3月27日，國(guó)家金融監(jiān)管總局深圳監(jiān)管局披露一張大額監(jiān)管罰單。

罰單顯示，杭州銀行深圳分行因存在“貸款‘三查’不到位”和“滾動(dòng)開立銀行承兌匯票”兩項(xiàng)違法違規(guī)事實(shí)，被沒(méi)收違法所得1.85萬(wàn)元，并罰款100萬(wàn)元。此外，兩位相關(guān)責(zé)任人蒙陳朗、王心田被給予警告。

這是杭州銀行2026年收到的首張監(jiān)管罰單。近兩年，杭州銀行收到的罰單數(shù)量不多，但每張罰單的罰款數(shù)額幾乎都在百萬(wàn)以上。

低頻高額的監(jiān)管罰單背后，是杭州銀行內(nèi)控長(zhǎng)期薄弱的顯化結(jié)果。如何在高速擴(kuò)張的過(guò)程中，加強(qiáng)合規(guī)建設(shè)，革除內(nèi)控痼疾，或許是當(dāng)前杭州銀行的重要課題。

01

滾動(dòng)開立承兌匯票，有虛增存款之嫌

此次罰單中，最引人注目的是第二項(xiàng)違規(guī)行為——“滾動(dòng)開立銀行承兌匯票”。

所謂滾動(dòng)開立銀行承兌匯票，也就是利用銀行承兌匯票的期限錯(cuò)配特性，通過(guò)不斷續(xù)作、循環(huán)開票來(lái)維持資金鏈。

在銀行業(yè)較為常見(jiàn)的情形是企業(yè)用新開立的銀行承兌貼現(xiàn)資金，換個(gè)名目倒手又充當(dāng)保證金繼續(xù)開票，本質(zhì)是用同一筆資金進(jìn)行“保證金-開票-貼現(xiàn)-再保證金”的循環(huán)操作，盡管可以不斷放大票據(jù)和存款規(guī)模，但實(shí)際上企業(yè)并沒(méi)有新增真實(shí)的資金。

對(duì)于銀行而言，企業(yè)開立銀票需要繳納30%-100%的保證金，這一部分保證金會(huì)直接形成存款，如一筆300萬(wàn)元的資金，循環(huán)三次就能形成最多900萬(wàn)元的保證金存款統(tǒng)計(jì)。此外，貼現(xiàn)資金回流后若留存銀行體系內(nèi)，會(huì)再次計(jì)入一般存款，也會(huì)進(jìn)一步增加存款。

總的來(lái)講，滾動(dòng)開票最核心的違規(guī)結(jié)果就是虛增銀行存款。也因此，部分銀行在存款考核壓力之下，不惜通過(guò)“票據(jù)保證金循環(huán)”等違規(guī)手段虛增存款規(guī)模。但這部分存款并非來(lái)源于真實(shí)的經(jīng)營(yíng)收入，穩(wěn)定性極差，一旦票據(jù)鏈斷裂便會(huì)迅速消失。

回到杭州銀行來(lái)，深圳分行是杭州銀行實(shí)施跨區(qū)域發(fā)展戰(zhàn)略后，開設(shè)的第四家異地分行，成立于2008年11月，同時(shí)，作為杭州銀行在珠三角設(shè)立的首家分行，深圳分行也是杭州銀行跨區(qū)域經(jīng)營(yíng)的“戰(zhàn)略支點(diǎn)”。

如今深圳分行被監(jiān)管發(fā)現(xiàn)存在虛增存款的情況，也讓杭州銀行近兩年高速增長(zhǎng)的存款蒙上一層陰影。

截至2025年末，杭州銀行的存款總額為14405.79億元，較2024年末增長(zhǎng)13.2%。拉長(zhǎng)時(shí)間軸，杭州銀行近幾年的存款規(guī)模始終維持雙位數(shù)的增速，2021年-2025年的年內(nèi)存款增幅依次為21.69%、14.49%、12.63%、21.74%、13.2%。

值得一提的是，2025年杭州銀行的存款增長(zhǎng)主要集中在第四季度，該年前三個(gè)季度，杭州銀行的存款增量為760.26億元，第四季度的存款增量則為920.02億元，大于前面三個(gè)季度的增量，占全年總增量的54.75%。

2023年和2024年，第四季度的存款增量占全年總增量的比值分別為29.05%、42.1%。這一比例逐年升高的背后，或許是杭州銀行的負(fù)債策略逐步從各季度相對(duì)均衡的增長(zhǎng)，轉(zhuǎn)變?yōu)楦叨纫蕾嚨谒募径鹊臎_刺模式。

在全行集中力量“沖時(shí)點(diǎn)”時(shí)，各個(gè)分行必然會(huì)被下達(dá)較重的存款指標(biāo)任務(wù)，為了完成考核指標(biāo)，部分分支機(jī)構(gòu)采取違規(guī)手段，滾動(dòng)開立承兌匯票，鋌而走險(xiǎn)虛增存款規(guī)模數(shù)據(jù)也不難想象。

02

深圳分行規(guī)?？s水，跨區(qū)域經(jīng)營(yíng)成色一般

作為杭州銀行在一線城市設(shè)立的分行，深圳分行在杭州銀行發(fā)展戰(zhàn)略中的重要性不言而喻，但2025年，杭州銀行深圳分行的貸款規(guī)模出現(xiàn)明顯縮水。

目前杭州銀行暫未披露2025年報(bào)，此處以2025半年報(bào)數(shù)據(jù)為參考。截至2025年二季度末，杭州銀行深圳分行的資產(chǎn)規(guī)模為685.54億元，較2024年末增長(zhǎng)6.8%。與此同時(shí)，深圳地區(qū)的貸款賬面余額為353.92億元，較2024年末縮水2.37%，在總貸款中的占比進(jìn)一步下降到3.51%。

負(fù)債端，杭州銀行并未在財(cái)報(bào)中披露異地分行的存款規(guī)模數(shù)據(jù)。

不過(guò)，2023年3月，深圳市銀行業(yè)協(xié)會(huì)在官方公眾號(hào)發(fā)布的一篇杭州銀行深圳分行的文章中，大致披露了杭州銀行深圳分行的規(guī)模指標(biāo)——截至2022年末，深圳分行的本外幣存款規(guī)模突破1100億元，同比增長(zhǎng)超100億元，貸款規(guī)模近370億元，同比增長(zhǎng)近80億元。從這一數(shù)據(jù)來(lái)看，深圳分行的存款規(guī)模遠(yuǎn)大于貸款規(guī)模。

無(wú)論是“存多貸少”的顯著特征，還是2025年上半年深圳地區(qū)貸款規(guī)模縮水的事實(shí)，都折射出深圳分行的本地信貸投放能力和市場(chǎng)滲透不足的困境。

深圳市是中國(guó)內(nèi)地金融業(yè)“第一梯隊(duì)”城市，金融業(yè)發(fā)達(dá)，深圳金融監(jiān)管局披露的數(shù)據(jù)顯示，截至2025年末，深圳市的銀行業(yè)貸款規(guī)模為9.96萬(wàn)億元，同比增長(zhǎng)5.17%。區(qū)域信貸規(guī)模增長(zhǎng)的前提下，杭州銀行深圳地區(qū)本就不大的貸款規(guī)模反而出現(xiàn)縮水，反映出該行在區(qū)域競(jìng)爭(zhēng)中并不具備較強(qiáng)的競(jìng)爭(zhēng)力。

深圳地區(qū)的信貸投放遇阻并非個(gè)例，市場(chǎng)滲透不足，是杭州銀行跨區(qū)域經(jīng)營(yíng)的障礙之一。

2003年，杭州銀行制定“三步走”發(fā)展戰(zhàn)略，具體內(nèi)容分別是“增資擴(kuò)股”“引進(jìn)戰(zhàn)略投資者”“跨區(qū)域經(jīng)營(yíng)”。可以說(shuō)，跨區(qū)域經(jīng)營(yíng)對(duì)杭州銀行而言，是從“地方銀行”蛻變?yōu)椤皟r(jià)值領(lǐng)先銀行”不可或缺的戰(zhàn)略引擎，也是該行打開發(fā)展空間，獲取優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)的重要途徑。

但從2025半年報(bào)來(lái)看，該行的信貸投放依然主要集中于浙江省內(nèi)，截至2025年二季度末，浙江省內(nèi)貸款余額占總貸款的79.38%，較2024年末上升69bps，浙江省外貸款占比則下降到20.62%。除了深圳，北京地區(qū)的貸款規(guī)模也縮水2.86%至431.09億元。

不僅貸款占比下滑，異地分支機(jī)構(gòu)貢獻(xiàn)的營(yíng)收和利潤(rùn)也在縮水。2025年上半年，杭州銀行在浙江省外地區(qū)實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入38.75億元，比上年同期減少4.56億元，占總營(yíng)收的19.28%；實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)利潤(rùn)24.2億元，較上年同期減少5341萬(wàn)元，占總營(yíng)業(yè)利潤(rùn)的18.1%。

整體而言，無(wú)論是信貸投放還是營(yíng)收增長(zhǎng)，浙江省內(nèi)都是杭州銀行的主要發(fā)力區(qū)域，省外異地分支機(jī)構(gòu)貢獻(xiàn)度不高。

內(nèi)控方面，2024年至今杭州銀行一共收到7張百萬(wàn)級(jí)罰單，其中有4張來(lái)自分支機(jī)構(gòu)，受罰分行包括深圳分行、北京分行、上海分行等核心區(qū)域分行。重要分行的內(nèi)控失守，也為杭州銀行的跨區(qū)域經(jīng)營(yíng)過(guò)程埋下風(fēng)險(xiǎn)敞口。

在規(guī)模擴(kuò)張的強(qiáng)烈沖動(dòng)與日益嚴(yán)格的合規(guī)要求之間，深圳分行的罰單無(wú)疑是為杭州銀行敲響的警鐘，跨區(qū)域經(jīng)營(yíng)不僅僅是追求規(guī)模與業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)，更要從根源上重塑考核導(dǎo)向、強(qiáng)化合規(guī)穿透能力，才能走得更健康、長(zhǎng)遠(yuǎn)。