釋放財政紅利、撬動金融活水，深入貫徹落實(shí)黨中央、國務(wù)院關(guān)于促進(jìn)民營經(jīng)濟(jì)發(fā)展壯大、激發(fā)民間投資活力、提振消費(fèi)擴(kuò)大內(nèi)需的決策部署，為2026年經(jīng)濟(jì)穩(wěn)增長、強(qiáng)韌性、擴(kuò)內(nèi)需筑牢支撐，惠及億萬市場主體和廣大居民。

為深入貫徹落實(shí)黨中央、國務(wù)院關(guān)于促進(jìn)民營經(jīng)濟(jì)發(fā)展壯大、激發(fā)民間投資活力的決策部署，支持中小微企業(yè)增加投資和擴(kuò)大再生產(chǎn)，充分挖掘經(jīng)濟(jì)潛能，增強(qiáng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展韌性，財政部專門印發(fā)《關(guān)于實(shí)施中小微企業(yè)貸款貼息政策的通知》，明確了具體政策內(nèi)容、操作流程和組織實(shí)施要求，覆蓋適用對象、投向領(lǐng)域、貼息標(biāo)準(zhǔn)、經(jīng)辦銀行等全方面，確保政策精準(zhǔn)落地、直達(dá)快享。

此次中小微企業(yè)貸款貼息政策，核心是通過中央財政補(bǔ)貼，降低符合條件的中小微民營企業(yè)融資成本，引導(dǎo)資金流向重點(diǎn)產(chǎn)業(yè)，支持企業(yè)擴(kuò)大再生產(chǎn)和技術(shù)升級，所有條款均明確具體、可操作性強(qiáng)，杜絕模糊表述，確保企業(yè)看得懂、銀行好執(zhí)行、部門易監(jiān)管。

（一）適用對象精準(zhǔn)界定。政策明確，適用對象為投向相關(guān)重點(diǎn)領(lǐng)域產(chǎn)業(yè)鏈及其上下游產(chǎn)業(yè)的全部中小微民營企業(yè)，其中包括但不限于由支持小微企業(yè)融資協(xié)調(diào)工作機(jī)制推薦或由工業(yè)和信息化部共享的優(yōu)質(zhì)中小微民營企業(yè)。

具體涵蓋兩類資金：一是中小微民營企業(yè)的固定資產(chǎn)貸款，二是中小微民營企業(yè)參與項目使用的新型政策性金融工具資金。這一界定既擴(kuò)大了覆蓋面，又聚焦優(yōu)質(zhì)企業(yè)，避免資金“大水漫灌”。

（二）投向領(lǐng)域劃定重點(diǎn)賽道。政策明確了重點(diǎn)支持的領(lǐng)域清單，精準(zhǔn)對接國家戰(zhàn)略和產(chǎn)業(yè)升級需求，確保貼息資金用在“刀刃上”。

具體包括三大類領(lǐng)域：一是重點(diǎn)產(chǎn)業(yè)鏈及上下游，涵蓋新能源汽車、工業(yè)母機(jī)、醫(yī)藥工業(yè)、醫(yī)療裝備、基礎(chǔ)軟件和工業(yè)軟件、民用大飛機(jī)、服務(wù)器、移動通信設(shè)備、新型顯示、儀器儀表、工業(yè)機(jī)器人、軌道交通裝備、船舶與海洋工程裝備、農(nóng)機(jī)裝備等十余個關(guān)鍵產(chǎn)業(yè)鏈，助力破解“卡脖子”難題、推動高端制造業(yè)升級。

二是生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)領(lǐng)域，包括科技服務(wù)、物流服務(wù)、信息和軟件服務(wù)、節(jié)能環(huán)保服務(wù)、生產(chǎn)性租賃服務(wù)、商務(wù)服務(wù)等，推動服務(wù)業(yè)與制造業(yè)深度融合；三是基礎(chǔ)產(chǎn)業(yè)和新興領(lǐng)域，涵蓋農(nóng)、林、牧、漁、農(nóng)副產(chǎn)品加工業(yè)，以及以人工智能等為代表的新興領(lǐng)域，兼顧農(nóng)業(yè)現(xiàn)代化和科技創(chuàng)新發(fā)展。

（三）貼息標(biāo)準(zhǔn)清晰明確，設(shè)定合理上限。政策規(guī)定，對2026年1月1日起經(jīng)辦銀行發(fā)放的、符合條件的中小微民營企業(yè)固定資產(chǎn)貸款和中小微民營企業(yè)參與項目使用的新型政策性金融工具資金，中央財政按照貸款本金給予年化1.5個百分點(diǎn)的貼息支持，貼息期限不超過2年。

同時，為兼顧公平與效率，設(shè)定單戶貼息貸款規(guī)模上限為5000萬元，避免個別企業(yè)占用過多財政資金。政策實(shí)施期限暫定1年，后續(xù)將根據(jù)政策實(shí)施效果、經(jīng)濟(jì)發(fā)展形勢等情況，酌情研究延長，確保政策的連續(xù)性和靈活性。此外，明確同一筆貸款不得重復(fù)享受中央財政其他貼息政策，嚴(yán)防資金套利，保障財政資金使用效益。

（四）經(jīng)辦銀行范圍廣泛，覆蓋各類主流機(jī)構(gòu)。此次政策明確的經(jīng)辦銀行涵蓋多個類型，確保不同區(qū)域、不同規(guī)模的中小微企業(yè)都能便捷獲取貸款和貼息服務(wù)。具體包括21家全國性銀行，分別是國家開發(fā)銀行、中國進(jìn)出口銀行、中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行、中國工商銀行股份有限公司、中國農(nóng)業(yè)銀行股份有限公司、中國銀行股份有限公司、中國建設(shè)銀行股份有限公司、交通銀行股份有限公司、中國郵政儲蓄銀行股份有限公司、中信銀行股份有限公司、中國光大銀行股份有限公司、華夏銀行股份有限公司、中國民生銀行股份有限公司、招商銀行股份有限公司、興業(yè)銀行股份有限公司、廣發(fā)銀行股份有限公司、平安銀行股份有限公司、上海浦東發(fā)展銀行股份有限公司、恒豐銀行股份有限公司、浙商銀行股份有限公司、渤海銀行股份有限公司。除上述全國性銀行外，金融監(jiān)管評級3A及以上的城市商業(yè)銀行、省級農(nóng)村商業(yè)銀行、省會城市農(nóng)村商業(yè)銀行、外資銀行，也可作為經(jīng)辦銀行，進(jìn)一步擴(kuò)大政策覆蓋范圍，提升政策普惠性。

（五）“總對總”對接機(jī)制，提升政策落地效率。為縮短工作鏈條、減少中間環(huán)節(jié)，提高貼息資金撥付、審核、結(jié)算的效率，政策明確財政部門與銀行對接實(shí)行“總對總”模式。

其中，國家開發(fā)銀行、中國進(jìn)出口銀行、中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行、中國工商銀行、中國農(nóng)業(yè)銀行、中國銀行、中國建設(shè)銀行、交通銀行、中國郵政儲蓄銀行、中信銀行、中國光大銀行等11家全國性銀行，直接與財政部對接，簡化溝通流程；其他經(jīng)辦銀行則與該行總部所在地省級財政部門對接，確保政策指令快速傳達(dá)、工作高效推進(jìn)，讓企業(yè)盡快享受貼息紅利。

為保障貼息資金規(guī)范、高效、精準(zhǔn)使用，政策明確了“申請發(fā)放—預(yù)撥資金—貼息審核—資金結(jié)算—資金清算”的全流程操作規(guī)范，采用“預(yù)撥+結(jié)算”的資金撥付方式，兼顧效率與合規(guī)，同時明確各環(huán)節(jié)時間節(jié)點(diǎn)和責(zé)任主體，避免流程繁瑣、推諉扯皮。

（一）申請發(fā)放：企業(yè)自主申請，銀行市場化審批。符合條件的中小微民營企業(yè)，可自主向相關(guān)經(jīng)辦銀行提出貸款申請，并按要求提供相關(guān)證明材料，無需經(jīng)過額外的行政審批環(huán)節(jié)，充分尊重企業(yè)自主意愿和銀行市場化決策。經(jīng)辦銀行按照市場化、法治化原則，自主審批貸款申請，自主決策貸款發(fā)放條件、額度和利率，并及時向符合條件的企業(yè)放款，保障企業(yè)資金需求及時得到滿足。

（二）預(yù)撥資金：提前墊付，及時到賬。貼息資金撥付采取“預(yù)撥+結(jié)算”的方式，確保貼息資金及時到位，減輕企業(yè)資金壓力。具體來看，經(jīng)辦銀行總部需于2026年2月5日前，結(jié)合上一年度符合條件的固定資產(chǎn)貸款發(fā)放額、本年度預(yù)計增幅等因素，向?qū)谪斦块T提出全年貼息資金申請。省級財政部門于2026年2月28日前，匯總轄區(qū)內(nèi)相關(guān)經(jīng)辦銀行總部的貼息資金申請，并統(tǒng)一報送財政部。

財政部匯總?cè)珖暾埡?，根?jù)年度預(yù)算安排，向?qū)诮?jīng)辦銀行按一定比例預(yù)撥貼息資金，同時向相關(guān)省級財政部門按一定比例預(yù)撥其他總部位于當(dāng)?shù)氐慕?jīng)辦銀行貼息資金。省級財政部門收到貼息資金后，需于10個工作日內(nèi)撥付至對口經(jīng)辦銀行，不得拖延。

經(jīng)辦銀行在向企業(yè)收取貸款利息時，同步代財政支付貼息資金，并通過手機(jī)短信、APP消息等便捷方式告知企業(yè)，讓企業(yè)清晰了解貼息到賬情況。

（三）貼息審核：按月報送，重點(diǎn)核查。為確保貼息資金投向合規(guī)，政策建立了按月審核機(jī)制。經(jīng)辦銀行總部需按月匯總本行符合貼息條件的貸款發(fā)放情況，每月5日前將上月新發(fā)放貸款的相關(guān)信息，報送至對口財政部門。

財政部門收到報送信息后，重點(diǎn)審核相關(guān)貸款是否符合政策規(guī)定的投向領(lǐng)域、適用對象等條件，及時將審核結(jié)果反饋給經(jīng)辦銀行總部，對不符合條件的貸款，取消貼息資格，確保資金投向精準(zhǔn)。

（四）資金結(jié)算：年度結(jié)算，動態(tài)調(diào)整。經(jīng)辦銀行總部匯總本行全系統(tǒng)2026年度實(shí)際使用的貼息資金，于2027年1月31日前，向?qū)谪斦块T提出2026年度貼息資金結(jié)算申請，同時報送2027年貼息資金需求申請，并對申請材料的真實(shí)性、合規(guī)性、準(zhǔn)確性負(fù)責(zé)，嚴(yán)禁虛報冒領(lǐng)。

相關(guān)省級財政部門匯總轄區(qū)內(nèi)對口經(jīng)辦銀行的資金申請，于2027年2月20日前報送財政部。財政部與對口經(jīng)辦銀行、相關(guān)省級財政部門，開展2026年度貼息資金結(jié)算工作，并同步撥付2027年貼息資金；省級財政部門則與對口經(jīng)辦銀行同步開展結(jié)算、撥付工作。2027年度貼息資金結(jié)算和2028年貼息資金撥付，參照上述流程執(zhí)行。同時，財政部門可根據(jù)政策實(shí)施情況，提前或分階段開展結(jié)算工作，提升資金使用效率。

（五）資金清算：到期清算，閉環(huán)管理。為確保貼息資金全部合規(guī)使用、清算到位，政策明確了資金清算要求。經(jīng)辦銀行總部應(yīng)于2029年1月31日前，向?qū)谪斦块T提出貼息資金清算申請。

原則上，省級財政部門自收到清算申請之日起1個月內(nèi)，出具貼息資金清算審核報告，并報送財政部。財政部分別與對口經(jīng)辦銀行、相關(guān)省級財政部門，開展貼息資金最終清算工作；省級財政部門與對口經(jīng)辦銀行同步完成清算。若政策實(shí)施期限延長，資金清算時間將相應(yīng)調(diào)整，實(shí)現(xiàn)政策全周期閉環(huán)管理。

為確保政策落地見效、不打折扣，政策明確了各部門、各機(jī)構(gòu)的職責(zé)分工，強(qiáng)化協(xié)同配合、監(jiān)督管理，嚴(yán)防資金套利、違規(guī)使用等問題，保障財政資金安全高效使用。

（一）做好信息報送，實(shí)現(xiàn)動態(tài)監(jiān)測。經(jīng)辦銀行需建立報表統(tǒng)計制度，于每月結(jié)束后5個工作日內(nèi)，向?qū)谪斦块T報送政策執(zhí)行情況，包括但不限于貸款發(fā)放金額、貼息資金使用情況等，同時抄送中國人民銀行、金融監(jiān)管總局，確保相關(guān)部門及時掌握政策實(shí)施進(jìn)度。省級財政部門于每月結(jié)束后10個工作日內(nèi)，將轄區(qū)內(nèi)政策實(shí)施情況報送財政部，形成上下聯(lián)動的信息報送機(jī)制，實(shí)現(xiàn)政策執(zhí)行全過程動態(tài)監(jiān)測。

（二）強(qiáng)化各方協(xié)同，形成工作合力。政策明確由財政部牽頭組織實(shí)施，負(fù)責(zé)做好預(yù)算管理、資金撥付、監(jiān)督抽查等工作，統(tǒng)籌推進(jìn)政策落地。工業(yè)和信息化部、國家發(fā)展改革委負(fù)責(zé)確定相關(guān)領(lǐng)域清單，加強(qiáng)對貸款資金投向的指導(dǎo)，確保資金投向符合國家戰(zhàn)略。

金融監(jiān)管總局、國家發(fā)展改革委負(fù)責(zé)在支持小微企業(yè)融資協(xié)調(diào)工作機(jī)制下，指導(dǎo)各省級工作機(jī)制推薦符合條件的小微企業(yè)，擴(kuò)大政策覆蓋范圍。

國家發(fā)展改革委負(fù)責(zé)會同有關(guān)部門制定生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)領(lǐng)域清單，明確支持邊界。工業(yè)和信息化部負(fù)責(zé)向有意愿的金融機(jī)構(gòu)，共享專精特新等優(yōu)質(zhì)中小微企業(yè)名單，助力銀行精準(zhǔn)對接企業(yè)需求。各部門分工協(xié)作、密切配合，形成推動政策落實(shí)的強(qiáng)大合力。

（三）加強(qiáng)監(jiān)督管理，嚴(yán)肅追責(zé)問責(zé)。為嚴(yán)防資金違規(guī)使用，政策建立了嚴(yán)格的監(jiān)督管理機(jī)制。財政部會同金融監(jiān)管總局，酌情組織財政部各地監(jiān)管局、金融監(jiān)管總局各監(jiān)管局開展聯(lián)合抽查，對抽查中發(fā)現(xiàn)的問題，嚴(yán)肅處理、絕不姑息。若發(fā)現(xiàn)被貼息企業(yè)有嚴(yán)重違規(guī)操作問題，將依法向企業(yè)收回貼息資金。

對與企業(yè)合謀進(jìn)行違規(guī)貼息操作的銀行，嚴(yán)格追究相關(guān)責(zé)任，情節(jié)嚴(yán)重的，取消其經(jīng)辦相關(guān)貼息業(yè)務(wù)的資格。金融監(jiān)管部門加強(qiáng)日常監(jiān)管，督促經(jīng)辦銀行嚴(yán)格審核資金用途，跟蹤貸款實(shí)際使用情況，嚴(yán)防貸款挪用。

經(jīng)辦銀行嚴(yán)格履行審貸職責(zé)，做好貸款資金流向監(jiān)控，嚴(yán)禁貸款用于投資理財?shù)忍桌顒?，并通過數(shù)據(jù)標(biāo)簽做好分類統(tǒng)計，避免貸款重復(fù)享受中央財政貼息，確保資金合規(guī)使用。

為深入貫徹落實(shí)中央經(jīng)濟(jì)工作會議精神，加力提振消費(fèi)、擴(kuò)大內(nèi)需，持續(xù)降低居民個人消費(fèi)信貸成本，提升居民消費(fèi)意愿，財政部聯(lián)合相關(guān)部門印發(fā)《關(guān)于優(yōu)化實(shí)施個人消費(fèi)貸款財政貼息政策有關(guān)事項的通知》，在原有政策基礎(chǔ)上，進(jìn)行多項優(yōu)化調(diào)整，進(jìn)一步擴(kuò)大政策惠及面、提升政策吸引力，讓更多居民享受政策紅利，助力消費(fèi)市場持續(xù)回暖。通知明確了支持消費(fèi)金融創(chuàng)新、延長政策期限、擴(kuò)大支持范圍等十二項具體要求，內(nèi)容詳實(shí)、針對性強(qiáng)，全面覆蓋政策實(shí)施的各個環(huán)節(jié)。

政策明確支持經(jīng)辦機(jī)構(gòu)創(chuàng)新消費(fèi)信貸產(chǎn)品，打破傳統(tǒng)消費(fèi)信貸模式的局限，強(qiáng)化與線下商超、線上消費(fèi)平臺的協(xié)同聯(lián)動，構(gòu)建更多金融支持消費(fèi)的新場景、新模式，擴(kuò)大個人消費(fèi)貸款貼息政策的惠及范圍，形成惠民生、促消費(fèi)的強(qiáng)大合力。

為持續(xù)發(fā)揮政策對消費(fèi)的提振作用，避免政策斷檔，政策明確將個人消費(fèi)貸款財政貼息政策實(shí)施期限延長至2026年底。調(diào)整后，個人消費(fèi)貸款財政貼息政策實(shí)施期為2025年9月1日至2026年12月31日，覆蓋近16個月，給予居民充足的政策享受時間。

居民在上述期限內(nèi)發(fā)生的符合條件的消費(fèi)，均可按規(guī)定享受貼息支持。政策到期后，財政部將根據(jù)政策實(shí)施效果、消費(fèi)市場恢復(fù)情況等，酌情研究延長政策期限等相關(guān)事宜，確保政策能夠根據(jù)經(jīng)濟(jì)形勢變化，持續(xù)發(fā)揮作用，穩(wěn)定居民消費(fèi)預(yù)期。

為打破消費(fèi)領(lǐng)域限制，讓政策惠及更多消費(fèi)場景，政策明確取消《財政部 中國人民銀行 金融監(jiān)管總局關(guān)于印發(fā)的通知》（財金〔2025〕80號）中關(guān)于消費(fèi)領(lǐng)域的限制。調(diào)整后，居民在政策實(shí)施期內(nèi)，使用經(jīng)辦機(jī)構(gòu)個人消費(fèi)貸款進(jìn)行的各領(lǐng)域消費(fèi)，以及新發(fā)生的信用卡賬單分期，只要符合真實(shí)性、合規(guī)性要求，經(jīng)經(jīng)辦機(jī)構(gòu)識別確認(rèn)后，均可按規(guī)定享受貼息支持。這意味著，無論是商品消費(fèi)還是服務(wù)消費(fèi)，無論是大額消費(fèi)還是小額消費(fèi)，只要符合條件，均可享受貼息，徹底打破了原有領(lǐng)域限制，提升了政策的普惠性。

為進(jìn)一步提升政策吸引力，切實(shí)降低居民消費(fèi)信貸成本，政策對貼息標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行了優(yōu)化調(diào)整，取消了兩項不合理的上限限制。

一是取消單筆消費(fèi)貼息金額上限500元的要求，此前，單筆消費(fèi)貼息最高不超過500元，限制了大額消費(fèi)的貼息力度，此次取消后，大額消費(fèi)可享受更多貼息支持，更好地滿足居民購車、家電更新、房屋裝修等大宗消費(fèi)需求。

二是取消每名借款人在一家經(jīng)辦機(jī)構(gòu)可享受5萬元以下累計消費(fèi)貼息上限1000元的要求，進(jìn)一步擴(kuò)大了居民可享受的貼息額度。同時，維持每名借款人在一家經(jīng)辦機(jī)構(gòu)可享受累計消費(fèi)貼息上限每年3000元的要求不變，兼顧政策普惠性與財政資金可持續(xù)性。

為讓更多居民便捷獲取消費(fèi)貸款和貼息服務(wù)，政策明確擴(kuò)大經(jīng)辦機(jī)構(gòu)范圍。各省級財政部門會同當(dāng)?shù)叵嚓P(guān)部門，制定屬地個人消費(fèi)貸款貼息政策，將監(jiān)管評級在3A及以上的城市商業(yè)銀行、農(nóng)村合作金融機(jī)構(gòu)、外資銀行、消費(fèi)金融公司、汽車金融公司等納入屬地貼息政策經(jīng)辦機(jī)構(gòu)范圍，打破原有經(jīng)辦機(jī)構(gòu)局限，進(jìn)一步擴(kuò)大政策覆蓋范圍。

同時，明確貼息資金的分擔(dān)比例，中央財政、省級財政分別承擔(dān)貼息資金的90%、10%，減輕地方財政壓力，保障政策順利實(shí)施。

為確保貼息資金及時到位、高效使用，政策明確貼息資金撥付采取“預(yù)撥+清算”的方式，簡化撥付流程、壓縮辦理時限。經(jīng)辦機(jī)構(gòu)省級機(jī)構(gòu)于2026年1月31日前，向?qū)俚厥〖壺斦块T報送政策實(shí)施期內(nèi)的貼息資金需求申請。

若經(jīng)辦機(jī)構(gòu)無省級分支機(jī)構(gòu)，則由其總部向注冊地省級財政部門報送相關(guān)申請材料。各省級財政部門對轄區(qū)內(nèi)經(jīng)辦機(jī)構(gòu)政策實(shí)施期內(nèi)的貼息資金需求進(jìn)行核對、匯總后，于2026年2月28日前向財政部報送貼息資金需求申請。

財政部于2026年一季度，向各省級財政部門按一定比例預(yù)撥貼息資金，保障貼息資金及時到位；并于政策實(shí)施期滿后，按規(guī)定開展貼息資金清算工作，確保資金使用合規(guī)。各省級財政部門按季度向轄區(qū)內(nèi)經(jīng)辦機(jī)構(gòu)，審核撥付上季度貼息資金，避免資金拖延，提升資金使用效率。

政策明確財政部、中國人民銀行、金融監(jiān)管總局三大部門加強(qiáng)協(xié)作配合，做好個人消費(fèi)貸款業(yè)務(wù)開展情況、政策執(zhí)行情況等信息共享工作，打破信息壁壘，實(shí)現(xiàn)數(shù)據(jù)互通，及時掌握政策實(shí)施進(jìn)度、存在的問題，協(xié)同推進(jìn)政策落實(shí)。

同時，財政部會同金融監(jiān)管總局，酌情組織財政部各地監(jiān)管局、金融監(jiān)管總局各監(jiān)管局開展聯(lián)合抽查，加強(qiáng)對政策執(zhí)行情況的監(jiān)督檢查，對發(fā)現(xiàn)的經(jīng)辦機(jī)構(gòu)違規(guī)貼息操作等問題，嚴(yán)格追究責(zé)任，情節(jié)嚴(yán)重的，取消其經(jīng)辦相關(guān)業(yè)務(wù)的資格，確保政策落地見效。

為保障政策規(guī)范實(shí)施，政策明確了各部門的監(jiān)督管理職責(zé)，形成全方位、多層次的監(jiān)管體系。各省級財政部門要合理簡化貼息資金撥付流程，提高貼息資金使用效率，按要求做好貼息資金撥付、清算等相關(guān)工作，認(rèn)真開展對經(jīng)辦機(jī)構(gòu)政策執(zhí)行情況的抽查工作，及時發(fā)現(xiàn)和整改問題。

中國人民銀行各省級分行負(fù)責(zé)督促經(jīng)辦機(jī)構(gòu)落實(shí)消費(fèi)貸款利率政策，指導(dǎo)經(jīng)辦機(jī)構(gòu)圍繞消費(fèi)重點(diǎn)場景、重點(diǎn)群體做好金融服務(wù)，優(yōu)化消費(fèi)金融產(chǎn)品，促進(jìn)提振和擴(kuò)大消費(fèi)。

金融監(jiān)管總局各監(jiān)管局要進(jìn)一步加強(qiáng)對經(jīng)辦機(jī)構(gòu)個人消費(fèi)貸款業(yè)務(wù)的日常監(jiān)管，指導(dǎo)經(jīng)辦機(jī)構(gòu)落實(shí)貸款用途和資金流向有關(guān)監(jiān)管要求，做好經(jīng)辦機(jī)構(gòu)貼息資金申請和清算數(shù)據(jù)匯總工作，嚴(yán)防資金違規(guī)使用。

各經(jīng)辦機(jī)構(gòu)要進(jìn)一步提高政治站位，充分認(rèn)識個人消費(fèi)貸款財政貼息政策對提振消費(fèi)、擴(kuò)大內(nèi)需的重要意義，切實(shí)履行主體責(zé)任。優(yōu)化內(nèi)部業(yè)務(wù)系統(tǒng)和操作流程，提高借款人消費(fèi)信息識別能力，加強(qiáng)貸款用途和資金流向監(jiān)測，嚴(yán)防貸款挪用、套利等行為。按規(guī)定及時報送個人消費(fèi)貸款貼息政策執(zhí)行情況、貼息資金撥付和清算申請材料，并對材料的真實(shí)性、合規(guī)性、準(zhǔn)確性負(fù)責(zé)，嚴(yán)禁虛報冒領(lǐng)、違規(guī)操作，確保政策規(guī)范執(zhí)行。

經(jīng)辦機(jī)構(gòu)需建立報表統(tǒng)計制度，加強(qiáng)政策執(zhí)行情況的統(tǒng)計核算，于每月結(jié)束后5個工作日內(nèi)，向財政部和省級財政部門報送政策執(zhí)行情況，包括貸款發(fā)放金額、貼息金額、覆蓋人數(shù)等情況，并抄送中國人民銀行、金融監(jiān)管總局，確保相關(guān)部門及時掌握政策實(shí)施成效。省級財政部門于每月結(jié)束后10個工作日內(nèi)，將轄區(qū)內(nèi)政策實(shí)施情況報送財政部，形成上下聯(lián)動的信息報送機(jī)制，為政策調(diào)整優(yōu)化提供數(shù)據(jù)支撐。

為深入貫徹落實(shí)黨中央、國務(wù)院關(guān)于有效激發(fā)民間投資活力的決策部署，有效發(fā)揮政府性融資擔(dān)保增信分險作用，引導(dǎo)金融機(jī)構(gòu)加力支持?jǐn)U大內(nèi)需、科技創(chuàng)新、中小微企業(yè)等重點(diǎn)領(lǐng)域，財政部聯(lián)合相關(guān)部門印發(fā)《關(guān)于實(shí)施民間投資專項擔(dān)保計劃的通知》，推出民間投資專項擔(dān)保計劃，通過額度支持、分險補(bǔ)償、降費(fèi)補(bǔ)貼等多項舉措，破解民間投資融資難、融資貴、風(fēng)險高的難題，激發(fā)民間投資活力，引導(dǎo)民間資本投向優(yōu)質(zhì)領(lǐng)域，為經(jīng)濟(jì)發(fā)展注入新動能。通知明確了總體要求、實(shí)施方案和組織實(shí)施等內(nèi)容，條款具體、措施有力，確保專項擔(dān)保計劃有序推進(jìn)、取得實(shí)效。

此次實(shí)施民間投資專項擔(dān)保計劃，總體要求是深入貫徹黨的二十大和二十屆歷次全會精神，進(jìn)一步發(fā)揮國家融資擔(dān)?；穑ㄒ韵潞喎Q融擔(dān)基金）體系引領(lǐng)作用，綜合運(yùn)用風(fēng)險補(bǔ)償、降費(fèi)補(bǔ)貼、資本金補(bǔ)充等措施，增強(qiáng)政府性融資擔(dān)保能力，暢通信貸資源投放渠道，加快構(gòu)建多層次、廣覆蓋、風(fēng)險可控、可持續(xù)發(fā)展的普惠融資擔(dān)保體系。核心目標(biāo)是引導(dǎo)金融資源精準(zhǔn)支持民間投資擴(kuò)大優(yōu)質(zhì)商品和服務(wù)供給，充分激發(fā)民間投資活力，推動民間投資高質(zhì)量發(fā)展，助力擴(kuò)大內(nèi)需、穩(wěn)定經(jīng)濟(jì)增長。

專項擔(dān)保計劃圍繞額度、支持對象、分險比例、擔(dān)保費(fèi)率、授信額度等關(guān)鍵環(huán)節(jié)，推出一系列針對性舉措，全方位支持民間投資，切實(shí)降低民間投資融資成本、緩釋融資風(fēng)險，具體實(shí)施方案清晰明確、可操作性強(qiáng)。

（一）計劃額度：5000億元，分兩年實(shí)施。為確保政策支持力度，專項擔(dān)保計劃明確總額度為5000億元，分兩年逐步實(shí)施，每年安排2500億元額度，合理把控政策推進(jìn)節(jié)奏，兼顧資金供給與風(fēng)險防控，確保額度能夠精準(zhǔn)對接民間投資需求，充分發(fā)揮資金杠桿作用，撬動更多民間資本投入重點(diǎn)領(lǐng)域。

同時，明確了中小微企業(yè)的準(zhǔn)入條件，確保資金投向合規(guī)優(yōu)質(zhì)企業(yè)：一是未被列入經(jīng)營異常名錄或失信主體名單，信用狀況良好；二是提供的產(chǎn)品或服務(wù)不屬于國家禁止、限制或淘汰類，符合國家產(chǎn)業(yè)政策；三是近三年未發(fā)生重大安全、質(zhì)量、環(huán)境污染等事故以及偷漏稅等違法違規(guī)行為，經(jīng)營狀況合規(guī)。上述條件既保障了資金使用安全，又避免了過度限制，兼顧了政策普惠性與合規(guī)性。

（三）適當(dāng)提高分險比例，緩釋擔(dān)保機(jī)構(gòu)風(fēng)險。為減輕政府性融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)和直保機(jī)構(gòu)的代償壓力，增強(qiáng)其支持民間投資的積極性，政策建立了差異化分險機(jī)制，合理劃分銀行與擔(dān)保體系的風(fēng)險責(zé)任。具體規(guī)定，在本計劃內(nèi)，銀行承擔(dān)貸款風(fēng)險責(zé)任比例不低于20%，確保銀行履行審貸職責(zé)，共同防控風(fēng)險。政府性融資擔(dān)保體系承擔(dān)貸款風(fēng)險責(zé)任比例不高于80%，其中，融擔(dān)基金適當(dāng)提高對民營企業(yè)中長期貸款的風(fēng)險分擔(dān)比例，減少直保機(jī)構(gòu)的風(fēng)險分擔(dān)責(zé)任和代償壓力。

根據(jù)貸款期限，融擔(dān)基金分險比例分為三檔，實(shí)行差異化管理：對期限超過1年但不超過3年的貸款，分險比例不超過30%；對期限超過3年但不超過5年的貸款，分險比例不超過35%；對期限超過5年的貸款，分險比例不超過40%。貸款期限越長，風(fēng)險越高，分險比例適當(dāng)提高，精準(zhǔn)匹配風(fēng)險水平，進(jìn)一步緩釋擔(dān)保機(jī)構(gòu)風(fēng)險，提升其支持民間投資中長期貸款的積極性。

（四）進(jìn)一步降低擔(dān)保費(fèi)率，減輕企業(yè)融資成本。為切實(shí)降低民營企業(yè)實(shí)際承擔(dān)的擔(dān)保費(fèi)用，減輕企業(yè)融資成本，政策明確中央財政支持融擔(dān)基金降低再擔(dān)保費(fèi)，并給予降費(fèi)補(bǔ)貼。具體要求，融擔(dān)基金再擔(dān)保費(fèi)減半收取，同時推動降費(fèi)政策層層傳導(dǎo)至直保機(jī)構(gòu)，確保直保機(jī)構(gòu)同步降低擔(dān)保費(fèi)率，最終實(shí)現(xiàn)直保機(jī)構(gòu)擔(dān)保費(fèi)率不得超過1%的目標(biāo)。這一舉措將大幅降低民間投資企業(yè)的融資成本，讓企業(yè)有更多資金投入生產(chǎn)經(jīng)營和創(chuàng)新發(fā)展。

（五）提高授信擔(dān)保額度，支持重點(diǎn)項目發(fā)展。為滿足中小微企業(yè)民間投資的資金需求，政策明確提高授信擔(dān)保額度，對于本計劃內(nèi)的貸款，單戶授信擔(dān)保額度不高于2000萬元，能夠覆蓋絕大多數(shù)中小微企業(yè)的投資資金需求。同時，對于符合國家戰(zhàn)略要求、屬于重點(diǎn)領(lǐng)域（如科技創(chuàng)新、綠色發(fā)展、擴(kuò)大內(nèi)需等）的優(yōu)質(zhì)民營企業(yè)投資項目，鼓勵合作機(jī)構(gòu)在風(fēng)險可控的前提下，在擔(dān)保額度上限內(nèi)加大支持力度，靈活調(diào)整授信擔(dān)保額度，助力優(yōu)質(zhì)民間投資項目落地實(shí)施。

（六）適當(dāng)提高代償上限，提高風(fēng)險容忍度。為提高政府性融資擔(dān)保對中小微企業(yè)民間投資中長期貸款的風(fēng)險容忍度，打消擔(dān)保機(jī)構(gòu)的顧慮，增強(qiáng)其支持民間投資的信心，政策明確將融擔(dān)基金該項業(yè)務(wù)代償率上限由4%提高至5%，適當(dāng)放寬風(fēng)險管控標(biāo)準(zhǔn)，允許一定比例的代償，為擔(dān)保機(jī)構(gòu)支持民間投資提供更大的空間。同時，允許將相應(yīng)擔(dān)保貸款資金投入形成的固定資產(chǎn)，追加為反擔(dān)保物，進(jìn)一步充實(shí)反擔(dān)保資源，降低擔(dān)保機(jī)構(gòu)風(fēng)險，提升其支持民間投資的積極性。

（七）加大風(fēng)險補(bǔ)償力度，保障政策可持續(xù)。為增強(qiáng)融擔(dān)基金的風(fēng)險抵御能力，保障專項擔(dān)保計劃持續(xù)推進(jìn)，政策明確中央財政對融擔(dān)基金實(shí)施本計劃新增代償支出，給予風(fēng)險補(bǔ)償，減輕融擔(dān)基金的代償壓力。同時，融擔(dān)基金年度業(yè)務(wù)規(guī)模由財政部根據(jù)企業(yè)融資需要、融擔(dān)基金運(yùn)行情況和風(fēng)險防控水平等因素，統(tǒng)籌確定，確保業(yè)務(wù)規(guī)模與風(fēng)險防控能力相匹配，實(shí)現(xiàn)政策可持續(xù)實(shí)施。

（八）探索新型產(chǎn)品供給，創(chuàng)新服務(wù)模式。為進(jìn)一步拓寬民間投資融資渠道，提升融資服務(wù)質(zhì)量，政策鼓勵政府性融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)和銀行探索創(chuàng)新服務(wù)模式，推出符合民間投資特點(diǎn)的金融產(chǎn)品。重點(diǎn)鼓勵探索“供應(yīng)鏈+融資擔(dān)保”“場景金融+數(shù)字人民幣”等創(chuàng)新模式，聚焦擴(kuò)大民間投資，開發(fā)中長期信貸擔(dān)保產(chǎn)品，積極為重點(diǎn)產(chǎn)業(yè)供應(yīng)鏈上下游中小微企業(yè)提供融資支持，打通民間投資融資堵點(diǎn)，提升融資便捷性。

（九）增強(qiáng)融擔(dān)基金資本實(shí)力，強(qiáng)化體系支撐。為提升融擔(dān)基金的擔(dān)保能力，更好地發(fā)揮其引領(lǐng)作用，政策明確中央財政向融擔(dān)基金注資50億元，用于增強(qiáng)融擔(dān)基金的資本實(shí)力，同時支持融擔(dān)基金向省級擔(dān)保機(jī)構(gòu)注資。注資資金重點(diǎn)用于獎勵那些在提高業(yè)務(wù)規(guī)模、降低擔(dān)保費(fèi)率、拉動民間投資、促進(jìn)就業(yè)創(chuàng)業(yè)、有效防控風(fēng)險等方面成效較好的政府性融資擔(dān)保、再擔(dān)保機(jī)構(gòu)，充分發(fā)揮激勵導(dǎo)向作用。同時，注重政策支持的均衡性，適當(dāng)向中西部地區(qū)傾斜，縮小區(qū)域差距，確保中西部地區(qū)民間投資也能獲得充足的擔(dān)保支持。

為確保民間投資專項擔(dān)保計劃有序?qū)嵤?、取得?shí)效，政策明確了各部門、各機(jī)構(gòu)的職責(zé)分工，強(qiáng)化監(jiān)督管理、協(xié)同配合，形成上下聯(lián)動、齊抓共管的工作格局。

（一）財政部：履行牽頭職責(zé)，強(qiáng)化監(jiān)督管理。財政部負(fù)責(zé)加強(qiáng)對融擔(dān)基金風(fēng)險補(bǔ)償資金的監(jiān)督管理，督促融擔(dān)基金加強(qiáng)風(fēng)險控制，建立健全風(fēng)險防控機(jī)制，及時履行風(fēng)險分擔(dān)責(zé)任，確保資金安全高效使用。同時，統(tǒng)籌推進(jìn)專項擔(dān)保計劃實(shí)施，根據(jù)政策實(shí)施情況，及時調(diào)整優(yōu)化相關(guān)舉措，保障計劃有序推進(jìn)。

（二）金融管理部門：加強(qiáng)日常監(jiān)管，引導(dǎo)信貸投放。金融管理部門（中國人民銀行、金融監(jiān)管總局等）加強(qiáng)對金融機(jī)構(gòu)和擔(dān)保機(jī)構(gòu)的日常監(jiān)管，督促金融機(jī)構(gòu)嚴(yán)格審核貸款資金用途，規(guī)范貸款審批流程，加大對民間投資中長期貸款的投放力度，確保信貸資金精準(zhǔn)投向符合條件的中小微企業(yè)。同時，指導(dǎo)擔(dān)保機(jī)構(gòu)優(yōu)化服務(wù)流程、降低擔(dān)保費(fèi)率，提升擔(dān)保服務(wù)質(zhì)量。

（三）地方財政部門：強(qiáng)化配套支持，做好績效評價。地方財政部門結(jié)合當(dāng)?shù)貙?shí)際情況，加大對政府性融資擔(dān)保、再擔(dān)保機(jī)構(gòu)的支持力度，通過給予風(fēng)險補(bǔ)償、獎補(bǔ)資金、擔(dān)保費(fèi)補(bǔ)貼等方式，增強(qiáng)地方擔(dān)保機(jī)構(gòu)的擔(dān)保能力。同時，在對政府性融資擔(dān)保、再擔(dān)保機(jī)構(gòu)進(jìn)行績效評價時，將本計劃業(yè)務(wù)規(guī)模、降費(fèi)效果、就業(yè)貢獻(xiàn)度、經(jīng)濟(jì)社會效益等因素作為重要評價內(nèi)容，充分發(fā)揮績效評價的激勵導(dǎo)向作用，推動地方擔(dān)保機(jī)構(gòu)積極參與專項擔(dān)保計劃。

（四）融擔(dān)基金：細(xì)化操作流程，加強(qiáng)監(jiān)測分析。融擔(dān)基金負(fù)責(zé)細(xì)化與合作機(jī)構(gòu)支持民間投資業(yè)務(wù)的具體操作安排，明確合作流程、分險比例、費(fèi)用標(biāo)準(zhǔn)等細(xì)節(jié)，確保業(yè)務(wù)有序開展。同時，優(yōu)化全國政府性融資擔(dān)保數(shù)字化平臺功能，加強(qiáng)對本計劃業(yè)務(wù)的統(tǒng)計監(jiān)測和動態(tài)分析，及時跟蹤政策落實(shí)情況，掌握業(yè)務(wù)開展進(jìn)度、存在的問題，及時向財政部反饋，為政策調(diào)整優(yōu)化提供數(shù)據(jù)支撐。

中小微企業(yè)貸款貼息政策，精準(zhǔn)滴灌重點(diǎn)產(chǎn)業(yè)，通過年化1.5%的貼息補(bǔ)貼，降低企業(yè)融資成本，引導(dǎo)資金流向高端制造、生產(chǎn)性服務(wù)、農(nóng)業(yè)現(xiàn)代化等重點(diǎn)領(lǐng)域，支持企業(yè)擴(kuò)大再生產(chǎn)和技術(shù)升級，夯實(shí)實(shí)體經(jīng)濟(jì)根基。

個人消費(fèi)貸款財政貼息優(yōu)化政策，延長期限、取消限制、提高標(biāo)準(zhǔn)，將信用卡賬單分期納入支持范圍，讓更多居民享受貼息紅利，降低消費(fèi)信貸成本，提振居民消費(fèi)意愿，推動消費(fèi)市場回暖；民間投資專項擔(dān)保計劃，以5000億額度為支撐，通過降費(fèi)、增信、分險等舉措，破解民間投資融資難題，激發(fā)民間投資活力，引導(dǎo)民間資本投向優(yōu)質(zhì)領(lǐng)域，為經(jīng)濟(jì)發(fā)展注入新動能。

三大政策各有側(cè)重、相互補(bǔ)充，形成了覆蓋企業(yè)投資、個人消費(fèi)、民間投資的全鏈條支持體系，充分發(fā)揮了財政資金的杠桿作用，能夠撬動更多金融資源流向?qū)嶓w、惠及民生，實(shí)現(xiàn)“財政補(bǔ)一點(diǎn)、銀行貸一點(diǎn)、企業(yè)投一點(diǎn)、居民花一點(diǎn)”的良性循環(huán)。同時，各項政策都建立了嚴(yán)格的監(jiān)督管理機(jī)制，嚴(yán)防資金套利、違規(guī)使用等問題，確保財政資金安全高效使用，實(shí)現(xiàn)政策效果與風(fēng)險防控的平衡。

隨著這三項重磅政策的落地見效，有望進(jìn)一步激活市場主體活力、釋放消費(fèi)潛力、激發(fā)民間投資動力，推動產(chǎn)業(yè)鏈升級、消費(fèi)市場回暖、民間投資活躍，為2026年經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展夯實(shí)基礎(chǔ)，助力構(gòu)建國內(nèi)大循環(huán)為主體、國內(nèi)國際雙循環(huán)相互促進(jìn)的新發(fā)展格局，為中國經(jīng)濟(jì)持續(xù)穩(wěn)定增長注入持久動力。