證券之星 趙子祥

日前，國家金融監(jiān)督管理總局金華監(jiān)管分局對金華銀行開出百萬元罰單，直指其員工行為管理不到位、貸款“三查”不到位等多項違規(guī)，同時有多人被禁止從事銀行業(yè)工作。

證券之星注意到，這并非該行首次遭遇監(jiān)管重拳?；厮葜?025年8月，中國人民銀行浙江省分行已對其罰款717.5萬元，涉及多達8項違規(guī)。這意味著在短短半年內，金華銀行累計被罰金額超千萬元。

合規(guī)問題頻出的背后，金華銀行資本充足指標也面臨承壓態(tài)勢。2025年前三季度，該行核心一級資本充足率從8.75%降至8.42%，風險加權資產從795.74億元增至810.13億元，資本消耗壓力持續(xù)加大。在規(guī)模擴張與風險管控的天平上，這家深耕浙中區(qū)域的城商行正面臨嚴峻考驗。

罰單密集落地，合規(guī)體系頻亮紅燈

2月9日，國家金融監(jiān)督管理總局金華監(jiān)管分局發(fā)布的行政處罰信息公開表示，金華銀行因員工行為管理不到位、貸款“三查”不到位、貸款資金未按約定用途使用等違法違規(guī)事實，被罰款370萬元。

同時，該行4名相關責任人被警告，5名責任人被禁止從事銀行業(yè)工作，其中3人禁業(yè)5年，2人禁業(yè)1年。這一處罰不僅金額不菲，更直指該行內控管理的核心漏洞。

事實上，這并非金華銀行首次因合規(guī)問題被監(jiān)管點名。2025年8月28日，中國人民銀行浙江省分行發(fā)布行政處罰決定書，對金華銀行罰款717.5萬元，并給予警告。

該處罰事由涵蓋違反賬戶管理規(guī)定、違反反洗錢相關規(guī)定、違反信用信息管理規(guī)定等8項具體違規(guī)行為，涉及業(yè)務條線之廣、違規(guī)類型之多，凸顯出該行在合規(guī)管理上的系統(tǒng)性短板。

從罰單細節(jié)來看，2026年的處罰聚焦于信貸業(yè)務與員工管理兩大核心領域。貸款“三查”不到位、資金挪用等問題，直接反映出該行在信貸審批、貸后管理等關鍵環(huán)節(jié)的風控失效。

而員工行為管理不到位，則暴露出其在內部監(jiān)督、職業(yè)道德建設等方面的薄弱。值得注意的是，此次處罰中多人被禁業(yè)，意味著監(jiān)管層對該行內控失效的嚴重性認定已達到中高層級。

短短半年內，金華銀行累計被罰金額高達1087.5萬元，這一數字不僅是對其違規(guī)行為的經濟懲戒，更折射出其合規(guī)文化建設的滯后。對于一家城商行而言，合規(guī)是生存發(fā)展的底線，而密集罰單的背后，往往反映銀行在規(guī)模擴張過程中，對合規(guī)風控的重視程度未能同步提升，導致風險不斷累積。

資本充足率承壓，風險加權資產持續(xù)擴張

在合規(guī)問題頻出的同時，金華銀行的資本充足狀況也在2025年前三季度呈現出 “先揚后抑” 的承壓態(tài)勢，核心指標的波動與風險加權資產的持續(xù)擴張，進一步加劇了資本消耗的壓力。

根據金華銀行公開披露的資本充足率數據，2025年一季度末，該行合并口徑下資本充足率為11.46%，一級資本充足率為8.75%，核心一級資本充足率為8.75%；二季度末，三項指標分別回升至12.16%、9.69%、9.06%，資本狀況短暫改善；但到三季度末，又回落至11.58%、9.04%、8.42%，其中核心一級資本充足率已低于年初水平。

核心一級資本凈額的波動是導致資本充足率變化的關鍵因素。2025年一季度末，該行核心一級資本凈額為69.59億元；二季度末增至72.81億元，主要得益于累計其他綜合收益由負轉正(從-0.22億元升至0.64億元)；但三季度末驟降至68.21億元，累計其他綜合收益再次由正轉負，且大幅惡化至-4.21億元，直接侵蝕了核心資本基礎。

與此同時，風險加權資產的持續(xù)擴張進一步放大了資本消耗壓力。2025年一季度末，該行風險加權資產總額為795.74億元；二季度末增至803.57億元，三季度末進一步升至810.13億元，前三季度累計增加14.39億元。在資本凈額波動的背景下，風險資產的持續(xù)擴張，使得資本充足率的分母不斷擴大，進一步壓縮了資本緩沖空間。

對銀行來說，資本充足率的承壓往往會業(yè)務拓展與風險抵御能力形成約束。一方面，核心一級資本充足率的下降，意味著銀行吸收損失的能力減弱，在經濟下行或資產質量惡化的背景下，更容易面臨資本補充壓力。

另一方面，風險加權資產的持續(xù)擴張，使得該行在信貸投放、同業(yè)業(yè)務等領域的資本消耗不斷增加，若盈利增長無法同步跟上，資本充足率的下行趨勢將難以逆轉。

密集的罰單與承壓的資本，共同勾勒出金華銀行當前的發(fā)展困境。作為深耕浙中區(qū)域的城商行，該行在服務地方經濟、支持小微企業(yè)等方面發(fā)揮著重要作用，但合規(guī)管理的短板與資本消耗的壓力，已成為其高質量發(fā)展路上的重要阻礙。

從合規(guī)層面看，金華銀行需要從根本上重塑合規(guī)文化，將合規(guī)要求嵌入業(yè)務全流程，強化內部監(jiān)督與問責機制，避免“重業(yè)務、輕合規(guī)”的傾向。

從資本層面看，該行需要平衡好規(guī)模擴張與風險管控的關系，優(yōu)化資產結構，提升盈利能力，同時積極探索多元化的資本補充渠道，增強資本緩沖能力。

對于金華銀行自身而言，破局的關鍵在于正視問題、補齊短板，在合規(guī)與風控的基礎上，重新找到規(guī)模與質量、發(fā)展與安全的平衡點。(本文首發(fā)證券之星，作者|趙子祥)