匆忙間又是十二月，歲暮天寒，北風(fēng)裹著冬意掠過城市街頭。但與之形成鮮明對比的，是歲末國內(nèi)汽車市場那火熱的“年終沖刺”景象。廣州車展的熱度尚未散去，各大車企11月的銷量快報(bào)已經(jīng)陸續(xù)出爐。

整體來看，“金九銀十”的暖意在十一月得到了延續(xù)。除了個(gè)別車企，多數(shù)已公布成績單的車企都交出了一份不錯(cuò)的答案。從穩(wěn)坐王座的比亞迪，到全面開花的吉利、上汽、長安、奇瑞等傳統(tǒng)自主品牌，到風(fēng)頭正勁的鴻蒙智行、零跑、小鵬等新勢力，整個(gè)市場依然保持了環(huán)比增長的態(tài)勢。不過隨著補(bǔ)貼政策的退坡，汽車市場接下來的競爭將更加激烈。

l傳統(tǒng)自主品牌，強(qiáng)者愈強(qiáng)

在傳統(tǒng)自主品牌陣營里，11月的銷量呈現(xiàn)出明顯的“強(qiáng)者愈強(qiáng)”格局，那些產(chǎn)品線多、結(jié)構(gòu)穩(wěn)的車企，即使在這日新月異的新能源汽車市場依舊有著很強(qiáng)的競爭力，并且它們毫無疑例外地將增長押注在新能源轉(zhuǎn)型和全球化布局兩大戰(zhàn)略上。

據(jù)數(shù)據(jù)顯示，比亞迪今年11月銷量達(dá)到480186輛，創(chuàng)下年內(nèi)新高，仍舊穩(wěn)居行業(yè)榜首。其中海外銷售131661輛，同比大增297%，占比接近三成。不過值得注意的是，比亞迪較之去年同期銷量下降了5.25%，幾年來的高速增長終于踩了剎車，這和競爭對手的增多、補(bǔ)貼的退出等都有著千絲萬縷的關(guān)系。

吉利就是比亞迪的強(qiáng)敵之一，今年11月份，吉利銷量為310428輛，這已經(jīng)是吉利連續(xù)9個(gè)月同環(huán)比雙增長，其中同比增長24%。其中吉利銀河系列表現(xiàn)尤為亮眼，單月銷量達(dá)到132652輛，同比增長了76%。顯然，新能源車型已經(jīng)成為吉利銷量的核心力量。而且吉利加速推進(jìn)全球化戰(zhàn)略，海外出口銷量達(dá)到42091輛，同比增長了22%。

奇瑞集團(tuán)同樣在新能源和出口兩方面表現(xiàn)出色。據(jù)數(shù)據(jù)顯示，奇瑞11月份銷售汽車272536輛，其中新能源汽車單月銷售116794輛，同比增長了50.1%，再創(chuàng)歷史新高；而且出口達(dá)到136728輛，同比增長30.3%，繼續(xù)保持中國汽車出口第一。奇瑞主要是布局了“新能源+新燃油”的雙賽道，油電協(xié)同發(fā)展帶來了滿足全球市場需求的多元產(chǎn)品矩陣。

其余的像長城、長安、上汽、一汽等自主品牌新能源車同樣表現(xiàn)亮眼。尤其是上汽集團(tuán)，今年11月份上汽集團(tuán)新能源車再創(chuàng)新高，達(dá)到20.9萬輛，同比增長了38.8%，其中智己汽車銷量為1.3萬輛，同比增長了34.3%，不得不說上汽的自主板塊是真的崛起了。

再比如長安汽車，今年11月份銷量為28.3萬輛，其中新能源銷量就達(dá)到了12.5萬輛，同比增長了23%，同時(shí)海外銷量達(dá)到5.5萬輛，同比增長了47%。

不難發(fā)現(xiàn)，傳統(tǒng)車企正通過“新能源+全球化”的雙輪驅(qū)動(dòng)戰(zhàn)略，構(gòu)建新的競爭護(hù)城河。

l造車新勢力，分化鮮明

與體量龐大的傳統(tǒng)車企相比，造車新勢力11月的表現(xiàn)呈現(xiàn)出更加鮮明的分化特征。

誰也想不到，口口聲聲強(qiáng)調(diào)自己不造車的華為，旗下鴻蒙智行一躍成為造車新勢力的佼佼者。據(jù)數(shù)據(jù)顯示，今年11月鴻蒙智行交付新車81864臺，同比增長了89.61%，創(chuàng)下單月歷史新高。除了問界賣得好，其余幾界比如尚界銷量也很不錯(cuò)，據(jù)數(shù)據(jù)顯示，尚界H5 11月的銷量突破1萬輛。今年以來，華為以一塔兩境五界的方式重構(gòu)自身在汽車產(chǎn)業(yè)中的角色，不造車卻勝于造車。

零跑汽車今年也強(qiáng)得可怕，11月交付量繼續(xù)突破7萬輛，達(dá)到70327臺，同比增長超75%，持續(xù)刷新月銷紀(jì)錄，并且已經(jīng)連續(xù)九個(gè)月保持強(qiáng)勁增長態(tài)勢。值得一提的是，零跑截止11月15日銷量已經(jīng)突破50萬輛，提前完成了2025年的KPI，而且還實(shí)現(xiàn)了連續(xù)的季度盈利。

拋開“遙遙領(lǐng)先”的鴻蒙智行和零跑汽車，就是屬于第二梯隊(duì)的小米、小鵬、蔚來和理想了，除了小米銷量超過4萬輛，其余的都在“3萬輛俱樂部”里。別看小米汽車“車紅是非多”，但其銷量還是保持得很不錯(cuò)。

小鵬汽車11月份銷量達(dá)到36728臺，同比增長了19%。主要還是小鵬X9和小鵬MONA 03的熱銷，自上市以來，小鵬MONA 03已經(jīng)連續(xù)15個(gè)月交付過萬，累計(jì)交付量現(xiàn)在已經(jīng)超過21萬臺。

蔚來11月份交付新車36275臺，同比增長76.3%?？磥怼拔祦?樂道+螢火蟲”的多品牌戰(zhàn)略讓蔚來在11月份也跑出了節(jié)奏，其中樂道交付11794臺，同比大漲了132%，是當(dāng)前新品牌里增速較快的了?，F(xiàn)在對蔚來而言，比較重要的就是四季度能否盈利了。

掉隊(duì)的其實(shí)是理想汽車。據(jù)數(shù)據(jù)顯示，今年11月份理想汽車銷量為33181輛，同比下滑了31.92%，從年初的銷冠到如今排名靠后，這也恰好反映了當(dāng)下新能源市場的競爭激勵(lì)。不過理想現(xiàn)在處于“增程+純電”雙賽道的關(guān)鍵期，理想i8和i6賣得也不錯(cuò)，累計(jì)訂單已經(jīng)突破10萬輛，后續(xù)或許排名會更靠前。

剩下的就是嵐圖、智己、極狐這些傳統(tǒng)自主品牌的“創(chuàng)二代”，雖然銷量不及前輩，但已經(jīng)開始呈現(xiàn)增長的態(tài)勢，尤其是嵐圖。今年11月嵐圖汽車銷量達(dá)到20005臺，1-11月累計(jì)同比增長82%；還有智己汽車，11月銷量為13577臺，再創(chuàng)品牌新高。

隨著新勢力銷量的不斷增長，接下來的競爭已經(jīng)不再是單純的交付量競爭，而是轉(zhuǎn)向持續(xù)的產(chǎn)品迭代能力、成本控制水平和生態(tài)構(gòu)建能力、盈利能力的競爭，競爭將更加激烈。

l擎動(dòng)點(diǎn)評

站在2025年的尾聲回頭望，比亞迪年累計(jì)銷量已突破418萬輛，吉利正向300萬輛邁進(jìn)，奇瑞出口接近120萬輛，零跑提前完成年度目標(biāo)正計(jì)劃向百萬輛年銷量發(fā)起沖擊。這些數(shù)字背后，頭部企業(yè)已經(jīng)開始構(gòu)建技術(shù)壁壘、規(guī)模優(yōu)勢和全球網(wǎng)絡(luò)，2026年的中國車市淘汰賽將加速，強(qiáng)者留下，弱者退場。