節(jié)后的A股真是強(qiáng)呀，大熱點頻出，一個熱點倒下又有另一個熱點撐場面，這樣就不會全面退潮。具體來看，昨天證券板塊暴漲后，中信證券又出現(xiàn)天量壓單，今天證券板塊回調(diào)。但是受昨晚美股存儲板塊暴漲推動，A股存儲、半導(dǎo)體設(shè)備掀起漲停潮，穩(wěn)住了市場情緒，上證指數(shù)最高觸及4098點。午盤商業(yè)航天、有色金屬兩大熱門板塊跳水，大盤也一度翻綠，但這時國產(chǎn)算力站出來了，再次穩(wěn)住市場情緒，三大指數(shù)觸底回升，上證指數(shù)微紅報收。

目前來看，商業(yè)航天在做頭，有色金屬上漲動能衰竭，存儲、半導(dǎo)體設(shè)備還處于高潮，海外算力有望企穩(wěn)，國產(chǎn)算力躍躍欲試，今天上證指數(shù)已經(jīng)14連陽了，昨天盤中跳水承接力度較強(qiáng)，但今天力度不如昨天，短期調(diào)整的可能性越來越大。不過，既然2026的開局這么豪華，1月份不太可能虎頭蛇尾，如果后面美國公布的通脹、就業(yè)數(shù)據(jù)強(qiáng)化降息預(yù)期，那大盤調(diào)一調(diào)可能還會繼續(xù)上攻。

再來看今天的重磅消息：

• 2026年中國人民銀行工作會議1月5日-6日召開。會議強(qiáng)調(diào)，堅持穩(wěn)中求進(jìn)工作總基調(diào)，繼續(xù)實施適度寬松的貨幣政策，發(fā)揮增量政策和存量政策集成效應(yīng)，加大逆周期和跨周期調(diào)節(jié)力度；把促進(jìn)經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展、物價合理回升作為貨幣政策的重要考量，靈活高效運用降準(zhǔn)降息等多種貨幣政策工具。

• 英偉達(dá)在昨天CES上發(fā)布基于BlueField-4DPU構(gòu)建的"推理上下文內(nèi)存存儲平臺"。該架構(gòu)在RubinNVL72機(jī)架中，通過4顆BF-4DPU管理150TB內(nèi)存池，為每顆GPU額外分配16TB的NAND專用上下文空間。解決AIAgent長期運行面臨的記憶遺忘與HBM容量瓶頸問題。

受該消息刺激，昨晚美股存儲板塊暴漲，閃迪暴漲超23%、美光暴漲超6%、西部數(shù)據(jù)暴漲超9%、希捷暴漲超9%。

另外商務(wù)部1月6日公告，禁止所有兩用物項對日本軍事用戶、軍事用途，以及一切有助于提升日本軍事實力的其他最終用戶用途出口。這引發(fā)了市場對于日本可能斷供光刻膠的擔(dān)憂，強(qiáng)化了半導(dǎo)體設(shè)備和材料的自主可控預(yù)期·。

A股存儲、半導(dǎo)體設(shè)備和材料板塊掀起漲停潮，南大光電、恒坤新材、彤程新材等多股漲停，半導(dǎo)體設(shè)備ETF一度漲超8%。

• 12月國內(nèi)儲能中標(biāo)數(shù)據(jù)公布，單月中標(biāo)22.5GW/55.8GWh，容量同環(huán)比+75%/88%；2025全年累計中標(biāo)134GW/428GWh，同比+104%/150%。分場景來看，12月獨立儲能中標(biāo)49.9GWh，占比超過90%，另外用戶側(cè)儲能中標(biāo)2.2GWh，新能源配儲中標(biāo)1.7GWh。2025年獨立儲能中標(biāo)262.8GWh，同比+170%；集采中標(biāo)11.5GWh，同比+275%；用戶側(cè)儲能中標(biāo)16.1GWh，同比+257%，大型園區(qū)配儲顯著增多；新能源配儲中標(biāo)22.2GWh，同比-38%。

• 全國總工會、文化和旅游部、國家電影局、國家體育總局聯(lián)合印發(fā)《關(guān)于深入推進(jìn)新時代職工文體工作高質(zhì)量發(fā)展 擴(kuò)大職工文體消費的意見》(以下簡稱《意見》)，旨在系統(tǒng)推進(jìn)職工文體工作，釋放消費潛力，滿足廣大職工日益增長的精神文化需求。旅游板塊走強(qiáng)，君亭酒店漲超10%，三峽旅游漲停。

• 商務(wù)部公告，對原產(chǎn)于日本的進(jìn)口二氯二氫硅進(jìn)行反傾銷立案調(diào)查，本次調(diào)查確定的傾銷調(diào)查期為2024年7月1日至2025年6月30日，產(chǎn)業(yè)損害調(diào)查期為2022年1月1日至2025年6月30日。另外據(jù)財聯(lián)社報道，鑒于日本近期惡劣表現(xiàn)，中國政府正考慮針對性收緊2025年4月4日列管的中重稀土相關(guān)物項出口許可審查。

• 此前美國已經(jīng)放開H200，雖然我們這邊還沒有具體政策，但據(jù)產(chǎn)業(yè)調(diào)研，大廠Q4開始IDC招標(biāo)明顯提速，邊際恢復(fù)顯著，機(jī)構(gòu)預(yù)期隨著h200通過，國內(nèi)數(shù)據(jù)中心建設(shè)有望大幅回暖。

今天午盤國產(chǎn)AIDC板塊異動，潤建股份漲停，光環(huán)新網(wǎng)、潤澤科技、數(shù)據(jù)港、奧飛數(shù)據(jù)等多股大漲。

盤后工信部印發(fā)《工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)和人工智能融合賦能行動方案》，強(qiáng)化工業(yè)智能算力供給。加快工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)與通算中心、智算中心、超算中心融合應(yīng)用，鼓勵公共算力服務(wù)商向工業(yè)企業(yè)提供服務(wù)。引導(dǎo)工業(yè)企業(yè)加快邊緣一體機(jī)、智能網(wǎng)關(guān)等設(shè)備部署。

• 據(jù)財聯(lián)社報道，今日多部門聯(lián)合召開動力和儲能電池行業(yè)座談會，研究部署規(guī)范產(chǎn)業(yè)競爭秩序相關(guān)工作。

• 據(jù)財聯(lián)社報道，中信證券賣一現(xiàn)超14.5億元巨額壓單，最終收盤集合競價成交超1億元。此前在2025年9月17日和10月24日收盤集合競價，中信證券曾分別出現(xiàn)超30億和10億元壓單。

最后簡單看下盤面，截至收盤，上證指數(shù)微漲0.05%，創(chuàng)業(yè)板指漲幅為0.31%，市場成交額小幅放量至2.88萬億；港股恒生指數(shù)跌幅為0.94%，恒生科技指數(shù)跌幅為1.49%。

分行業(yè)來看，綜合、煤炭、電子、通信、電力設(shè)備等行業(yè)領(lǐng)漲，石油石化、非銀金融、美容護(hù)理、計算機(jī)、銀行等行業(yè)領(lǐng)跌。

近期行情詭異多變，錯綜復(fù)雜，市場時不時的蹦出最新國內(nèi)外小道消息，為此我們看財經(jīng)組建了一個高端會員社群，旨在及時傳播最新消息資訊，讓粉絲們第一時間了解資本市場最新動態(tài)，該群需要幾元錢的驗證付費（刷掉廣告黨），有需要的朋友識別下方二維碼，訂閱后添加客服拉進(jìn)群。

風(fēng)險提示：

股市有風(fēng)險，投資需謹(jǐn)慎，本文不構(gòu)成投資建議，讀者需獨立思考