搜索量同比大增，也反映出公眾對信息安全的擔(dān)憂。更深刻的矛盾在于數(shù)據(jù)所有權(quán)：當眼鏡成為"隨身入口"，它將捕獲80%以上的人體感知輸入，這些數(shù)據(jù)歸用戶、企業(yè)還是平臺？

未來之路

盡管挑戰(zhàn)重重，但AI眼鏡行業(yè)的長期趨勢已不可逆轉(zhuǎn)。據(jù)IDC預(yù)測，2025年僅中國智能眼鏡出貨量就將達290.7萬副，同比增長高達121.1%，遠超全球平均26%的增速；2029年全球市場規(guī)模將突破千億，達到1067.78億元。這種增長的底層邏輯，是技術(shù)迭代與場景滲透的雙重驅(qū)動，而行業(yè)的“iPhone時刻”，或許還需要硬件的輕量化革命、AI能力的場景化落地和生態(tài)的跨界融合。

毋庸置疑，這場"百鏡大戰(zhàn)"的意義，早已超越了硬件競爭本身。它關(guān)乎人類如何與數(shù)字世界相處：當眼鏡成為"第六感官"，當AI助手全天候待命，我們是否會失去獨處的空間？它也關(guān)乎產(chǎn)業(yè)權(quán)力的轉(zhuǎn)移：中國廠商能否在下一代智能終端中復(fù)制智能手機時代的輝煌？

歷史不會重復(fù)，但總會押韻。2007年iPhone發(fā)布時，諾基亞仍占據(jù)49%的市場份額；2025年的AI眼鏡賽道，Meta與阿里的優(yōu)勢同樣看似不可撼動。但正如喬布斯所言：消費者并不知道自己需要什么，直到我們拿出產(chǎn)品。

或許，真正的"iPhone時刻"并非某款產(chǎn)品的誕生，而是當技術(shù)突破與場景需求碰撞出火花的瞬間。對于AI眼鏡行業(yè)而言，這個瞬間或許還未到來，但所有人都已聽到了它的腳步聲。