2026年春節(jié)，AI以最昂貴、最璀璨的方式登上春晚舞臺。煙花絢爛，卻也轉(zhuǎn)瞬即逝。有人視之為大廠春節(jié)營銷的新巔峰，有人開始仔細(xì)考察“留存率”。

誰也沒想到，這場C端的AI大戰(zhàn)只是個(gè)序曲——2026年2月，國際知名咨詢機(jī)構(gòu)沙利文（Frost & Sullivan）發(fā)布了《中國GenAI市場洞察：企業(yè)級大模型調(diào)用全景研究，2025下半年》，中國企業(yè)級大模型日均調(diào)用量飆升至37.0萬億tokens，較上半年增長263%。其中，阿里云千問（Qwen）占比32.1%位列第一，較上半年的17.7%幾乎翻倍。

C端市場還在普及期的當(dāng)下，中國大模型已經(jīng)在企業(yè)級市場進(jìn)入深水區(qū)。報(bào)告給了一個(gè)具有顛覆性的觀察窗口——在企業(yè)級大模型的全球角力中，中國開源模型已悄然形成全球重要一極，我們不僅要突破技術(shù)上的天花板，更要走出一條深度嵌入中國萬億級復(fù)雜產(chǎn)業(yè)環(huán)境的“第二條道路”。

而這條道路上，領(lǐng)跑的為什么是阿里云？

——導(dǎo)語

01

工程化能力的超級比拼

沙利文報(bào)告的硬核之處，在于它的數(shù)據(jù)基于一線調(diào)查。870份來自互聯(lián)網(wǎng)、金融、消費(fèi)電子及汽車等重點(diǎn)行業(yè)的有效問卷顯示，企業(yè)應(yīng)用大模型的動因發(fā)生了本質(zhì)變化。

2025年上半年，企業(yè)使用大模型的主要驅(qū)動力，是提升產(chǎn)品性能與客戶體驗(yàn)；到下半年，提升企業(yè)運(yùn)營效率和研發(fā)效能躍升為首要動因。

換句話說，半年之間，大模型應(yīng)用走過了“炒作期”，進(jìn)入了“務(wù)實(shí)期”。

為什么爆發(fā)點(diǎn)卡在2025下半年這個(gè)節(jié)點(diǎn)？這不是由某個(gè)版本的模型發(fā)布造成的，而是水滴石穿引起的質(zhì)變。

我個(gè)人的觀點(diǎn)是，這種陡峭上升，是中國大模型的宏觀能力的升級到位，以及阿里云這樣以云端賦能為依托的全棧式AI巨獸，在工程化能力上有了具體的、微觀層面的核心突破。

簡單說，2025年，以千問為代表的部分中國大模型完成了從“有趣、有料”到“好用、見效”的驚險(xiǎn)一跳。在這個(gè)過程里，“用得上”的門檻被徹底拉低——得益于成熟的生態(tài)和豐富的工具體系，今天的中小企業(yè)無需頂級算法工程師，只需像擰開水龍頭一樣調(diào)用API；而“用得好”的標(biāo)準(zhǔn)則被極大低推高了——AI必須嵌入工作流，甚至與終端產(chǎn)品融為一體。

而千問為何領(lǐng)先？簡單說，就是基礎(chǔ)建設(shè)和服務(wù)于客戶的工程能力到位了。

首先，對企業(yè)來說，最現(xiàn)實(shí)的痛點(diǎn)是：自己不需要先成為一家“會造AI基礎(chǔ)設(shè)施的公司”，才能開始使用AI。

阿里云直擊這個(gè)痛點(diǎn)。把大模型能力從“少數(shù)技術(shù)精英手中的尖端工具”，改造成可以被千行百業(yè)穩(wěn)定調(diào)用、持續(xù)迭代、按需付費(fèi)的工業(yè)化能力。在這個(gè)過程中，阿里云舉重若輕——先用重資產(chǎn)把云能力的底盤做厚，再用工程化把復(fù)雜性藏到平臺后面。

若只看表層，人們看到的是千問；若往下看一層，則是完整的“AI供給鏈”——從底層芯片與算力基礎(chǔ)設(shè)施，到模型研發(fā)與供給方式，再到開發(fā)工具鏈、應(yīng)用框架、行業(yè)方案與生態(tài)運(yùn)營，層層銜接，彼此咬合，最終把企業(yè)使用AI的門檻一截一截地削平。

圖：根據(jù)沙利文報(bào)告制作

過去，云原生、容器、彈性調(diào)度、Serverless用來服務(wù)互聯(lián)網(wǎng)業(yè)務(wù)高并發(fā)場景；在AI時(shí)代，它們被重新組織，變成了企業(yè)使用大模型時(shí)最關(guān)鍵的“隱形托底”——擴(kuò)縮容不再需要自己搭架構(gòu)，安全隔離不必從零設(shè)計(jì)，高峰請求來臨時(shí)也不至于系統(tǒng)先崩、預(yù)算后崩。

其次，在企業(yè)最容易“卡殼”的中段——從試驗(yàn)到上線——阿里云的工程價(jià)值也更顯出分量。許多公司并不是不知道大模型有用，而是死在“中間地帶”：算法團(tuán)隊(duì)能做Demo，業(yè)務(wù)團(tuán)隊(duì)提得出需求，但一旦開干，就會立刻變成工程泥潭。

阿里云憑借極強(qiáng)悍的體系性工程能力，把分散在不同工具、不同角色、不同系統(tǒng)里的能力盡可能收束到同一套生產(chǎn)流水線里。企業(yè)得到的不再只是一個(gè)模型API，而是一套從開發(fā)環(huán)境到訓(xùn)練車間，再到上線工廠的連續(xù)生產(chǎn)能力。它真正降低的，不是“調(diào)用一次模型”的門檻，而是“把AI功能長期穩(wěn)定地變成企業(yè)產(chǎn)品和流程一部分”的低門檻。

最后，今年為啥會有這么大的增量，我想是用戶滲透開始了。AI市場是典型的正金字塔結(jié)構(gòu)。最開始、最亮眼的客戶是金融、銀行、500強(qiáng)企業(yè)，不僅是它們在客戶名單上好看，也是因?yàn)樗鼈兪堑湫偷慕鹱炙獾娜哂脩簟哳A(yù)算、高預(yù)期、高合規(guī)性。它們有強(qiáng)大的預(yù)算，但也有強(qiáng)大的降本增效的壓力。

02

從“獨(dú)角獸”到“華強(qiáng)北”

贏得了金字塔尖的客戶只是馬拉松的第一步。居于金字塔中部和底部的部分，則既是最能貢獻(xiàn)營收的部分，又是最難滲透的部分。

這一層極廣大的客戶，不可能在公司內(nèi)單獨(dú)設(shè)立一個(gè)“AI應(yīng)用部門”，它們需要更現(xiàn)成的工具和生態(tài)。對此，阿里云的思路從不是鼓勵企業(yè)“從零造輪子”，而是把復(fù)雜能力盡可能模塊化、組件化。比如，知識庫檢索（RAG）、工作流編排、插件調(diào)用、智能體構(gòu)建、跨系統(tǒng)接入，這些原本需要一支經(jīng)驗(yàn)豐富的AI工程團(tuán)隊(duì)才能拼出來的能力，如今被逐步封裝進(jìn)平臺，成為可組合、可配置、可迭代的模塊。

這樣一來，企業(yè)做AI應(yīng)用的重心就發(fā)生了變化：過去是把大量精力耗在底層通用能力的搭建上，或者放棄，如今則可以更早進(jìn)入真正有商業(yè)價(jià)值的環(huán)節(jié)——業(yè)務(wù)流程設(shè)計(jì)、場景打磨、組織協(xié)同和用戶體驗(yàn)優(yōu)化。對于一家制造企業(yè)、一家銀行、一家零售品牌而言，這種變化的意義非常直接：它可以從一個(gè)小場景開始，從一個(gè)流程節(jié)點(diǎn)切入，在可控預(yù)算里驗(yàn)證價(jià)值，再逐步擴(kuò)展到更復(fù)雜的系統(tǒng)。

也正因如此，阿里云這條鏈路的最終價(jià)值，并不體現(xiàn)在某一次發(fā)布會上的技術(shù)炫目，而體現(xiàn)在它如何改變企業(yè)采用AI的經(jīng)濟(jì)學(xué)，并最終把自己的工具和模塊變成企業(yè)工作流的一部分。

圖：根據(jù)沙利文報(bào)告制作

所以，我們看到的是一個(gè)均衡度很高的阿里云客戶生態(tài)——金融業(yè)一馬當(dāng)先，成為“AI高親和力”標(biāo)桿。工商銀行、建設(shè)銀行、中信證券、中國人壽等頭部機(jī)構(gòu)幾乎全數(shù)接入阿里云AI平臺。千問在風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)、反欺詐、智能投顧等場景的落地，已形成近乎獨(dú)占的統(tǒng)治力。

同樣，更震撼的是“獨(dú)角獸”與“華強(qiáng)北”生態(tài)：在胡潤全球獨(dú)角獸榜單中，60%新銳企業(yè)選擇阿里云；在2026年1月的千問智能硬件展上，1500多款產(chǎn)品驚艷亮相——從手機(jī)、AR眼鏡、智能汽車到學(xué)習(xí)機(jī)、家電，這些產(chǎn)品的研發(fā)方大多是有一些機(jī)電技術(shù)的中小創(chuàng)新型企業(yè)，它們急需AI補(bǔ)上短板，但又找不到適合自己的賦能方式，直到千問出現(xiàn)——最終，模型得以深度嵌入終端，形成“模型+硬件+服務(wù)”的閉環(huán)。

從這個(gè)意義上看，阿里云在AI時(shí)代最核心的競爭力，并不是單點(diǎn)技術(shù)的鋒利，而是工程體系的厚度。它把芯片、算力基礎(chǔ)設(shè)施、大模型研發(fā)、開發(fā)工具鏈、應(yīng)用框架、行業(yè)方案與生態(tài)運(yùn)營，串成了一條完整而可運(yùn)行的鏈路，再用持續(xù)多年的工程化能力，把這條鏈路從“少數(shù)人的技術(shù)能力”打磨成“多數(shù)企業(yè)的生產(chǎn)力基礎(chǔ)”。這或許才是大模型進(jìn)入產(chǎn)業(yè)深水區(qū)后，最稀缺、也最有長期價(jià)值的能力。

03

高并行競爭中的“全棧進(jìn)化”

沙利文報(bào)告中有兩句看似矛盾的話，精準(zhǔn)預(yù)言了大模型行業(yè)宿命：“閉源市場，百模大戰(zhàn)已結(jié)束”；“開源市場，多廠商并行競爭下的全棧能力擴(kuò)展，將成常態(tài)?！?/p>

前者比較好理解，報(bào)告提到了企業(yè)青睞的范式：以開源模型作為長期可控底座，在關(guān)鍵推理、安全、內(nèi)容治理等高風(fēng)險(xiǎn)能力位引入閉源模型補(bǔ)齊短板。

后者則需要仔細(xì)品味，我的理解是要把這句話一分為二，也就是“多廠商并行競爭”還會保持一段時(shí)間，但最終的考驗(yàn)將是“全棧能力的擴(kuò)展”。

開源更便宜，這是用戶遷移的一部分原因；但基礎(chǔ)設(shè)施更完善，切換門檻更低，反而是市場集中度提升的更重要原因。

翻譯過來就是，在不同的模型間切換更容易了，但用戶集中度卻提高了。

是不是很反常識？的確，因?yàn)閹资陙?，企業(yè)級云市場習(xí)慣的敘事是——要通過Iaas、PaaS多層能力的緊耦合，使得用戶的遷移成本很高，所以用戶黏性遠(yuǎn)高于消費(fèi)級市場。

但企業(yè)級大模型市場掀開了新的篇章，或者說，它不完全依靠這種過時(shí)的方式“綁”住客戶。

那靠什么留住客戶？那就是“選擇自由”與“體驗(yàn)完美”的終極組合。

選擇自由很好理解——開源市場短期內(nèi)還不會出現(xiàn)閉源市場已經(jīng)開始收斂的特性，競爭仍將在許多體量不一的大模型企業(yè)之間展開，隨時(shí)有可能再跑出一個(gè)DeepSeek。

那么比拼的到底是什么？

我認(rèn)為，比拼的還是解決問題的能力，本質(zhì)上則還是超級工程化能力。它要求模型企業(yè)不再死磕單一SOTA指標(biāo)，而是比拼尺寸梯度、部署靈活度與成本控制。當(dāng)創(chuàng)業(yè)者能在“模型貨架”上以極低價(jià)格找到最匹配的“零部件”時(shí)，生產(chǎn)力就被徹底釋放了。

它最終體現(xiàn)為沙利文報(bào)告里的一句話：

“企業(yè)級市場已進(jìn)入工程能力主導(dǎo)階段。開源模型的競爭不再是單點(diǎn)性能領(lǐng)先，而是模型尺寸梯度、場景適配、微調(diào)效率、可部署性與生態(tài)工具鏈的全面比拼”。這種比拼，已從模型本身轉(zhuǎn)向基礎(chǔ)設(shè)施（Infra）的博弈。

Kimi（月之暗面）的案例就很具代表性。作為C端爆款，Kimi在Agent熱潮中動作頻頻，“深度研究”“數(shù)據(jù)分析”等功能高峰期承載數(shù)萬并發(fā)。每一次Agent啟動，都需海量獨(dú)立算力與頻繁啟停。月之暗面選擇“輕裝上陣”，與阿里云深度合作：借助阿里云容器服務(wù)ACK與ACS Agent Sandbox，構(gòu)建端到端Agent Infra體系。高峰期，系統(tǒng)可在秒級啟動成千上萬個(gè)互不干擾的沙箱實(shí)例——既要快、又要準(zhǔn)、還得穩(wěn)。

這正是中國AI市場的真性格：輕而快的模型企業(yè)（如Kimi）與重而深的基石企業(yè)（如阿里云）共生共榮。2025年，阿里云為Kimi等伙伴提供的彈性算力、向量存儲、Agent沙箱，已成為千行百業(yè)滲透的“隱形底座”。這種交相融合、互相借力、多路并舉的格局，可能是未來10年的主流。

04

戰(zhàn)略能力的“自然遞歸”

2025年底，曾有一篇2萬多字的深度報(bào)告在AI圈引起廣泛關(guān)注，OpenRouter與a16z聯(lián)合發(fā)布了《State of AI 2025：100萬億Token實(shí)證研究》。

這份報(bào)告和沙利文的報(bào)告在口徑和數(shù)據(jù)上有些區(qū)別，但它們都記錄了一個(gè)歷史事實(shí)——2025年下半年，是中國開源大模型在世界崛起的時(shí)間。

OpenRouter的報(bào)告顯示，開源模型的市場份額在過去一年穩(wěn)步攀升，到 2025 年末已接近 30%，其中中國模型貢獻(xiàn)了相當(dāng)大部分。沙利文報(bào)告則提到，2025下半年，全球新增開源大模型中，中國廠商占比高達(dá)90.2%，遠(yuǎn)超海外市場。

圖：根據(jù)沙利文報(bào)告制作

開閉源是中美AI經(jīng)濟(jì)學(xué)的差異，但更深的答案，藏在中國獨(dú)一無二的產(chǎn)業(yè)土壤里。中國是全球唯一擁有聯(lián)合國產(chǎn)業(yè)分類全部工業(yè)門類的國家——41個(gè)工業(yè)大類、666個(gè)工業(yè)小類。這張“期票”曾經(jīng)給AI開發(fā)者市場空間上的巨大信心，但走進(jìn)去才發(fā)現(xiàn)不同的領(lǐng)域的數(shù)智化開展條件有天淵之別。

檢驗(yàn)AI從能用到好用的檢驗(yàn)標(biāo)準(zhǔn)仍是，誰先把AI深度嵌入企業(yè)的工作流，誰就贏得了這家企業(yè)。但我不相信有海外公司能夠像千問以及類似的中國大模型企業(yè)這樣，去貼近用戶解決問題。

千問大模型深受中國企業(yè)歡迎，其實(shí)是阿里云長期主義戰(zhàn)略的自然遞歸。

首先是開源的篤定。2023年以來，Qwen已開源400余個(gè)模型，下載量突破10億次。全尺寸“模型貨架”，覆蓋云端、端側(cè)、私有化部署全場景。這種“全棧滲透”能力，讓它在企業(yè)級市場形成無可爭議的標(biāo)志性地位。

其次，是重資產(chǎn)的豪賭。2025年2月，阿里云宣布未來三年投入3800億人民幣（約530億美元）用于AI與云計(jì)算基礎(chǔ)設(shè)施，總額超過去十年總和。目前，阿里云運(yùn)營著中國第一、全球領(lǐng)先的AI基礎(chǔ)設(shè)施和云計(jì)算網(wǎng)絡(luò)，在全球29個(gè)地域設(shè)有94個(gè)可用區(qū)。

這些提前部署帶來了成本的極致。最新開源的千問3.5新模型甚至可直接部署于消費(fèi)級顯卡，對開發(fā)者極為友好。2月25日，阿里云百煉推出包含Qwen3.5、GLM-5、MiniMax M2.5、Kimi K2.5四大頂尖開源模型API服務(wù)的最強(qiáng)Coding Plan。用戶訂閱套餐后不再受限于單一模型，全球云廠商中僅阿里云提供這一服務(wù)。

這不是簡單的價(jià)格戰(zhàn)，而是對產(chǎn)業(yè)成本結(jié)構(gòu)的“降維打擊”。當(dāng)中小企業(yè)能以接近零邊際成本調(diào)用頂級能力時(shí)，創(chuàng)新門檻被整體拉低。

如果谷歌最近的1800億預(yù)算震驚全球，那么阿里云的3800億人民幣投入從本質(zhì)上、戰(zhàn)略設(shè)計(jì)上，高度相似。它們都認(rèn)為，未來的市場會非常細(xì)分，輕巧的小公司各有生存之道，但就全局而言，能留在頂級賽場上的玩家，要有決心、想象力和足夠膽量去放眼投資看不見的未來。